Kürzlich hat das HODLer Airdrop von Binance das Projekt Treehouse ($TREE ins Rampenlicht gerückt. Als eine dezentrale Finanzierungsplattform (DeFi) mit festen Erträgen behauptet Treehouse, die traditionelle Finanzwelt mit einer "stabilen Rendite" in die Krypto-Welt zu bringen. Das klingt ein wenig hochtrabend, aber als gewöhnlicher Kleinanleger möchte ich über dieses Projekt sprechen, was es besonders macht, warum es möglicherweise unsere Aufmerksamkeit wert ist und einige meiner einzigartigen Ansichten – möglichst in einfachen Worten, weniger Floskeln. Was macht Treehouse? Kurz gesagt, Treehouse möchte einen "Markt für feste Erträge" im DeFi schaffen. Was sind feste Erträge? Das ist die Art, bei der du ein wenig Geld investierst und stabil Zinsen verdienst, ohne dass dein Herz wie beim Krypto-Trading rasant schlägt und alles jederzeit null werden kann. Die beiden Hauptprodukte von Treehouse sind tAssets (wie tETH) und DOR (dezentralisierte Angebotszinssätze), was kompliziert klingt, aber eigentlich leicht zu verstehen ist.

  • tETH: Du legst Ethereum (ETH) ein und erhältst den Token tETH, der automatisch den besten Ertrag im Ethereum-Ökosystem sucht, zum Beispiel auf Kreditplattformen, bei Liquiditäts-Mining usw., um deine Erträge zu maximieren. Es ist, als würdest du dein Geld einem superintelligenten Finanzroboter anvertrauen, der selbst Geld verdient, während du dich um nichts kümmern musst.

  • DOR：Dies ist das „Geheimwaffe“ von Treehouse, ein bisschen wie der LIBOR (London Interbank Offered Rate) im traditionellen Finanzwesen. Es legt durch den Konsens der Gemeinschaft einen Referenzzinssatz fest, der von allen akzeptiert wird und erleichtert die Preisgestaltung von Produkten wie Krediten und Derivaten im DeFi-Bereich. Zum Beispiel heißt ihr erster DOR TESR (Treehouse Ethereum Staking Rate), der speziell dazu dient, die Erträge aus Ethereum-Staking zu referenzieren.

Warum sind diese beiden Dinge so stark? Weil DeFi jetzt chaotisch ist, die Renditen schwanken und es keinen einheitlichen Standard für die Kreditvergabe gibt. Treehouse möchte durch tETH und DOR die Erträge im DeFi-Bereich transparenter und vorhersehbarer machen, sodass auch Kleinanleger wie Institutionen mit „fortgeschrittener Finanz“ spielen können. Perspektive der Kleinanleger: Was macht $TREE attraktiv? Als Kleinanleger interessiert mich nicht die tiefgründige Whitepaper, sondern ob dieses Ding mir Geld einbringen kann, ohne dass ich alles verliere. Treehouse hat ein paar Punkte, die ich ziemlich interessant finde:

  1. Hohe Erträge der Pre-Deposit Vaults
    Treehouse hat beim Start gleich die „Pre-Deposit Vaults“ ins Leben gerufen, die es $TREE-Inhabern ermöglichen, Token zu staken und die Zinssatzprognose für DOR zu unterstützen, womit man eine jährliche Rendite von 50%-75% (APR) erzielen kann. Diese Zahl klingt ein bisschen übertrieben, aber betrachtet man, dass traditionelle Bankeinlagen nur 1%-2% jährlich bringen, ist diese Rendite für Kleinanleger einfach ein Geschenk des Himmels. Natürlich, hohe Erträge bedeuten hohe Risiken, ich werde später auf die Risikopunkte eingehen.

  2. Dezentralisiertes „Stabil“
    Viele Leute sagen, DeFi sei unzuverlässig, oft gibt es Hackerangriffe oder Projekte laufen weg. Der DOR-Mechanismus von Treehouse fühlt sich ein bisschen anders an. Er legt die Zinssätze durch Abstimmungen und Staking fest und verringert die Abhängigkeit von einer einzelnen Plattform, was ihn vertrauenswürdiger macht als einige zentralisierte Kreditplattformen. Außerdem haben sie einen „Protokolls-eigenen Schutzmechanismus“ (PPP), der bei Marktschwankungen unterbewertete tETH zurückkauft, um die Vermögenswerte der Benutzer zu schützen.

  3. Binance-Rückendeckung, Liquidität sorgenfrei
    $TREE wurde sofort an großen Börsen wie Binance, OKX, Coinbase gelistet, die Liquidität ist großartig. Binance hat es auch als 29. HODLer Airdrop-Projekt gelistet und 12,5 Millionen $TREE (1,25% der Gesamtversorgung) an BNB-Inhaber verteilt. Was bedeutet das? Große Plattformen haben Vertrauen in es, Kleinanleger müssen sich keine Sorgen machen, dass es keinen Käufer gibt. Außerdem weist Binance's „Seed Tag“ zwar auf hohe Risiken hin, aber es zeigt auch, dass es sich um ein frühes Projekt handelt, das möglicherweise großes Potenzial hat.

  4. Kleinanleger können auch an der Governance teilnehmen
    $TREE ist nicht nur zum Spekulieren gedacht, es ist auch der Governance-Token von Treehouse. Wer $TREE hält, kann darüber abstimmen, wie die Zukunft des Protokolls gestaltet wird, beispielsweise bei Regeländerungen oder der Mittelverteilung. Kleinanleger haben auch etwas „Stimme“, was in DeFi ziemlich selten ist und sich ein bisschen wie ein kleiner Aktionär anfühlt.

