Kesepakatan NC-1 WhiteFiber Menunjukkan Potensi Kenaikan yang Kuat Menurut B. Riley:
Pengembang pusat data WhiteFiber (WYFI) sedang melihat minat investor yang diperbarui setelah perjanjian kolokasi jangka panjang pertamanya di kampus NC-1 dengan Nscale Global. Bank investasi B. Riley mengatakan kesepakatan tersebut memvalidasi model retrofit WhiteFiber dan mendukung jadwal penerapan awal manajemen.
Analis Nick Giles dan Fedor Shabalin menekankan bahwa perjanjian NC-1 menunjukkan kemampuan eksekusi perusahaan dan disiplin operasional. Mereka menegaskan kembali rating beli pada saham sambil menurunkan target harga menjadi $40 dari $44, mencerminkan asumsi yang lebih konservatif untuk Layanan Cloud. Pada penutupan malam tadi di $17,62, target baru tersebut mengimplikasikan kenaikan sekitar 127% meskipun saham tersebut telah mengalami penurunan lebih dari 50% dari puncak tertinggi awal tahun ini.
WhiteFiber juga sedang dalam diskusi lanjutan dengan pemberi pinjaman untuk fasilitas konstruksi yang diharapkan akan ditutup pada awal 2026. Pembiayaan potensial ini dapat mencakup fitur akordeon dan peningkatan kredit, membantu mengurangi biaya modal perusahaan.
Dalam penilaian, B. Riley mencatat bahwa WhiteFiber diperdagangkan pada sekitar 11x EV/EBITDA berdasarkan estimasi 2026 dan sekitar 8x EV/EBITDA pada laju EBITDA disesuaikan kuartal keempat 2026, mewakili diskon yang signifikan dibandingkan dengan rekan-rekannya di kisaran belasan menengah hingga tinggi.
#Datacenter