Falcon Finance definiert, wie Liquidität über dezentrale Märkte durch USDf, seinen überbesicherten synthetischen Dollar, geschaffen wird. USDf wird durch die Einzahlung von berechtigtem Sicherheiten - von großen Krypto-Assets bis hin zu tokenisierten Vermögenswerten aus der realen Welt - in Falcons sichere Infrastruktur geprägt. Dieses Modell ermöglicht es den Nutzern, exposure zu ihren bevorzugten Vermögenswerten aufrechtzuerhalten, ohne sie zu verkaufen, und ermöglicht eine intelligentere Kapitalnutzung in DeFi-Ökosystemen.
Die Stärke von USDf liegt in seiner diversifizierten Architektur. Durch die Unterstützung von mehr als 16 Arten von Sicherheiten verhindert Falcon eine Überexponierung gegenüber einer einzelnen Vermögensklasse. Jedes Asset durchläuft einen Risikobewertungsprozess, der die Sicherheitenverhältnisse basierend auf Faktoren wie Volatilität, Markttiefe und Slippage-Risiko bestimmt. Diese dynamischen Parameter stellen sicher, dass USDf auch während extremer Marktbewegungen stabil bleibt.
Wo Falcon besonders überzeugend wird, ist in seiner Ertragsarchitektur. Benutzer, die USDf staken, erhalten sUSDf, einen Token, dessen Wert im Laufe der Zeit wächst, während das Protokoll Kapital in abgesicherte, risikoadjustierte Strategien investiert. Diese Strategien sind so konzipiert, dass sie in verschiedenen Marktbedingungen effektiv bleiben, was Falcon ein wettbewerbsfähiges APY-Profil verleiht, ohne auf unnachhaltige Belohnungsemissionsmodelle zurückgreifen zu müssen.
USDf integriert bereits mit Cross-Chain-Systemen und Zahlungsnetzwerken, wodurch sowohl On-Chain-Liquidität als auch reale Nutzung ermöglicht wird – etwas, das nur wenige synthetische Dollar-Protokolle erreicht haben.