Los precios del petróleo aumentan un 3% por los ataques de EE. UU. a Israel, con WTI apuntando a la resistencia de $70 en medio de temores de interrupción en el estrecho de Ormuz.
El oro se eleva hacia $5,300/oz a medida que la demanda de refugio seguro se intensifica, superando el umbral crítico de $5,200.
Los mercados de acciones globales enfrentan presión de riesgo a la baja a medida que el índice de volatilidad VIX se dispara por preocupaciones de escalada.
Visión general del mercado
El crudo WTI enfrenta resistencia inmediata en $67-68, con una barrera psicológica en $70; una ruptura podría apuntar al rango de $90-120.
El oro mantiene un impulso alcista con un RSI neutral-a-alcista, donde el nivel de $5,200 se alinea con la MA de 200 semanas y el retroceso de Fibonacci del 61.8%.
El crudo Brent podría alcanzar $80-140/bbl dependiendo del alcance del conflicto y las posibles interrupciones en la cadena de suministro.
Los mercados de opciones de petróleo están valorando aumentos de crudo del 15-30% dentro de las 48 horas posteriores a una escalada militar importante.
Factores Clave de Conducción
EE. UU. e Israel lanzaron "Operación Furia Épica" el 28 de febrero de 2026, apuntando a instalaciones nucleares y militares iraníes en operaciones de combate conjuntas.
El presidente Trump anunció ataques importantes para evitar que Irán obtenga armas nucleares, con explosiones reportadas en Teherán y múltiples ciudades iraníes.
Irán respondió con ataques con misiles hacia Israel y bases militares de EE. UU., aumentando el riesgo de un conflicto regional más amplio.
Las preocupaciones por las interrupciones en el Estrecho de Ormuz están impulsando una prima del petróleo, ya que el 20-21% del suministro global de petróleo pasa por este punto crítico.
Los ministros de OPEC+ están programados para revisar la política de producción en medio de la incertidumbre de suministro, con el riesgo geopolítico en niveles máximos.
Estrategia de Trading
El oro podría aumentar un 15% a $5,500-5,800/onza a corto plazo, con escenarios extremos que apuntan a $6,500-6,750 si las tasas reales caen.
Los traders deben anticipar picos iniciales rápidos seguidos de una fase de reevaluación, haciendo que la gestión del riesgo sea crucial dada la incertidumbre del conflicto.
Las monedas de refugio seguro como JPY y CHF probablemente se fortalecerán frente a activos de riesgo, sugiriendo una reducción en la exposición a acciones.
Los puntos de entrada para largos en petróleo deben tener en cuenta la volatilidad, mientras que las correcciones en el oro ofrecen oportunidades de protección de cartera.
Advertencia de Riesgo
La escalada geopolítica podría desencadenar una corrección del mercado de acciones del 10-15% si el conflicto se expande más allá de su alcance actual.
Las interrupciones en el suministro de petróleo a través del Estrecho de Ormuz podrían empujar los precios a $140/bbl, creando presiones inflacionarias globales.
La demanda de refugio seguro es extremadamente volátil; las ganancias del oro pueden revertirse si el conflicto se estabiliza o se desescalada rápidamente.
Las posiciones de alta palanca en futuros de petróleo enfrentan riesgo de liquidación en medio de una volatilidad extrema; reduzca la palanca a 3x o menos.