@Plasma $XPL #plasma $XPL Verlustbasiertes Positionssizing bedeutet, dass die Größe jedes Handels basierend auf dem maximal möglichen Verlust berechnet wird. Mit anderen Worten, bevor Sie handeln, bestimmen Sie den maximal möglichen Verlust und entscheiden dann die Größe Ihrer Handels basierend auf diesem Verlust.

In meinem Handelssystem glaube ich, dass die Minimierung des Risikos wichtiger ist als die Maximierung des Gewinns, da die Fähigkeit, eine langfristige Nettorentabilität aufrechtzuerhalten, erfordert, dass das Kapital keine erheblichen Rückgänge aufweist. Basierend darauf arbeite ich kontinuierlich daran, die Gewinnrate und das Verhältnis von Gewinn zu Verlust zu verbessern, um das Ziel der Maximierung des Gewinns zu erreichen.

Angenommen, mein gesamtes Kapital beträgt 10000 Yuan, ich setze mein maximales Verlustlimit für ein einzelnes Quartal auf 10%, was einen maximalen Verlustbetrag von 1000 Yuan bedeutet. Ich kann diese 1000 Yuan in 10 Teile aufteilen, wobei jeder Teil 100 Yuan beträgt, was als mein maximaler Verlust pro Einzeltrade dient. Aus psychologischer Sicht kann es helfen, den Verlust pro Einzeltrade zwischen 1% und 2% des Gesamtkapitals zu halten, um eine gute Handelsmentalität zu bewahren.

Nachdem der maximale Verlust pro Trade festgelegt wurde, können Sie dann den Einstiegspunkt und den Stop-Loss-Punkt für das ausgewählte Asset bestimmen, was Ihnen ermöglicht, das Stop-Loss-Verhältnis zu berechnen (sobald der Einstiegspunkt festgelegt ist, können Sie auch das Gewinn-Verlust-Verhältnis schätzen, was meiner Meinung nach im Allgemeinen größer als 1,5 sein sollte, um einen Trade zu eröffnen).

Positionsgröße = Maximaler Verlust pro Trade / Stop-Loss-Verhältnis.

Zum Beispiel, wenn der maximale Verlust pro Trade 100 Yuan beträgt und das Stop-Loss-Verhältnis 5% beträgt, dann 100 / 0.05 = 2000 Yuan, was die Positionsgröße für diesen Handel berechnet. Mit einem Kapital von 10.000 Yuan entspricht diese Position 20% des Kapitals.

Wenn dieser Handel schließlich einen Gewinn erzielt, fügen Sie die Hälfte des verdienten Geldes zum maximalen Verlustbetrag für das Quartal hinzu, was sowohl dazu dient, Gewinne zu vergrößern als auch einige der Gewinne zu sichern.

Dann zu Beginn jedes Quartals werden alle Fonds neu berechnet.

Mit der Methode zur Bestimmung der Position basierend auf Verlusten werden Sie die Vorteile feststellen:

Der erste Vorteil ist, dass Ihr Verlust pro Trade vordefiniert ist, sodass Sie, wenn Sie die Rentabilität verbessern möchten, beim Öffnen einer Position nur versuchen können, das Stop-Loss-Verhältnis so weit wie möglich zu reduzieren, was bedeutet, dass das Gewinn-Verlust-Verhältnis erhöht wird. An geeigneteren Punkten einzutreten, anstatt blind Positionen zu eröffnen.

Denn wenn das Stop-Loss-Verhältnis zu groß ist, wird die Position unweigerlich leichter, was das Risiko-Ertrags-Verhältnis nicht lohnenswert macht. Dies fordert Ihr Handelssystem auf, die Einstiegspunkte kontinuierlich zu optimieren; wenn die Position nicht geeignet ist, ist es besser, nicht einzutreten, als blind zu handeln.

