Keuangan terdesentralisasi (DeFi) memiliki potensi untuk merevolusi cara aset ditransfer dan dikumpulkan secara global. Salah satu produk yang banyak proyek coba ciptakan adalah pasar uang terdesentralisasi dan tanpa izin. Ini akan memungkinkan siapa saja untuk dengan mudah mengambil pinjaman daripada melalui proses yang membosankan dari sistem keuangan tradisional.
Radiant Capital adalah pasar uang DeFi yang dirancang khusus untuk menyatukan likuiditas di seluruh blockchain. Dengan melakukan hal itu, mereka telah menciptakan beberapa proses terobosan yang menyatukan likuiditas dan menciptakan keselarasan insentif yang belum pernah terjadi sebelumnya antara keberlanjutan protokol dan penggunanya.
Apa Itu Radiant?
Dengan peluncuran platform peminjaman mereka pada Juli 2022, Radiant menjadi salah satu platform DeFi asli Arbitrum yang pertama. Sejak saat itu, mereka telah berkembang menjadi protokol pasar uang omnichain dengan ukuran pasar lebih dari $750 juta.
Ekspansi omnichain adalah fitur kunci dari Radiant V2, yang mulai beroperasi pada Maret 2023. Saat ini, Radiant V2 mendukung peminjaman dan peminjaman di Arbitrum, Ethereum Mainnet, dan BNB Chain. Ini juga merupakan pasar peminjaman terbesar di Arbitrum dan pasar peminjaman terbesar kedua di BNB Chain.
Selain fungsi omnichain, Radiant V2 memiliki solusi tokenomik baru yang disebut Likuiditas Dinamis, yang bertujuan untuk menyelaraskan insentif pengguna dengan keberlanjutan protokol.
Bagaimana Radiant V2 Menyatukan Likuiditas
Radiant V2 mengintegrasikan protokol interoperabilitas Layer Zero untuk secara mulus menyebarkan pasar dan mentransfer aset antara beberapa blockchain. Integrasi ini menyatukan likuiditas antara blockchain yang berbeda dengan membebaskan aliran aset.
Masalah yang mencolok dalam DeFi adalah likuiditas yang terfragmentasi, yang berarti uang duduk diam di satu tempat. Secara khusus, pengasingan aset di blockchain yang berbeda sangat membatasi apa yang dapat dilakukan aset tersebut dan seberapa banyak blockchain yang lebih baru atau lebih kecil dapat tumbuh. Setelah semua, pengguna DeFi dengan aset terbanyak akan selalu menggunakan protokol dan blockchain dengan likuiditas yang paling tersedia, karena ini memudahkan mereka untuk beroperasi dengan slippage yang lebih sedikit.
Teknologi omnichain menyelesaikan ini dengan mengumpulkan aset dari semua rantai yang diaktifkan ke dalam satu tempat. Dengan kata lain, Radiant sedang menciptakan platform likuiditas yang bersatu.
Radiant sedang aktif di Ethereum Mainnet, Arbitrum, dan BNB Chain. Ini memungkinkan mereka untuk memanfaatkan kolam likuiditas yang luas di Ethereum sambil juga mengakses blockchain yang lebih murah dan lebih cepat. Dan karena fungsi omnichain mereka, Radiant dapat dengan mudah diluncurkan di rantai tambahan dalam ekosistem Layer Zero.
Dalam semangat efisiensi modal, Radiant V2 tidak hanya bertujuan untuk menjadi salah satu protokol dengan biaya tertinggi di DeFi, tetapi juga membutuhkan cara yang efisien untuk mentransfer biaya tersebut kembali ke pengguna. Ini adalah area lain di mana fungsi omnichain berkembang.
Biaya-biaya ini dihasilkan dari pembayaran bunga pengguna atas pinjaman mereka dan likuidasi. Ini berarti bahwa para pengunci menerima sekumpulan cryptocurrency blue-chip sebagai imbalan. 85% dari biaya protokol didistribusikan kepada pengguna Radiant.
Hingga Desember 2023, Radiant V2 telah mengakumulasi lebih dari $24 juta dalam biaya protokol - itu berarti hampir $20 juta telah didistribusikan kepada pengguna protokol dalam 1 tahun!
Token RDNT
RDNT adalah token asli dari Radiant Capital. Sesuai dengan tema omnichain Radiant, RDNT adalah “Token Fungible Omnichain” atau OFT, yang berarti dapat dijembatani secara asli antara blockchain menggunakan jembatan lintas rantai RDNT. Ini meningkatkan efisiensi modal token dengan menghilangkan kebutuhan akan aset yang dibungkus, yang membawa risiko tambahan seperti de-pegging dan kerentanan dalam kontrak pembungkus.
Penyediaan Likuiditas Dinamis (dLP)
Prioritas utama dari Radiant adalah efisiensi modal, itulah sebabnya fungsionalitas lintas rantai menjadi prioritas besar. Demikian pula, Radiant DAO bertujuan untuk membuat token RDNT seefisien modal mungkin, yang terlihat dalam mekanisme Likuiditas Dinamis (dLP) mereka.
Mekanisme staking yang khas adalah statis; token yang di-stake benar-benar dibekukan dalam kontrak. Solusi “DeFi 3.0” Radiant untuk masalah ini adalah dLP.
Radiant menerapkan model penyediaan likuiditas 80/20 untuk menghindari penghapusan likuiditas dari pasar. Jadi, alih-alih mempertaruhkan RDNT, pengguna dapat mengunci token likuiditas RDNT/ETH atau RDNT/BNB.
Selain menciptakan solusi yang lebih efisien dalam hal modal, dLP juga berfungsi sebagai mekanisme untuk menyelaraskan insentif dari protokol dan penggunanya.
