Leva finanziaria è un meccanismo che consente di commerciare o investire una somma maggiore rispetto a quella che si possiede in denaro proprio, grazie ai fondi presi in prestito dalla borsa o da un broker. In sostanza, si lascia un deposito, e il resto viene "aggiunto" temporaneamente. Se la leva è 1:10, con 100 $ si gestisce una posizione di 1000 $. Profitto e perdita sono calcolati sull'intero ammontare della posizione, quindi crescono anche di 10 volte. Questo rende la leva uno strumento potente, ma rischioso: un piccolo movimento del prezzo contro di voi può rapidamente portare alla liquidazione della posizione e alla perdita del deposito.

A causa di ciò, tutto accelera. Se il prezzo aumenta leggermente, guadagni di più rispetto a senza leva. Se il prezzo scende leggermente, perdi anche più rapidamente. Se il prezzo va fortemente contro di te, l'exchange chiuderà l'operazione e perderai i tuoi 100 $.

Cosa significa questo in pratica. Supponiamo che tu abbia 100 $ e una leva di 10x, hai aperto una posizione di 1000 $. Se il mercato va contro di te di circa l'8–10%, l'exchange chiuderà forzatamente l'operazione per evitare che tu vada in debito. Perderai quasi tutta la cauzione e la posizione scomparirà automaticamente. Questo è ciò che si chiama liquidazione.

Come calcolare il possibile profitto o perdita:

Profitto/perdita = variazione del prezzo (%) × dimensione della posizione × direzione dell'operazione

Dove:

  • Dimensione della posizione = i tuoi soldi × leva

  • Direzione dell'operazione: +1 per acquisto (long), −1 per vendita (short)

Esempio: hai 100 $, leva 10× → posizione 100 × 10 = 1000 $. Hai acquistato l'attività per 1000 $.

  • Il prezzo è aumentato del 5% → profitto = 1000 × 5% = 50 $. Sul tuo conto hai +50 $ ai tuoi 100 $.

  • Il prezzo è sceso del 5% → perdita = 1000 × 5% = 50 $. Sul tuo conto sono −50 $, sono rimasti 50 $.

Se il calo raggiunge il 10%, perderai tutta la cauzione (100 $) e l'exchange chiuderà l'operazione: questa è la liquidazione.

È importante notare che nel trading al dettaglio su exchange di criptovalute, di solito non puoi dover di più di quanto hai depositato, ma puoi perdere molto rapidamente tutto il deposito. Pertanto, con la leva, è fondamentale impostare stop-loss e comprendere in anticipo quale percentuale di movimento è già inaccettabile per te. Se vuoi, posso analizzare un esempio specifico in base al tuo importo e al prezzo di ingresso.

Cioè, la leva non ti rende più ricco di per sé, semplicemente rende sia i profitti che le perdite più grandi e più rapidi.