Nella notte scorsa e questa mattina, i mercati azionari globali hanno visto un forte recupero, con il settore tech, precedentemente in fase di correzione, che ha effettuato una potente controffensiva. I settori dei semiconduttori e dell'intelligenza artificiale hanno esploso collettivamente, facendo salire l'indice Nasdaq di quasi il 2% in un momento, ribaltando completamente l'ottimismo a breve termine e mostrando una grande resilienza dei fondi.
Alla chiusura del mercato statunitense, tutti i principali indici hanno registrato un aumento, con un chiaro segnale di recupero. L'indice Nasdaq è aumentato dello 0,86%, mentre l'indice S&P 500 ha mostrato una crescita costante, con un aumento dello 0,30%. Nel settore specifico, il settore dei semiconduttori è diventato il principale motore di questa ripresa, con l'indice dei semiconduttori di Filadelfia che ha registrato un balzo del 5,61% in un solo giorno, e le principali azioni del settore hanno visto tutti un aumento notevole. In particolare, Intel ha brillato con un aumento dell'11,19%, seguita da Micron Technology e Marvell Technology, che sono aumentate rispettivamente del 9,87% e del 9,63%; Applied Materials, AMD, Broadcom e NVIDIA hanno anche registrato guadagni, con aumenti dell'8,64%, 5,14%, 2,82% e 1,73%, rispettivamente. Tra i concetti specifici, il settore delle comunicazioni ottiche e la memoria hanno mostrato il maggiore sostegno dei fondi, diventando il filo centrale di questa ripresa tecnologica.
Mentre il sentiment di mercato si riscalda rapidamente, le divergenze tra le posizioni long e short di Wall Street diventano sempre più evidenti, con due banche d'investimento di punta che emettono giudizi di mercato opposti. Nel campo bullish, il CIO di Morgan Stanley ha dichiarato pubblicamente che il crollo del mercato azionario dello scorso fine settimana non è un segnale di un picco di mercato, ma solo una correzione sana generata da un aggiustamento delle posizioni, un normale processo di purificazione durante una fase di crescita. Questa banca mantiene la sua previsione di mercato e conferma il target di 8000 punti per l'indice S&P 500 per la fine dell'anno, mentre l'indice attuale è di soli 7405,73 punti, il che significa che ci sono ancora ampie possibilità di rialzo nel mercato.
In contrapposizione, Bank of America Securities ha lanciato segnali di cautela ribassista, continuando a mettere in guardia sui rischi di mercato. Questa banca ha sottolineato che al momento i segnali di mercato ribassista si stanno accumulando e diventano sempre più evidenti, il picco del mercato azionario statunitense è vicino e c'è una chiara sovrastruttura del sentiment ottimista, avvertendo gli investitori di non inseguire i massimi e di mantenere un approccio razionale e cauto di fronte alle fluttuazioni del mercato.
Le variazioni marginali nel contesto macroeconomico e nella situazione geopolitica hanno fornito un supporto significativo ai mercati. Per quanto riguarda i conflitti geopolitici, la situazione in Medio Oriente ha visto un sostanziale allentamento. Secondo notizie autorevoli dall'agenzia Xinhua, il Primo Ministro israeliano ha rilasciato una dichiarazione ufficiale l'8 giugno, affermando che dopo la cessazione degli attacchi militari da parte dell'Iran, Israele interromperà temporaneamente le sue operazioni contro l'Iran, portando a una rapida diminuzione delle tensioni regionali. Nel frattempo, Trump ha previsto pubblicamente che dopo il miglioramento della situazione iraniana, i prezzi internazionali del petrolio entreranno in un canale ribassista. A causa di queste notizie, i prezzi internazionali del petrolio hanno registrato un breve aumento seguito da un ritracciamento, mentre il mercato delle materie prime ha mostrato una stabilità crescente, alleviando la pressione inflazionistica sui mercati di capitale globali.
