BrownFi 在 V3 上做的，其实不是一次普通的小升级，而是 AMM 设计的一次结构性跃迁。

从 V2 的对称 K，到 V3 的 Base / Quote 非对称流动性配置，本质是在把做市策略从参数调优升级为策略表达。

在熊市场景下：

一边放宽 USDC 深度去承接下跌流动性

一边收紧波动区间去吃买单手续费

这已经非常接近专业做市商的行为模型了。

这也很符合 Berachain PoL 体系的内核，流动性不只是被动提供，而是开始变成主动策略。

期待 V3 上线之后，看看链上 AMM 能不能真正卷到 CEX 做市那一层。