1. Einführung: Warum Kodiak im Kontext eines Projekts aus dem Berachain-Ökosystem interessant ist
2. Kodiak-Überprüfung
3. Kodiak und Berachain-Synergie
4. Partnerschaften und Integrationen
5. Unterstützer
6. Fazit
1. Einführung: Warum Kodiak im Kontext eines Projekts aus dem Berachain-Ökosystem interessant ist
Kodiak ist ein Projekt, das auf einer besonders interessanten Blockchain — Berachain — aufgebaut ist. Das Berachain-Ökosystem ist eines der am stärksten von der Community getriebenen, mit einer hochaktiven Basis von Benutzern, Fans und Entwicklern. Eine der herausragenden Eigenschaften von Berachain ist der Fokus auf Liquidität, der zusammen mit der Community als lebenswichtiger Faktor im Web3-Bereich dient. Um das Liquiditätsmanagement zu verbessern, führte Berachain einen Konsensmechanismus namens Proof-of-Liquidity (PoL) ein, der darauf abzielt, die Anreize im Netzwerk in Einklang zu bringen und eine starke Synergie zwischen den Validierern der Kette und den Projekten des Ökosystems zu schaffen. Im Jahr 2023 schloss Berachain eine Series-A-Finanzierungsrunde ab, die am 20. April (4/20) endete und insgesamt 42 Millionen Dollar bei einer Bewertung von 420,69 Millionen Dollar einbrachte. Im April 2024 schloss Berachain eine Series-B-Runde ab, die 100 Millionen Dollar einbrachte, angeführt von Framework Ventures und Brevan Howard Digital, wodurch die insgesamt eingeworbenen Mittel auf über 142 Millionen Dollar stiegen, was erhebliche Ressourcen für weiteres Wachstum des Ökosystems und der Community hervorhebt.
Ein weiterer Faktor, der die Aufmerksamkeit auf das Berachain-Ökosystem und seine Projekte lenkt, ist die Aktivität in seinem Testnet, das weiterhin positive Dynamik zeigt, dank seiner starken und engagierten Community:
Laut den Daten des Bartio Testnet Explorer gab es im September 2024 zusammen mit einem Anstieg der Adressen einen starken Anstieg der Anzahl der Transaktionen und der verifizierten Verträge, was auf eine hohe Netzwerkaktivität hinweist. Die Anzahl der einzigartigen Adressen überstieg 13 Millionen:
In kurzer Zeit hat das Testnet von Berachain V2 ein enormes Wachstum bei Transaktionen, Smart-Contract-Bereitstellungen, aktiven Adressen, Staking-Aktivitäten und mehr erlebt.
Es ist auch erwähnenswert, dass Kodiak eine Schlüsselposition innerhalb des Berachain-Ökosystems einnimmt, da es der einzige DEX ist, der durch das Build-a-Bera-Beschleunigungsprogramm geschaffen wurde. Dies wurde getan, um Berachain eine Suite von Lösungen für Token-Starts, Handel und Liquiditätsbereitstellung zu bieten. Eine vernünftige Frage könnte aufkommen: Wie unterscheidet sich dies von BEX, dem offiziellen Haupt-AMM? Und wie wurde ein DEX in einen anderen integriert? Lassen Sie uns untersuchen, was Kodiak wirklich ist.
2. Kodiak-Überprüfung
Wie bereits erwähnt, bietet Kodiak mehrere Produkte. Durch die Integration mehrerer Schichten von DEX-Funktionen bietet es eine umfassende Suite von Handels- und Liquiditätslösungen. Diese Lösungen umfassen die folgenden Komponenten:
Dezentrale Börse (Kodiak DEX): Dies bietet Benutzern ein nicht verwahrendes, kapital-effizientes Handels- und Liquiditätsbereitstellungserlebnis durch seine konzentrierten und voll ausgestatteten AMMs. Die DEX arbeitet auf ihren AMM V2 (Vollmaß) und V3 (konzentriert) Modellen, die beide auf den entsprechenden AMM-Entwürfen von Uniswap basieren.