Il settore tech ha ricevuto una spinta importante con notizie positive che continuano a rafforzare la logica di crescita. La Conferenza Mondiale degli Sviluppatori di Apple (WWDC) si è svolta come previsto, presentando una nuova generazione di prodotti hardware intelligenti e completando l'aggiornamento dell'AI Siri, accompagnato da un aggiornamento completo delle funzionalità software, colmando il divario nell'ecosistema software AI e dando nuova energia alla transizione tecnologica nei consumabili elettronici.
Le dinamiche di finanziamento dei giganti tecnologici nel mercato primario sono ugualmente degne di nota. L'IPO di SpaceX ha ricevuto un'accoglienza oltre le aspettative, con un significativo eccesso di sottoscrizioni. L'azienda prevede di emettere 5,556 miliardi di azioni a 135 dollari ciascuna, con una raccolta prevista fino a 75 miliardi di dollari e una valutazione aziendale di circa 1,8 trilioni di dollari, con il piano di debuttare ufficialmente nel mercato dei capitali il 12 giugno. Non a caso, anche il leader AI OpenAI ha segnalato progressi nell'IPO, avendo presentato segretamente una bozza S-1 all'SEC degli Stati Uniti; attualmente, solo il tempo di quotazione non è stato ancora fissato, mentre il processo di capitalizzazione delle aziende tecnologiche AI a livello globale continua a accelerare.
Entrando nella metà di giugno, il mercato si prepara ad affrontare molteplici finestre di eventi chiave, con tre variabili centrali che influenzeranno direttamente l'andamento a breve termine, il che merita un'attenzione particolare.
In primo luogo, i dati sull'inflazione americana di maggio stanno per essere pubblicati. I dati saranno resi noti il 10 giugno alle 20:00, ora di Pechino. Il mercato si aspetta che questi dati sull'inflazione raggiungano probabilmente un massimo recente, e se i dati supereranno le aspettative, potrebbero rafforzare le previsioni di un inasprimento della politica monetaria da parte della Fed, esercitando una pressione a breve termine sugli asset di rischio globali.
In secondo luogo, la maledizione della Coppa del Mondo sta per arrivare. Nella notte del 12 giugno, ora di Pechino, la Coppa del Mondo in Messico avrà ufficialmente inizio. Nei mercati finanziari, storicamente, esiste una "maledizione della Coppa del Mondo", dove la liquidità e la volatilità del mercato mostrano cambiamenti evidenti durante l'evento, quindi è importante prestare attenzione alle fluttuazioni emotive e alla dinamica dei fondi.
In terzo luogo, il nuovo presidente della Fed farà il suo debutto politico. Il nuovo presidente della Fed, Waller, terrà un discorso importante la mattina del 18 giugno alle 2:00, ora di Pechino, che sarà anche la sua prima dichiarazione politica dopo l'assunzione dell'incarico. Il mercato si concentrerà sul suo orientamento della politica monetaria, se continuerà il ritmo di allentamento "riduzione dei tassi + riduzione del bilancio", che determinerà direttamente l'andamento a medio termine del mercato azionario statunitense e dei mercati valutari globali.
Il mercato ha una regola di trading nota come "maledizione di giugno", con vari eventi di rischio e finestre politiche che si concentrano nella seconda metà di giugno. Dopo il 18 giugno, l'incertezza a breve termine nel mercato sarà sostanzialmente risolta, e i vari fattori della maledizione saranno progressivamente assorbiti, segnando una nuova fase di valutazione nel mercato.
Focalizzandosi sul mercato A-share, il principale punto di attenzione a breve termine è il processo di quotazione dell'azienda gigante Changxin Storage. Dopo che il nuovo titolo pesante sarà lanciato e le fluttuazioni temporanee saranno assorbite, il flusso di fondi nel mercato A cambierà completamente, e l'attenzione del mercato si sposterà sul ciclo di dichiarazione degli utili del secondo trimestre, con una crescita elevata degli utili che diventerà la principale linea di investimento del mercato nei prossimi periodi, e il mercato strutturale si svilupperà attorno alla certezza degli utili.
Avviso speciale: questo articolo è solo per la condivisione di opinioni di mercato e informazioni del settore e non costituisce alcun consiglio di investimento finanziario.