Introduzione: ammettere un errore è il primo passo per un trading logico. Ieri, la velocità di caduta del mercato ha superato la mia velocità di pubblicazione, il livello di $60,000 è stato attraversato in un istante. Ma questa è proprio la parte più affascinante del “social experiment”: come la logica riesce a catturare quella sottile possibilità quando l'intuizione di tutti punta verso lo zero?
1. Logica della macro-giochi: è stata completata la “stress test” dell'effetto Warsh?
Il crollo all'inizio di febbraio 2026 è essenzialmente la reazione del mercato globale all'**“aspettativa di estrema rigidità della liquidità”** dopo la nomina di Kevin Warsh a presidente della Federal Reserve.
Inferenza causale: Il mercato stava cercando di digerire le aspettative di aumento dei tassi a $75,000, ma a causa della duplice disperazione geopolitica e delle aspettative politiche, ha innescato il "domino della liquidazione" dei rialzisti.
Riflessione: Quando il BTC è sceso sotto i $65,000, non è più stato un bene rifugio, ma è diventato la "macchina da prelievo di liquidità" più economica di tutto il mercato. Questa "liquidazione forzata" ha innescato una corsa irrazionale.
Due, logica dei microchip: cosa ha rilasciato quella "spina del profondo"?
Osservando il grafico a 4h, il più evidente è quella lunga ombra inferiore che punta a $60,000:
Caccia alla liquidità (Liquidity Grab): Sotto il livello intero di $60,000, ci sono ordini di stop loss protettivi accumulati negli ultimi due anni. I trader hanno sfruttato il panico per colpire con precisione questi ordini, completando la più grande **"rottura a basso livello"** da quando è iniziato questo calo.
Qualità del V inverso: attualmente rimbalza a $68,126, indicando che le posizioni corte hanno iniziato a prendere profitti in massa. Questa forza di rimbalzo indica che a livello di 4h è avvenuta una "riparazione logica", i sopravvissuti rialzisti stanno sfruttando questa certezza.
Tre, logica di risposta pratica: scommessa probabilistica con $RR > 2.0$
Il trading logico non partecipa all'ipotesi "se avessi comprato ieri"; partecipiamo solo a "scommesse probabilistiche basate sui dati attuali".
Piano A: Formazione di un fondo con un ritracciamento ridotto a $64.5 per stabilizzarsi: $64,500 / Stop loss: $60,000, RR=3.4, la cattura di liquidità a 60k è completata, il washout è totale.
Piano B: Pressione alta al livello di $70k con volumi ostacolati per entrare: $70,000 / Stop loss: $74,000, RR=2.0, digerire i fondi imprigionati che si sono trasformati in resistenza, scommessa su un secondo test del fondo. Solo come analisi di esperimento sociale, non come consiglio di investimento.
Messaggio di riflessione
Se ti senti spaventato a $60,000, è la tua intuizione che ti salva; se ti senti pentito a $68,000, sono le tue emozioni che ti danneggiano.
Un trader qualificato partecipa solo a scommesse pianificate.