Automatisierter Liquiditätsmanager (Kodiak-Inseln): Entworfen, um sticky Einlagen von alltäglichen Benutzern durch unsere „set it and forget it“ automatisierten konzentrierten Liquiditätsstrategie-Pools zu gewinnen. Das Kodiak-Kernteam hat eng mit dem Entwicklungsteam von Berachain zusammengearbeitet, um sicherzustellen, dass die Kodiak-Inseln mit dem Proof of Liquidity (PoL) Konsensmechanismus von Berachain kompatibel sind. Technisch sind Kodiak-Inseln automatisierte Vaults, die entwickelt wurden, um konzentrierte Liquidität dynamisch basierend auf Marktbedingungen anzupassen und die Erträge zu optimieren sowie die Liquiditätsverfügbarkeit innerhalb des gewünschten Bereichs zu maximieren. Jede Kodiak-Insel repräsentiert eine tokenisierte V3-Liquiditätsposition innerhalb des Basisliquiditätsbereichs auf Kodiak DEX, was die automatisierte Verwaltung dieser Liquiditätsposition erleichtert. Daher ist die Bereitstellung von Liquidität für eine der Kodiak-Inseln der einfachste Weg, Liquidität auf Kodiak DEX bereitzustellen.
Integrierte Anreizschicht (Sweetened Islands): Diese nutzt den Proof of Liquidity (PoL) Mechanismus von Berachain, um die Bereitstellung von Liquidität für Kodiak-Inseln nachhaltig anzureizen.
Kodiak Validator: Aufrechterhaltung und Unterstützung der allgemeinen Sicherheit und Wertfluss von Berachain.
No-Code-Token-Deployment-Fabrik (Panda-Fabrik): Dies vereinfacht die genehmigungsfreie Token-Bereitstellung und die anfängliche Liquiditätsbereitstellung (z.B. für Memecoins) auf dem vollumfänglichen Kodiak AMM — ideal für hochvolatile Vermögenswerte mit unsicherem Preisverhalten.
Wir können nun zur Frage zurückkehren, warum BEX und Kodiak keine Konkurrenten sind. BEX ist ein AMM-basierter DEX und Kodiak bietet eine zusätzliche Komponente für BEX, die es ergänzt — die zuvor erwähnten Kodiak-Inseln, die die Hinzufügung einer konzentrierten Liquiditätslösung und einer tokenisierten V3-Liquiditätsposition ermöglichen.
Ein weiteres wichtiges Wertversprechen von Kodiak im Vergleich zu BEX ist, dass Kodiak viele hochwertige Projekte auf ihrem Weg zur Whitelistung für BGT-Emissionen unterstützen kann. Die Realität ist, dass es Zeit brauchen wird, bis viele Projekte mit BGT-Emissionen beginnen. Wie wir im Testnet gesehen haben, waren zunächst nur große Paare für BGT-Emissionen auf die Whitelist gesetzt. Andere hochwertige Projekte entscheiden sich dafür, mit Kodiak zu arbeiten und ihre Liquidität auf Kodiak zu starten, da wir ihnen helfen können, mit unseren eigenen Emissionen Mit-Incentives zu bieten, um ihnen zu helfen, ihre Liquidität zu steigern, bevor ihre Liquiditätspools für BGT-Emissionen auf die Whitelist gesetzt werden. Das macht Kodiak ein wenig wie einen Inkubator für Projekte vor der BGT-Whitelistung.