Der zweite Vorteil ist, dass für Vermögenswerte mit unterschiedlichen Volatilitäten die Risikotoleranz gleich ist. Zum Beispiel haben eine hochvolatile Altcoin und der relativ weniger volatile S&P 500-Index beide denselben maximalen Verlust pro Trade, sodass die Position für das Vermögen mit geringerer Volatilität unweigerlich größer sein wird, während die Position für das Vermögen mit höherer Volatilität relativ kleiner sein wird.

Dies gilt auch für den Vertragshandel; fügen Sie einfach den Hebel in die Formel ein. Angenommen, der maximale Verlust pro Trade beträgt weiterhin 100 Yuan, der Hebel ist 2-fach und das Stop-Loss-Verhältnis beträgt 5%, dann ist die Positionsgröße = maximaler Verlust pro Trade / Hebel / Stop-Loss-Verhältnis = 100 / 2 / 0.05 = 1000 Yuan. Sie werden feststellen, dass je höher der Hebel, desto kleiner die Positionsgröße ist. Ja, ich verwende nie hohen Hebel, weil ich es bevorzuge, über den Handel aus der Perspektive des maximalen Verlusts nachzudenken.

Lassen Sie uns über die praktischen Überlegungen zur Bestimmung der Position basierend auf Verlusten sprechen:

Zuerst sollte der Fokus des Handels auf die Verbesserung der Gewinnraten und Gewinn-Verlust-Verhältnisse verlagert werden, anstatt blind große Positionen und niedrige Stop-Loss-Verhältnisse zu verfolgen.

Angenommen, das Stop-Loss-Verhältnis beträgt nur 2%, aber die Gewinnrate beträgt nur 1/10, was bedeutet, dass von 10 Trades 9 den Stop-Loss erreichen, obwohl der Verlust pro Trade fix ist, bleibt der Gesamverlust groß. Es ist vergleichbar mit einer Wette, dass einer dieser Trades ein sehr hohes Gewinn-Verlust-Verhältnis erzielen wird. Darüber hinaus wird diese Methode häufig Stop-Losses auslösen, was erhebliche psychologische Auswirkungen auf den Handel haben kann.

Zweitens, was ist zu tun, wenn es mehrere aufeinanderfolgende Verluste in einem einzelnen Quartal gibt? Eine Möglichkeit besteht darin, die Handelsfrequenz aktiv zu reduzieren und die Gründe für die niedrigen Gewinnraten in vergangenen Trades zu überprüfen; eine andere Möglichkeit besteht darin, den verbleibenden Verlustbetrag feiner zu unterteilen, den maximalen Verlust pro Trade zu reduzieren und somit mehr Handelsmöglichkeiten zu ermöglichen (obwohl die entsprechende Positionsgröße auch abnehmen wird).

Drittens, was ist, wenn der maximale Verlustbetrag für ein einzelnes Quartal erschöpft ist? Mein Vorschlag ist, vorübergehend den Markt zu verlassen, sich auf die Verbesserung interner Fähigkeiten zu konzentrieren, Ihr Verständnis und Ihr Handelssystem zu verbessern, vergangene Trades zu überprüfen, Bücher zu lesen oder eine Pause einzulegen, um Ihre Stimmung zu ändern. Treten Sie im nächsten Quartal wieder in den Markt ein. Manchmal ist es viel besser, nicht zu handeln, als zu handeln.

Viertens, der maximale Verlust für ein einzelnes Quartal, unabhängig davon, ob dieser Zeitraum ein einzelnes Quartal, ein einzelner Monat oder ein halbes Jahr ist, wird durch die Handelsgewohnheiten jeder Person bestimmt. Im Allgemeinen gilt: Je größer der Zeitraum, desto mehr kann das maximale Verlustverhältnis erhöht werden und umgekehrt.

Alle oben genannten Parameter können flexibel angepasst werden; der Schlüssel besteht darin, Parameter zu finden, die mit Ihren Handelsgewohnheiten und Ihrem Rhythmus übereinstimmen, und diese dann entschieden auszuführen.