Die globalen Finanzmärkte befinden sich in einem subtilen Ringen. Die neuesten Protokolle der Federal Reserve zeigen, dass die Entscheidungsträger weiterhin Bedenken hinsichtlich der Hartnäckigkeit der Inflation haben, was dazu führte, dass die Markterwartungen für eine Zinssenkung in diesem Monat von 90 % auf weniger als 70 % gesenkt wurden. Dies hat direkt den Verkaufsdruck auf risikobehaftete Anlagen angeheizt, Bitcoin fiel zeitweise unter 91.000 US-Dollar, und die gesamte Marktkapitalisierung von Kryptowährungen verdampfte um über 50 Milliarden US-Dollar. In der Zwischenzeit eskaliert die geopolitische Spannung im Nahen Osten, und die europäische Energiekrise wird sichtbar, während die Unsicherheiten über die Politik der neuen US-Regierung den gesamten Markt wie auf einem Drahtseil balancieren lassen. Auf der einen Seite beobachten institutionelle Gelder vorsichtig, während auf der anderen Seite Kleinanleger in der Nähe des Tiefs zugreifen. Der Traum von Zinssenkungen ist geplatzt, und der Bärenmarkt hat gerade erst mit dem Warm-up begonnen?
Wenn es um die DeFi-Szene im Jahr 2025 geht, wird wahrscheinlich am meisten überraschen, dass @Falcon Finance Dieses Projekt geht unkonventionelle Wege und hat das Konzept der 'universellen Besicherung' bis ins Extrem getrieben: Egal ob du BTC, ETH, SOL, TON oder sogar On-Chain RWA (reale Welt Vermögenswerte) Token hast, solange es sich um liquide Vermögenswerte handelt, kannst du sie in ihr Protokoll stecken und im Austausch USDf, den synthetischen Dollar-Stablecoin, erhalten. Es klingt einfach, aber im Hintergrund wird das traditionelle Finanzkonzept der 'Sicherheiten' vollständig auf die Blockchain übertragen. Du musst deine Vermögenswerte nicht verkaufen, um Liquidität zu erhalten, und kannst weiterhin von der Wertsteigerung deiner Vermögenswerte profitieren.
Das Projekt ist seit weniger als einem Jahr online und das Umlaufvolumen von USDf hat bereits 2 Milliarden US-Dollar überschritten, während der TVL leicht die 1-Milliarde-Marke überschreitet. Warum so stark? Der Kern liegt in seiner Logik der 'nachhaltigen Erträge'. Herkömmliche Stablecoin-Protokolle verlassen sich entweder auf hochriskante Arbitrage oder auf subventioniertes Mining, wobei die Erträge schnell verpuffen. Falcon Finance geht den entgegengesetzten Weg: Durch institutionelle Handelsstrategien (wie Cross-Chain-Arbitrage, Basis-Handel, Liquiditätsbereitstellung usw.) werden die Erträge von USDf nachhaltig auf 8% - 12% pro Jahr gemacht, und zusätzlich kann sUSDf (die gestakte Version von USDf) automatisch reinvestiert werden, was wirklich das Motto 'Dein Vermögen, dein Ertrag' verwirklicht.
Noch wichtiger ist, dass #FalconFinance nicht damit zufrieden ist, einen 'geschlossenen Garten' zu schaffen. Es reicht seine Olivenzweige aus und bindet sich tief mit einer Vielzahl von Schwergewichten, um ein Netzwerk zu schaffen, das DeFi, CeFi und sogar die reale Welt abdeckt:
Durch die enge Integration mit führenden Liquiditätsprotokollen wie Pendle, Curve und Balancer kann USDf direkt am LP-Mining und an festen Ertrags-Pools teilnehmen, was die Kapitaleffizienz erheblich steigert;
In Zusammenarbeit mit BitGo zur Vermögensverwaltung, Chainlink zur Bereitstellung von Preisdiensten und Reservebestätigungen, wird sichergestellt, dass hinter jedem 1 Dollar USDf eine echte, überprüfbare Überbesicherung steht;
Durch die Anbindung an das globale Netzwerk von über 50 Millionen Händlern über AEON Pay können USDf und $FF Token endlich direkt für reale Zahlungen verwendet werden. Das ist ein Meilenstein im DeFi-Bereich;
In Zusammenarbeit mit Kaia Chain wird der mobile Zugang auf 250 Millionen Nutzer ausgeweitet; zudem wird gemeinsam mit DeXe Protocol ein Governance-Mechanismus aufgebaut, der es der Community ermöglicht, wirklich an der Protokoll-Upgrade teilzunehmen;
Kürzlich haben wir uns erneut mit Etherfuse zusammengetan, um mexikanische Staatsanleihen (CETES) und andere Emerging Market RWAs in die Liste der Sicherheiten aufzunehmen und damit die Tore für institutionelles Kapital weiter zu öffnen.
Diese Kooperationen sind nicht einfach 'wechselseitige Links', sondern echte, monetäre Ergänzungen: Pendle bringt Falcon Traffic, BitGo bietet Sicherheitsgarantie, AEON bringt reale Anwendungsfälle, Kaia bringt Nutzerzahlen ... Das Ergebnis der gegenseitigen Ermächtigung ist, dass Falcon Finance in einem Bärenmarkt sogar immer schneller wird. Im Vergleich zu Projekten, die auf Airdrops und Subventionen angewiesen sind, ähnelt Falcon eher einer 'stabilen Cashflow-Maschine'. Das Protokoll selbst kann echte Erträge generieren, anstatt nur Geschichten zu erzählen.
Universelle Besicherung klingt schön, aber sobald der Markt stark schwankt und die Preise der Sicherheiten dramatisch fallen, wird der Druck auf die Systemliquidation sofort verstärkt. Glücklicherweise hat Falcon Finance viel Mühe in das Risikomanagement investiert: Dynamische Überbesicherungsraten, Echtzeit-Reserven-Dashboards, Drittanbieter-Audits, sowie die Unterstützung durch Institutionen wie DWF Labs und World Liberty Financial sorgen für ein gewisses Maß an Sicherheit.
