La forma de operar para ganar dinero en inversiones se puede resumir en cuatro palabras simples: comprar bajo y vender alto.
Entonces, ¿cómo se define un precio bajo y uno alto? Hoy voy a explicar esto en detalle.
Muchas personas tienen una obsesión con los puntos bajos, creen que el punto bajo es el más bajo, pero no es así. Un punto bajo es un rango, por ejemplo, el mercado web3 actual es un rango bajo. El ETF de consumo actual también es un rango bajo. El mercado de startups ahora no es el más alto de la historia, pero definitivamente no está bajo, y el oro actual tampoco se puede considerar bajo.
Elimina la obsesión de que comprar en un punto bajo significa comprar en el punto más bajo. Entiende que un precio bajo es un rango, y eso facilita las cosas.
En la inversión, lo difuso correcto es mejor que el error exacto.
Entonces, ¿qué es un punto bajo? Hay dos hechos sobre un punto bajo: uno es el precio bajo, y el otro es el nivel bajo de emociones.
Las personas que hacen inversión de valor o que invierten en acciones de crecimiento suelen preocuparse por el nivel de precios. Buffett no le gusta comprar acciones con un PER superior a 15 veces. Peter Lynch no le gusta comprar acciones con PEG superior a 1.
Cuando invertimos en el mercado secundario para ganar dinero, debemos comprar acciones que tengan una buena relación costo-beneficio, pero te darás cuenta de que incluso si compras en un punto bajo, no necesariamente ganarás dinero, porque los resultados pueden haber sido ya realizados, o los resultados pueden no materializarse. Hay muchos factores que afectan el precio de las acciones, puede que de repente haya una buena noticia y empiece a subir, o puede que haya un cisne negro y caiga drásticamente.
Por lo tanto, a veces el mercado es eficiente, a veces no lo es. Las acciones de buen rendimiento siempre serán temporalmente olvidadas por el mercado y consideradas ineficaces, pero al final, esas acciones serán recordadas y su precio explotará.
No podemos saber de antemano cuál será esa acción, así que solo podemos comprar un lote de acciones. Dentro de ese lote, algunos tendrán un rendimiento excepcional, reflejándose en el precio de las acciones, permitiendo que tu cartera de inversiones tenga un rendimiento positivo en general. Esa es la razón fundamental por la que es difícil ganar un 15% al año en el mercado de acciones.
La regla de la ley del cielo es que no bloqueará todos los caminos; en las buenas noticias hay malas noticias, y en las malas noticias hay buenas noticias.
La razón fundamental para ganar dinero es comprar a un precio bajo y luego vender cuando el valor se materializa, realizando así la estrategia de comprar bajo y vender alto.
Hay muchas maneras de ganar dinero en el mercado, pero en última instancia, se reduce a especular sobre resultados y conceptos. Incluso si compras Nvidia, Tesla, Circle, aunque el precio de las acciones ya sea muy bueno, con PERs de cientos de veces, algunos incluso con pérdidas, pero hay personas que siguen comprando porque creen en la explosión futura de resultados. Comparando el futuro, creen que el presente es muy bajo, y esta lógica no tiene problema. Siempre que los resultados futuros se materialicen, el alto PER actual se puede equilibrar rápidamente.
Por lo tanto, para algunas personas, el precio parece muy alto, mientras que para otras parece muy bajo. Esto se debe a dos sistemas de inversión diferentes.
Por ejemplo, hay especulación, en el mundo de las criptomonedas, sobre varios meme tokens y bitcoin. Esencialmente, todo esto cuenta como especulación emocional.
Algunas personas pueden ganar mucho dinero comerciando con criptomonedas, mientras que otras no pueden entenderlo en absoluto. La razón fundamental es que no comprenden los niveles de emociones del mercado y siempre son influenciados por las emociones del mercado.
El sistema de juicio de la humanidad ha evolucionado hasta ahora para priorizar la supervivencia, no para ganar dinero, por lo que todos tienden a buscar ganancias y evitar pérdidas. La mayoría de las personas no compran cuando el mercado baja; solo cuando sube, sus emociones se activan y quieren comprar para obtener grandes ganancias.
Recientemente, un famoso magnate de las criptomonedas perdió 700 millones de dólares de esta manera. Compró un token a más de 1000 y vendió a 4000. Debido a la gran cantidad de capital, su ganancia absoluta se consideró legendaria. Luego, continuó apalancándose y compró a 3000. Supongo que quería aprovechar un rebote y vender a 4000 para ganar más, pero 3000 definitivamente no es un precio bajo, las emociones del mercado definitivamente no estaban bajas, así que perdió todas las ganancias anteriores. Violó su propio sistema de inversión y al final el mercado devoró sus ganancias originales.
La mayoría de las personas pierden dinero no porque estén en un mercado bajista como hoy, sino porque compran cuando las emociones del mercado están muy altas y ahora están perdiendo porque el precio ha caído. O simplemente no venden cuando las emociones están altas, perdiendo la oportunidad, también porque no cumplen con el principio de comprar bajo y vender alto.
En el mundo de las criptomonedas, no importa qué moneda compres, para ganar dinero, debes aprender a identificar los niveles de emociones.
Cuando el mercado tiene emociones bajas, ¿es ahora un momento de baja emoción? Definitivamente sí, pero quién sabe si es el más bajo. Pero definitivamente no elegiría comprar a un precio de 110000; no sé si en ese momento la emoción del mercado estaba en su punto más alto, pero definitivamente no estaba baja. Prefiero perderme la oportunidad que comprar.
Además, en el mercado secundario de acciones, hay especulación sobre conceptos, como el emocionante sector de la exploración espacial. Cuando lo ves, ya ha subido durante un tiempo, muchas acciones han duplicado su valor, y todos en el mercado están hablando de la exploración espacial. La conclusión más sencilla es que las emociones no están bajas, por lo que no deberías comprar.
No necesitas saber si eso se considera alto, solo necesitas saber que no es bajo, no deberías comprar, guarda tu capital, siempre habrá oportunidades de ganar dinero en el mercado. Siempre podrás esperar a comprar cuando las emociones estén bajas.
Si no has aprendido a identificar los niveles de emociones del mercado, entonces temporalmente no deberías comprar criptomonedas; básicamente, estarías regalando dinero.
Aprender a comprar bajo es fácil; compara el valor de mercado, compara las emociones. Las emociones en el mercado son transparentes, la ley del cielo opera con estrategias abiertas, te dice todo lo que está a la vista. Pero si no tienes experiencia, no sirve de nada lo que te diga la ley del cielo; uno puede ser fácilmente engañado y estar influenciado por las emociones del mercado, y entonces sientes miedo de perderte una oportunidad o sientes que la ganancia es pequeña, dejando de confiar en lo que la ley del cielo te dice.
Hay un paso más, y lo más importante es aprender a vender cuando las emociones están altas. Lo que mencioné antes como un punto bajo no es un punto único, lo mismo ocurre con un punto alto. Es un rango; siempre que vendas en este rango de alta emoción, y ganes, eso cuenta como una operación de inversión exitosa. No te obsesiones con no haber vendido en el punto más alto.
Aún así, repito, mientras tu capital esté intacto, el mercado siempre te ofrecerá oportunidades para ganar dinero.