Pada bulan September 2024, model Nilai Wajar InvestingPro mengidentifikasi Zeta Global Holdings Corp. (NYSE:ZETA) sebagai sangat overvalued pada $29.51 per saham. Maju cepat 14 bulan, dan saham kini diperdagangkan pada $18.55, mewakili penurunan 37% yang memvalidasi analisis model tersebut. Kasus ini menggambarkan bagaimana analisis Nilai Wajar membantu investor mengidentifikasi potensi kesalahan harga, memahami nilai intrinsik, menemukan titik masuk dan keluar yang lebih baik, serta membuat keputusan yang lebih terinformasi. Sementara ZETA telah melakukan koreksi, investor dapat menemukan peluang paling menjanjikan hari ini di daftar yang paling overvalued, di mana model-model InvestingPro terus mengidentifikasi saham yang diperdagangkan di atas nilai wajarnya.
Zeta Global menyediakan solusi pemasaran berbasis data yang didorong oleh kecerdasan buatan, bersaing dengan raksasa teknologi seperti Adobe dan Salesforce. Ketika model Nilai Adil InvestingPro menandai ZETA sebagai terlalu mahal pada September 2024, perusahaan telah melaporkan pendapatan sebesar $822,09 juta tetapi sedang berjuang dengan EBITDA negatif sebesar -$102,21 juta dan EPS sebesar -$0,87. Saham telah mengalami kenaikan yang kuat dengan enam bulan berturut-turut dari pengembalian positif, berkisar dari 4% hingga 32% keuntungan bulanan. Meskipun momentum ini, analisis InvestingPro menunjukkan bahwa valuasi telah menjadi tertekan, dengan kekhawatiran utama termasuk pendapatan iklan politik siklikal, persaingan yang ketat, dan multiple EBITDA yang tinggi yang membatasi potensi kenaikan.
Model Nilai Adil InvestingPro memperkirakan nilai intrinsik ZETA hanya sebesar $19,19, menunjukkan potensi penurunan 35% dari harga $29,51. Kinerja selanjutnya membuktikan bahwa analisis ini sangat akurat. Setelah penunjukan terlalu mahal, saham mengalami beberapa bulan penurunan, dengan penurunan yang sangat tajam pada November 2024 (-23%) dan Maret 2025 (-21%). Apa yang membuat panggilan ini sangat menarik adalah bahwa penurunan terjadi meskipun ada perbaikan fundamental yang signifikan—pendapatan Zeta meningkat 49% menjadi $1,22 miliar, EBITDA beralih positif pada $54,53 juta, dan EPS meningkat menjadi
