In der Welt des Finanzhandels sollten Entscheidungen über den Handelszug nicht nur auf Intuition oder „Marktgefühl“ basieren. Ein zentrales Element, das Händlern hilft, die Erfolgswahrscheinlichkeit zu erhöhen und das Kapital effektiv zu verwalten, ist das Risiko-/Ertragsverhältnis (Risk/Reward Ratio).
1. Was ist das Risiko-/Ertragsverhältnis?
Das Risiko-/Ertragsverhältnis (abgekürzt R/R) ist ein Werkzeug zur Messung des potenziellen Gewinns im Verhältnis zum Risiko, das Sie in einem Handel akzeptieren. Dieses Verhältnis hilft Ihnen zu entscheiden, ob ein Handelsauftrag lohnenswert ist oder nicht.
Beispiel: Sie setzen ein Gewinnziel von 150 USD und akzeptieren ein Verlustrisiko von 50 USD. Dann beträgt das R/R-Verhältnis = 150 / 50 = 3:1. Das bedeutet, dass Sie 3 Einheiten Gewinn für jede 1 Einheit Risiko bei einem idealen Verhältnis erzielen können.
2. Warum ist R /R wichtig?
Viele neue Trader ignorieren oft den R/R-Faktor, was dazu führt, dass sie impulsiv und ohne Plan handeln. Das Ergebnis ist, dass, obwohl sie mehr gewinnen als verlieren, insgesamt Verluste entstehen, da die Gewinne nicht ausreichen, um die großen Verluste auszugleichen.
Im Gegenteil, wenn Sie ein angemessenes R/R-Verhältnis (mindestens 2:1 oder 3:1) einhalten, können Sie allein durch einen Gewinn von etwa 40 % der Trades langfristig profitabel sein.
3. Wie man R /R effektiv bestimmt
Um R/R in Ihre Handelsstrategie anzuwenden, benötigen Sie:
Bestimmen Sie den klaren Einstiegspunkt (Entry Point) basierend auf technischer Analyse oder spezifischen Signalen.
Setzen Sie das Stop Loss (Verlustbegrenzung) an den Preisbereich, den Sie als falsch erachten und bei dem Sie aus dem Auftrag aussteigen.
Setzen Sie das Take Profit (Gewinnmitnahme) an den Preisbereich, den Sie erwarten, dass der Markt erreichen wird.
Berechnen Sie das R/R = (Take Profit - Entry) / (Entry - Stop Loss)
4. Einige Hinweise zur Anwendung von R /R
Versuchen Sie nicht, den Markt zu zwingen, um ein schönes R/R zu erreichen. Manchmal bietet der Markt keine Chancen mit gutem R/R, Sie sollten warten oder den Auftrag ignorieren.
Kombinieren Sie R/R mit der Gewinnrate (Win Rate), um einen umfassenden Überblick zu erhalten. Ein System mit einem R/R von 3:1, aber einer Gewinnrate von nur 20 %, könnte ebenfalls nicht effektiv sein.
Halten Sie sich immer an den Plan. Lassen Sie sich nicht von Gier dazu verleiten, das Take Profit zu verschieben, oder von Angst, das Stop Loss zu verschieben.
5. Zusammenfassung
Das Risiko-/Ertragsverhältnis ist nicht nur eine Zahl, sondern ein wichtiger Bestandteil der professionellen Handelsmentalität. Durch die ernsthafte Anwendung von R/R werden Sie das Risiko besser kontrollieren, die psychologische Stabilität bewahren und im Laufe der Zeit nachhaltige Gewinne erzielen.
Lassen Sie das R/R-Verhältnis Ihr Leitprinzip sein, wann immer Sie einen geplanten Handelsauftrag entscheiden, um strategisch zu gewinnen.