Utilitas dLP
Sebagai imbalan bagi pengguna yang meningkatkan utilitas Radiant dengan mengunci token Likuiditas Dinamis, terdapat tiga hadiah utama:
Aktifkan emisi RDNT pada setoran & pinjaman.
Berbagi dalam biaya platform yang terdiri dari aset blue-chip seperti Bitcoin, Ethereum, dan stablecoin.
Dapatkan kekuatan suara untuk pemerintahan melalui Radiant DAO.
Kelayakan Emisi
Untuk membangun protokol yang berkelanjutan, harus ada fondasi likuiditas yang solid.
Sementara emisi token dapat berguna untuk menarik pengguna baru, mereka juga dapat menyebabkan dua konsekuensi negatif: pengenceran dan modal tentara bayaran. Dengan dLP, Radiant berusaha untuk menghilangkan keduanya sambil fokus pada pembagian biaya kepada pengguna protokol.
Radiant mendekati ini dengan memungkinkan emisi RDNT kepada peminjam dan peminjam yang mengunci dLP. Mekanisme ini memotivasi pengguna sambil juga memastikan bahwa pasar Radiant memiliki likuiditas jangka panjang.
Untuk mendapatkan emisi, nilai dLP harus tetap di atas 5% dari setoran mereka ke pasar peminjaman Radiant. Jadi, jika Anda menyetor $100 dalam BNB, Anda dapat mengunci $5 dLP untuk mengaktifkan emisi RDNT. Jika rasio ini turun di bawah 5%, emisi akan berhenti sampai meningkat kembali di atas ambang 5%.
Keamanan Protokol
Radiant Capital telah menjalani beberapa audit dengan beberapa firma audit terbaik di dunia, seperti Open Zeppelin, Blocksec, Zokyo, dan PeckShield. Selain itu, Radiant menerapkan Open Zeppelin Defender untuk mendeteksi dan menghentikan ancaman sebelumnya.
Radiant telah memposting bounty bug di ImmuneFi, dengan ruang lingkup dampak mencakup kontrak pintar v2 dan tampilan depan. Program bounty bug adalah undangan terbuka bagi peneliti keamanan untuk menemukan dan mengungkapkan potensi kerentanan dengan cara yang bertanggung jawab.
Pikiran Penutup
Kisah Radiant adalah cahaya inovasi di tengah lautan tradisionalisme, menunjukkan bahwa masa depan keuangan terletak pada desentralisasi, interoperabilitas, dan pemberdayaan pengguna.
Kemampuan platform untuk menyatukan likuiditas di berbagai blockchain merupakan langkah maju bagi ruang DeFi. Dengan mengadopsi fungsi omnichain, Radiant secara efektif telah mengatasi masalah mendesak dari likuiditas yang terfragmentasi, mengubahnya menjadi kesempatan untuk menciptakan pengalaman yang mulus bagi pengguna, sehingga mendorong ekosistem keuangan yang lebih kuat dan fleksibel.
Dengan Radiant V2, platform telah menunjukkan bahwa ini bukan hanya tentang volume transaksi atau ukuran pasar, tetapi tentang menciptakan nilai nyata bagi penggunanya. Biaya protokol yang substansial sebesar $24 juta yang dihasilkan dalam satu tahun, di mana $20 juta telah didistribusikan kembali kepada pengguna, menjadi bukti komitmen mereka terhadap efisiensi modal dan prinsip berbagi kemakmuran.
Pengenalan RDNT sebagai Token Fungible Omnichain semakin menguatkan visi Radiant, karena ini menyederhanakan proses transfer aset antara blockchain, meningkatkan utilitas token tanpa risiko tambahan dari aset yang dibungkus. Mekanisme Penyediaan Likuiditas Dinamis, yang menjadi pusat filosofi DeFi 3.0 mereka, memberikan efisiensi modal dan mendorong rasa komunitas melalui tujuan yang selaras dan pemerintahan bersama.
Sebagai penutup, Radiant Capital merupakan contoh entitas berpikiran maju di lanskap DeFi, yang tidak takut untuk menantang status quo dan membuka jalan untuk era baru keuangan. Dengan fondasi likuiditas yang solid, sistem imbalan yang berfokus pada pengguna, dan dedikasi yang teguh terhadap keamanan dan efisiensi, Radiant berada di garis depan inovasi DeFi.
Konten ini disajikan kepada Anda dalam basis “apa adanya” untuk informasi umum dan tujuan pendidikan saja, tanpa pernyataan atau jaminan apa pun. Ini tidak boleh ditafsirkan sebagai nasihat keuangan, hukum, atau profesional lainnya, juga tidak dimaksudkan untuk merekomendasikan pembelian produk atau layanan tertentu. Anda harus mencari nasihat Anda sendiri dari penasihat profesional yang sesuai. Produk yang disebutkan dalam artikel ini mungkin tidak tersedia di wilayah Anda. Di mana artikel disumbangkan oleh kontributor pihak ketiga, harap dicatat bahwa pandangan yang diungkapkan tersebut adalah milik kontributor pihak ketiga, dan tidak selalu mencerminkan pandangan dari Binance Academy. Harap baca disklaimer lengkap kami untuk detail lebih lanjut. Harga aset digital bisa sangat fluktuatif. Nilai investasi Anda dapat turun atau naik dan Anda mungkin tidak mendapatkan kembali jumlah yang diinvestasikan. Anda bertanggung jawab sepenuhnya atas keputusan investasi Anda dan Binance Academy tidak bertanggung jawab atas kerugian yang mungkin Anda alami. Materi ini tidak boleh ditafsirkan sebagai nasihat keuangan, hukum, atau profesional lainnya. Untuk informasi lebih lanjut, lihat Syarat Penggunaan dan Peringatan Risiko.