Ahora hay un 79% de probabilidad de un recorte de tasas en diciembre, un aumento desde el 42% hace una semana. A las acciones les encanta el dinero fácil: S&P 500 +1%, Nasdaq 100 +1.7%, Mag 7 +2.5%.
La recuperación del mercado tras el cambio en las probabilidades de un recorte de tasas de interés confirma nuestra teoría de que la masiva corrección de la semana pasada se debió en gran parte al FOMC y, en última instancia... a los datos faltantes.
¿Por qué?
El FOMC carece de datos cruciales sobre inflación y empleo, y basándose en las últimas actas del FOMC y los comentarios de los funcionarios de la Fed, los mercados especularon la semana pasada que los recortes no ocurrirían el 10 de diciembre.
¿Cuándo se recuperaron los mercados?
Después de que algunos funcionarios de la Fed dijeran que el recorte de tasas de diciembre aún estaba sobre la mesa, las probabilidades de los recortes se dispararon nuevamente, llevando al S&P500 y al Nasdaq junto con ellos.
¿Qué significa?
Los mercados nuevamente están en la balanza y especulando sobre cada palabra de la Fed.
Así de mucho depende el mercado libre del tan esperado QE de la Fed, y en efecto, de las publicaciones de datos oficiales del gobierno.
Las prolongadas altas tasas de interés y el miedo a que la Fed llegue tarde con todos los recortes también están alimentando los temores del mercado sobre activos de riesgo, deuda gubernamental y el estado de la economía en su conjunto.
El anuncio de la BEA de que reprogramaría la publicación del PIB del Q3 tampoco ayudó.
En tiempos en que los mercados dependen de la Fed y la Fed confía tanto en los datos oficiales, quizás es hora de cambiar a sus proveedores de datos.
Truflation continúa reportando inflación diaria agregando +30M puntos de datos de +80 proveedores todos los días, y ahora también datos de empleo mensuales. ¡Estaríamos encantados de proporcionar a la Reserva Federal información detallada para su próxima reunión del FOMC en diciembre!
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