Osservando il mercato per un'intera giornata, le fluttuazioni sono minime. Questo è probabilmente il ritratto reale di molti trader nel settore delle criptovalute di recente.
Ancora un giorno di lateralità, difficile guadagnare un pò, e pochi colpi riportano tutto alla normalità! Mentre il mercato azionario e l'oro avanzano, il mercato delle criptovalute sembra essere stato messo in pausa. Bitcoin sta testando ripetutamente tra 86000 e 89000 dollari, mentre Ethereum oscilla leggermente tra 2880 e 3050 dollari, con uno spazio complessivo di fluttuazione limitato.
Fisso lo sguardo sul grafico, con una chiarezza interiore: in questo ambiente di mercato, il costo di un errore di direzione è molto più spaventoso di perdere un'opportunità. L'attuale chiave non è prevedere la tendenza, ma mantenere la pazienza. Per me, se Bitcoin può superare e mantenere 89000 dollari, questo sarà il segnale cruciale per determinare la direzione successiva.
Situazione di mercato: 'guerra di trincea' durante il mercato festivo
Secondo i dati più recenti, dopo un calo a circa 86375 dollari la sera scorsa, Bitcoin ha mostrato un rimbalzo, ma il momentum degli acquisti è chiaramente insufficiente, il volume totale degli scambi è diminuito di oltre il 45% rispetto ai giorni normali. Questo andamento di 'rimbalzo dal fondo + trincea' è una caratteristica tipica del mercato festivo.
L'esaurimento della liquidità è la variabile più centrale del mercato attuale. A causa delle vacanze di Natale, l'uscita degli investitori istituzionali europei e americani ha portato a una profondità di mercato molto ridotta, qualsiasi ordine di acquisto o vendita di una certa entità può provocare forti fluttuazioni dei prezzi. Inoltre, venerdì si avvicina una scadenza annuale di opzioni su larga scala, con circa 300.000 contratti opzioni BTC (valore nominale di circa 23,7 miliardi di dollari) in scadenza, il che potrebbe aggravare le fluttuazioni locali del mercato.
Strategia di sopravvivenza in un mercato volatile: pensiero a griglia
L'attuale ambiente di mercato mi fa pensare a una strategia classica: il trading a griglia. Il suo principio fondamentale è eseguire automaticamente acquisti a basso prezzo e vendite a prezzo elevato all'interno di un intervallo di prezzo stabilito, particolarmente adatto a un mercato volatile senza direzione chiara.
La chiave del successo della strategia a griglia è non prevedere la direzione, ma utilizzare la volatilità del mercato. In questo attuale ambiente di mercato, dobbiamo concentrarci su alcuni punti chiave:
I livelli chiave sono più importanti della direzione: non è necessario insistere nel prevedere l'andamento finale del mercato, ma è meglio concentrarsi sui livelli di supporto e resistenza importanti. L'area di 86000-86500 dollari di Bitcoin è una linea vitale a breve termine, mentre l'area di 89000-89500 dollari è una resistenza importante.
Impostare ragionevolmente l'intervallo e i parametri della griglia: l'intervallo della griglia non dovrebbe essere troppo piccolo né troppo grande. Basandosi sui dati storici di volatilità, impostare l'intervallo di prezzo tra 86000 e 89000 dollari, mantenendo una distanza tra le righe dell'1%-3% potrebbe essere una scelta ragionevole.
La gestione delle posizioni è la linea vitale: in un mercato senza direzione chiara, è fondamentale non fare scommesse pesanti. Investire il capitale a fasi, anche se la valutazione a breve termine è errata, permette di avere abbastanza munizioni per ridurre i costi a prezzi migliori.
Perché ho scelto di 'restare fermo'
Sebbene sia ottimista sul potenziale di cambiamento delle criptovalute a lungo termine, come trader devo rispettare la realtà del mercato attuale. Attualmente ho le seguenti considerazioni:
A livello macro ci sono ancora incertezze. Anche se durante le festività natalizie le notizie sono in un vuoto, l'ambiente dei tassi di interesse reali globali rimane elevato, il che esercita una pressione oggettiva sulla valutazione di tutti gli asset rischiosi. Il mercato sta solo aspettando la fine delle festività per rivalutare il percorso di politica delle principali banche centrali.
Il sentiment di mercato rimane cauto. L'indice di paura e avidità delle criptovalute è previsto rimanere nella fascia della 'paura', e in assenza di nuovi catalizzatori, questo sentimento di stagnazione potrebbe dominare l'intero periodo festivo. Dal punto di vista dei flussi di capitale, l'ETF spot di Bitcoin ha registrato un deflusso netto di 4,6 miliardi di dollari nell'ultimo mese, mostrando una mancanza di supporto da parte degli acquisti sostenuti.
Un vero breakout richiede volume di scambio. Il mercato si sta preparando in silenzio per la chiusura del 2025 e l'inizio del 2026. Tenderei a aspettare il ritorno dei fondi istituzionali e il ripristino dei dati sui flussi di capitale ETF, prima che il mercato faccia una scelta chiara di direzione.
Aspettare pazientemente è per colpire meglio
L'essenza del trading a volte non risiede nell'operare frequentemente, ma nella pazienza 'da cacciatore'. Quando il mercato è chiaro, dovremmo colpire decisamente; quando il mercato è in caos, preservare le proprie forze e osservare con calma è una saggezza superiore.
I dati storici mostrano che Bitcoin solitamente presenta una volatilità del 5%-7% durante la settimana di Natale. L'attuale oscillazione ristretta non è un segnale di stabilità della tendenza, ma una temporanea 'ibernazione' della forza di acquisto e vendita durante le festività.
Per i veri trader, questo ambiente di mercato è sia una prova che un'opportunità. L'attuale oscillazione sta accumulando energia per la prossima grande mossa. Prepariamoci bene, manteniamo la prontezza, e quando il segnale appare, possiamo colpire con precisione.
Pensi che Bitcoin possa superare efficacemente i 89000 dollari dopo le festività? Sentiti libero di condividere le tue opinioni e strategie!#比特币流动性 #加密市场观察 $ETH