3. Kodiak und Berachain-Synergie
Kodiak ist tief in den Proof of Liquidity (PoL) Mechanismus von Berachain und seine einzigartigen Tokenomics integriert, wobei die von den Validierern bereitgestellte Liquidität die DEX-Liquiditätspools direkt beeinflusst und die Handels-effizienz verbessert. Diese von Validierern unterstützte Struktur optimiert die Leistung des Netzwerks und bietet Liquiditätsanbietern höhere Belohnungsmöglichkeiten. Darüber hinaus plant das Team, Infrared und iBGT zu integrieren, wodurch nicht nur ein, sondern zwei Flywheels im Ökosystem für sowohl seine Schatzkammer als auch die Community aktiviert werden.
Das Treasury Flywheel nutzt Infrared und iBGT, um die Protocol-Owned Liquidity (POL) von Kodiak zu vergrößern. POL bezieht sich auf den strategischen Besitz eines erheblichen Teils der Liquidität des Projekts und dient als Absicherung gegen gemietetes Kapital. Diese Liquidität wird typischerweise innerhalb der Schatzkammer des Projekts verwaltet — wie im Falle von Kodiak.
Ein Blick auf andere Synergien und Integrationen zeigt noch interessantere und komplexere Dynamiken. Beispielsweise bietet der BERA-YEET Kodiak (LP) Liquiditätspool, wenn er im Liquiditätstrifektor-Indikator innerhalb von Beradrome gestaked wird, mehrstufige Belohnungen sowohl für Liquiditätsanbieter als auch für Wähler.
Liquiditätsanbieter (LPs) erhalten oBERO-Emissionen, die in hiBERO umgewandelt werden können, was den Inhabern das Recht gibt, über Emissionen für zukünftige Belohnungen abzustimmen oder Token mit Gewinn zu verkaufen.
LPs verdienen KDK- und xKDK-Anreize, die einheimischen Token von Kodiak, zusätzlich zu Handelsgebühren aus Swaps.
Darüber hinaus erhalten die Teilnehmer $BERA vom Beradrome-Validator, $HONEY aus Beradrome-Swap-/Kreditgebühren und Validatorbelohnungen sowie $YEET als Bestechungen von Yeet.
Eine weitere einzigartige Synergie, die sowohl das Berachain-Ökosystem als auch Kodiak weiter antreibt, ist das Flywheel, das den NECT-Stablecoin umfasst — eine brillante Integration zwischen Kodiak und Beraborrow Infrared, die eine profitable Strategie für die Beherrschung bevorstehender Proof-of-Liquidity-Spiele bietet. So funktioniert es:
Benutzer stellen Liquidität zur NECT-iBGT-Insel auf Kodiak bereit, wodurch das Flywheel in Gang gesetzt wird. Kodiak LP-Token werden dann auf Infrared gestaked, wodurch Benutzer iBGT- und IRED-Token verdienen können.
Während die Benutzer iBGT-Emissionen ansammeln, verwenden sie einen Teil davon, um NECT im Beraborrow Den zu minten, wodurch sie ihre LP-Position erhöhen, ohne ihre wertvollen iBGT-Assets zu verkaufen. Darüber hinaus wird iBGT im Den mit Infrared für zusätzlichen Gewinn gestaked.
Das geminte NECT wird mit behaltenem iBGT gepaart und in den NECT-iBGT-Pool auf Kodiak reinvestiert, was den anfänglichen Zyklus abschließt. Dieser selbsttragende Prozess perpetuiert das Wachstum der Liquidität und die Erzeugung von Erträgen.
Daher integrieren andere Protokolle wie Kreditprotokolle, Perpetual-Dexs und Options-Dexs die Kodiak-LP-Token als Sicherheiten. Dies ist einzigartig, da die Bereitstellung von Liquidität aufgrund des Designs des Proof-of-Liquidity-Systems für die meisten Benutzer auf Berachain vorherrschend sein wird. Daher müssen Benutzer mit diesen Integrationen nicht zwischen der Bereitstellung von Liquidität auf Kodiak und anderen DeFi-Protokollen wählen. Stattdessen können sie mit der Bereitstellung von Liquidität auf Kodiak beginnen und dann ihre LP-Token als Sicherheiten bei unseren Partner-DeFi-Protokollen rehypothecieren.