Meine einzigartige Perspektive: Ist Treehouse der „Anleihemarkt“ von DeFi? Nach dem Lesen einiger Artikel im Internet vergleichen viele Treehouse mit der „festen Einkommensinfrastruktur“ von DeFi, aber ich denke, man kann es auch mit einem bodenständigeren Vergleich umschreiben: Es ist ein bisschen wie der „Anleihemarkt“ von DeFi. Im traditionellen Finanzwesen sind Anleihen das Symbol für sichere Investitionen; du kaufst eine Staatsanleihe, die Rendite ist nicht hoch, aber sicher. Treehouse's tETH und DOR schaffen in DeFi einen ähnlichen „Anleihemarkt“, der es dir ermöglicht, stabile Renditen zu erzielen und gleichzeitig tETH jederzeit in anderen DeFi-Protokollen zu verwenden, was maximale Flexibilität bietet. Warum mache ich diesen Vergleich? Weil Kleinanleger am meisten Angst vor „Locked Funds“ haben. Viele DeFi-Projekte verlangen, dass du dein Geld ein Jahr oder mehr sperrst, während du in dieser Zeit nichts anderes tun kannst. tETH von Treehouse ist anders, es ist ein „liquider Staking-Token“, den du jederzeit handeln, leihen oder direkt gegen ETH einlösen kannst. Diese Flexibilität ist für Kleinanleger äußerst freundlich, als hättest du eine Anleihe gekauft, die du jederzeit verkaufen oder als Sicherheit verwenden kannst. Darüber hinaus erinnert mich die TESR-Kurve von Treehouse an die „Renditekurve“ der traditionellen Finanzen. In der traditionellen Finanzwelt kann die Renditekurve wirtschaftliche Trends vorhersagen; wenn DeFi die TESR hat, können Kleinanleger auch besser beurteilen, ob der Markt heiß oder kalt ist und entscheiden, ob sie die Token halten oder leihen. Das ist ein sehr nützliches Werkzeug für uns kleine Spieler. Risiko: Kleinanleger sollten vorsichtig sein. Natürlich gibt es kein kostenloses Mittagessen. Treehouse sieht zwar verlockend aus, aber es gibt auch viele Risiken:

  • Protokollrisiko: tETH interagiert mit verschiedenen Kredit- und Staking-Plattformen; wenn eine Plattform zusammenbricht (zum Beispiel durch einen Hackerangriff), könnten die Erträge von tETH betroffen sein. Treehouse hat zwar einen Versicherungsfonds und einen PPP-Mechanismus, aber wenn der Markt stark zusammenbricht, bleibt die Frage, ob diese Maßnahmen ausreichen.

  • Marktvolatilität: $TREE ist eine neue Münze, die Preisschwankungen sind sicherlich groß. Der Seed Tag von Binance hat auch darauf hingewiesen, dass dies ein Hochrisikoprojekt ist, Kleinanleger sollten vorsichtig sein, nicht kopfüber hinein zu springen.

  • Komplexität von DeFi: Obwohl Treehouse versucht, DeFi einfacher zu gestalten, sind Konzepte wie tETH und DOR für Neulinge dennoch etwas verwirrend. Kleinanleger müssen etwas Zeit investieren, um es zu verstehen und nicht leichtfertig Geld zu investieren.

Wie spielen Kleinanleger Treehouse? Wenn du an $TREE interessiert bist, empfehle ich folgende Vorgehensweise:

  1. Kleine Schritte: Zuerst ein bisschen $TREE kaufen, um an den Pre-Deposit Vaults teilzunehmen und die hohen Erträge auszuprobieren, aber nicht alles investieren, etwas Geld für die Volatilität zurückhalten.

  2. tETH nutzen: Wenn du ETH hast, kannst du etwas in tETH umtauschen und das Gefühl von automatischen Erträgen erleben. Vergiss nicht, das Belohnungsprogramm von Treehouse im Auge zu behalten; frühe Nutzer können auch Punkte (Nuts) verdienen.

  3. Community verfolgen: Der DAO (dezentralisierte autonome Organisation) von Treehouse wird $TREE an Entwickler und Partner verteilen, wenn die Community aktiv ist, werden die Verwendungszwecke von $TREE immer vielfältiger.

  4. Den großen Markt im Auge behalten: $TREE hat gerade erst gestartet, die Preise könnten Achterbahn fahren. Kleinanleger sollten nicht in Panik kaufen oder verkaufen, sondern sich ein Ziel für Gewinnmitnahmen und Verlustbegrenzungen setzen und ruhig bleiben.

Zusammenfassung: Ist Treehouse die „stabile Fortschritts“-Wahl für Kleinanleger? Treehouse ($TREE) vermittelt mir den Eindruck, ein innovatives und bodenständiges Projekt im DeFi-Bereich zu sein. Es ist nicht wie einige DeFi-Projekte, die nur Konzepte anpreisen, ohne sie in die Tat umzusetzen; tETH und DOR lösen tatsächlich praktische Probleme: Sie ermöglichen es Kleinanlegern, feste Erträge zu genießen und gleichzeitig die Flexibilität von DeFi zu bewahren. Die Rückendeckung durch große Plattformen wie Binance verleiht dem Projekt zusätzliches Vertrauen. Natürlich müssen wir als Kleinanleger wachsam bleiben. Hohe Erträge bringen immer hohe Risiken mit sich. Das Modell von Treehouse ist zwar neu, aber die Komplexität von DeFi und die Marktvolatilität sind kein Spaß. Mein Vorschlag ist, etwas Geld zu investieren, spielerisch zu lernen und langsam das „DeFi-Anleihemarkt“-Konzept zu verstehen. Vielleicht wird Treehouse tatsächlich zum nächsten großen Hype im DeFi-Bereich, und wir Kleinanleger können auch ein Stück vom Kuchen abbekommen!

@TreehouseFi #Treehouse $TREE