4. Partnerschaften und Integrationen
Kodiak hat angekündigt, dass seine Kodiak-Inseln-Lösung mit mehreren Plattformen integriert ist, um sein Angebot und die Liquiditätstiefe zu verbessern.
Weitere bemerkenswerte Partnerschaften umfassen:
Stakestone — ein Multi-Chain-Protokoll für liquide Vermögenswerte mit den Produkten STONE und STONEBTC, die auf 11 Ketten gestartet wurden. Teilnehmer des Berachain-Netzwerks erhalten direkten Zugang zu STONE und STONEBTC, wodurch sie ETH oder BTC von einer beliebigen unterstützten Kette staken können, um direkt STONE oder STONEBTC auf Berachain zu erhalten.
Ramen — ein umfassender White-Glove-Service für Protokolle, die auf Berachain starten. Ramen bietet verschiedene innovative Startoptionen, einschließlich klassischer IDOs mit festen Preisen, Liquiditäts-Bootstrapping-Pools (LBP) und Token-Airdrop-Infrastrukturen.
Beraborrow — zuvor als Pionier für zinslose Kredite besprochen, die durch iBGT, eine liquide Version des Governance-Tokens BGT von Berachain aus Infrared, besichert sind. Teilnehmer des Ökosystems können ihre iBGT-Assets bis zu 11-fach nutzen.
PumpBTC — eine Lösung für liquides Staking für nahtlose Bitcoin-Integration in das DeFi-Ökosystem. PumpBTC wird auf Berachain gestartet und ermöglicht es Beras, PumpBTC mit WBTC (und anderen BTC-Assets) direkt von Berachain aus auszugeben. In Zusammenarbeit mit Kodiak wird PumpBTC eine tiefe Liquidität innerhalb der pumpBTC-WBTC-Insel entwickeln, wodurch $pumpBTC-Inhaber Handelsgebühren verdienen, an Proof-of-Liquidity (PoL) teilnehmen und das Insel-LP-Token innerhalb des vertrauenswürdigen DeFi-Ökosystems von Kodiak nutzen können.
D2Finance — ein On-Chain-Hedgefonds mit einer fortschrittlichen Vault-Architektur, die auf Optionsstrategien basiert. D2 Finance wird Kodiak als Grundlage für seine protokoll-eigene Liquidität und verwaltete Handelsstrategien auf Berachain nutzen, einschließlich der Schaffung neuer Token-Liquiditätspools und der Bereitstellung eines neuen, berachain-eigenen Tokens, EDA, zur Schaffung eines robusten Liquiditätsmanagementrahmens.
Gummi — ermöglicht es Kreditgebern, benutzerdefinierte isolierte Kreditmärkte für jeden Token auf Berachain zu schaffen. Dies ermöglicht es Kreditgebern, ihre Risikotoleranz festzulegen, während Händler/Kreditnehmer Hebelpositionen bis zu 100-fach oder bis zu 99% LTV für jeden Token aufnehmen können.
Ooga Booga — ein DEX-Aggregator, der sich als Liquiditätsaggregator positioniert. Ooga Booga aggregiert nicht nur traditionelle DEXs, sondern integriert auch unkonventionelle Optionen wie Exponenten, Beradrome und Goldilocks in seine Routen. Mit Ooga Booga können Benutzer in nur 1–2 Klicks auf Kodiak-Inseln zugreifen und können einseitige Einzahlungen in Kodiak-Liquiditätspools mit Vermögenswerten wie HONEY oder BERA vornehmen.
Darüber hinaus ist Kodiak aktiv an den Netzwerkoperationen von Berachain beteiligt und gehört zu den Top 3 Validierern.
Darüber hinaus dient Infrared als Flywheel für die Strategie von Kodiak. Der Plan von Kodiak ist es, Liquidität aus der Schatzkammer in Infrared-Vaults zu allokieren, die iBGT und IRED für seine Schatzkammer generieren. Kodiak beabsichtigt dann, Infrared-Inhaber zu incentivieren, sie zu ermutigen, mit ihren BGT abzustimmen, um die BGT-Emissionen in der Kodiaks Protocol-Owned Liquidity (POL) zu erhöhen. Dies steigert die iBGT-Emissionen und stärkt die Liquidität von Kodiak und schafft eine positive Rückkopplungsschleife.
5. Unterstützer
Kodiak hat Unterstützer wie: Build-a-Bera, Amber Group, Shima Capital, No Limit Holdings, Ouroboros Capital, Baboon VC, dao5, ODA Capital, Kenetic, Dewhales Capital, Tenzor Capital, Lotus Capital, Owl Ventures, nonce Classic, 3Commas Capital, Wizards Capital, Credo, Blocmates, DoraHacks, Moni und unsere geschätzten Engel, darunter Gainzy, Altcoin Sherpa, NaniXBT, Mckenna (Arete Capital), Mr.Block (Curve), Evan Luthra, Ken (Mechanism), Marc (Mechanism), Jerd (Agnostic), Soby (Xai Games), Jani (0xHoneyJar), John Fiorelli (Kenetic), Kirby Ong, Joyce (GCR) und viele andere, die sich zusammengetan haben, um Kodiak zu unterstützen und beizutragen.
6. Fazit
Eine der Schlüsselstützen des Wachstums von Kodiak ist seine Elternkette, Berachain. Im Gegensatz zu den meisten EVM-basierten L2- und L1-Ketten, bei denen Anwendungen entweder Unterstützung erweitern oder zu anderen Ketten migrieren, bietet Berachain dApps maximale Protokollunterstützung, vorausgesetzt, sie verstehen die komplexen Tokenomics. Berachain fördert die Idee der Kettenabstraktion, nicht nur als Methode zur Verbindung von Ketten, sondern als Möglichkeit, ein neues Anreizspiel und Feedbackschleife für Benutzer und Entwickler zu schaffen. Im Paradigma der On-Chain-Abstraktion konkurrieren Blockchains um Projekte und Benutzer durch verschiedene Anreize, typischerweise wirtschaftliche. Berachain scheint zu verstehen, dass die Grenzen zwischen den Ketten verschwommen werden, was den Benutzern und der Liquidität mehr Freiheit gibt.
Daher geht es beim Erfolg nicht mehr darum, einen einzigartigen Konsensmechanismus oder schnellere Geschwindigkeiten zu haben, die nur vorübergehende Vorteile sein können. Es geht auch nicht darum, der einzige dominante Akteur auf dem Markt zu werden. Der Schlüssel liegt darin, ein Umfeld zu schaffen, das sowohl für Entwickler als auch für Benutzer einladend, bequem und angenehm ist. Dies ist die Stärke von Berachain. Kodiak hat Technologie, Innovation und einen Hauch des spielerischen Wahnsinns des Ökosystems in seine Narrative und Produkte integriert und fügt sich nahtlos in die Landschaft als ein natürliches Element ein. Die Position von Berachain als bedeutende Quelle für Liquidität für DeFi und als Relaispunkt für Orderflüsse schafft die perfekte Grundlage für Kodiak.
Im Gegenzug trägt das Kodiak-Team nativ zur Entwicklung von Berachain bei, indem es seine einzigartigen Merkmale versteht und gleichzeitig ihr eigenes Protokoll durch eine Vielzahl von Partnerschaften hebt. Diese tiefe Symbiose stärkt sowohl Berachain als auch Kodiak, während sie gemeinsam im sich entwickelnden DeFi-Bereich wachsen.
Kodiak-Links:
Website: https://app.kodiak.finance/
X: https://x.com/KodiakFi
Discord: https://discord.com/invite/kodiak
