Nel cuore della notte, il mercato delle criptovalute ha subito un significativo calo. Il prezzo di Bitcoin è crollato di oltre il 5%, perdendo il livello di 85.000 dollari, toccando un minimo di 84.425 dollari; Ethereum ha registrato una perdita vicina al 7%, scendendo al di sotto della soglia critica di 2.800 dollari.

Questa fluttuazione del mercato ha portato a oltre 220.000 investitori costretti a liquidare le loro posizioni, con un importo totale di circa 10,14 miliardi di dollari (circa 70,5 miliardi di yuan cinesi).

Il panico del mercato si sta diffondendo, le principali criptovalute come SOL e Dogecoin stanno scendendo di oltre il 6%, con il valore complessivo del mercato delle criptovalute che è sceso al di sotto dei 30 trilioni di dollari. Questa discesa è stata provocata da una serie di fattori negativi, e il segnale aggressivo rilasciato dalla Federal Reserve è diventato la scintilla chiave.

Riepilogo generale del mercato: molteplici fattori sovrapposti hanno portato a vendite paniche

Nella fase notturna del tempo di Pechino, si è verificata una vendita concentrata nel mercato delle criptovalute. Bitcoin è sceso di oltre 5400 dollari dal picco di 89895 dollari, raggiungendo il livello più basso in quasi tre settimane; Ethereum è sceso in parallelo, con una perdita del 6,89%, toccando un minimo di 2756 dollari.

Non solo il mercato delle criptovalute, anche il mercato finanziario tradizionale ha visto un aumento della volatilità. Il prezzo delle azioni di Microsoft è crollato del 10%, la maggiore perdita in un giorno dal marzo 2020, portando l'indice Nasdaq a scendere dello 0,72%. Anche il mercato dell'oro ha mostrato forti oscillazioni, con il prezzo dell'oro spot che ha toccato un massimo storico di 5600 dollari/oncia prima di ritirarsi di oltre 400 dollari.

I prezzi di vari asset oscillano simultaneamente, riflettendo che il mercato sta rivalutando l'ambiente macroeconomico. La Federal Reserve ha annunciato la decisione sui tassi nel corso della notte, mantenendo i tassi invariati e comunicando il segnale di 'mantenere i tassi elevati più a lungo', rompendo le aspettative del mercato di un imminente abbassamento dei tassi.

Il mercato delle opzioni ha ulteriormente intensificato la pressione alla vendita. Le opzioni Bitcoin per un valore di circa 8,27 miliardi di dollari scadono quel giorno, con il massimo punto critico vicino a 90000 dollari, i market maker vendono sul mercato spot per gestire il rischio, creando un effetto a catena di calo.

Analisi tecnica del prezzo di Bitcoin: supporti chiave persi consecutivamente

Dall'osservazione degli indicatori tecnici, il grafico giornaliero di Bitcoin ha chiuso con una lunga candela rossa con un corpo superiore al 5%, formando una forma di rottura a 'ghigliottina', rompendo consecutivamente i due importanti supporti di 88000 dollari e 86000 dollari.

Il volume di scambi è aumentato di circa il 60% rispetto al giorno precedente, mostrando una caratteristica di 'discesa con volume', indicando una concentrazione di liberazione di forza ribassista. Le barre verdi del MACD si sono notevolmente allungate, l'indicatore RSI è sceso da 49 a 31, entrando nella zona di ipervenduto ma senza segnali di divergenza.

Il livello a quattro ore mostra una tendenza di discesa continua, registrando consecutivamente 8 candele rosse, con ogni rimbalzo che non supera mai un decimo del corpo della candela rossa precedente, indicando una debolezza degli acquisti e insufficiente supporto.

Per quanto riguarda i livelli di supporto, 84000 dollari sono diventati il recente minimo, 83000 dollari rappresentano il limite inferiore dell'area di oscillazione precedente, e 82000 dollari è una linea psicologica chiave; se si rompe, potrebbe ulteriormente scendere verso il livello tondo di 80000 dollari.

Anche i dati on-chain mostrano segni di pressione. I dati di CryptoQuant mostrano che i detentori di Bitcoin sono entrati in uno stato di perdita reale, per la prima volta dal 2023. I detentori a lungo termine (che detengono da oltre 155 giorni) hanno recentemente ridotto le loro posizioni, con un aumento del saldo di Bitcoin negli exchange, suggerendo possibili ulteriori vendite.

Performance del mercato di Ethereum: l'ampiezza della correzione è maggiore rispetto a Bitcoin

Ethereum in questo ciclo di mercato ha mostrato una correzione maggiore rispetto a Bitcoin, evidenziando la sua debolezza relativa. A livello tecnico, il grafico giornaliero ha perso consecutivamente i supporti di 2900 dollari e 2800 dollari, chiudendo con una lunga candela rossa che copre l'ampiezza del rimbalzo dei tre giorni di trading precedenti.

Il volume di scambi è aumentato del 75% rispetto al giorno precedente, mostrando un modello di debolezza in discesa, con una forma tecnica che si sta indebolendo. Il MACD ha continuato ad allargarsi, con più medie mobili in configurazione ribassista, l'RSI è sceso a 28, vicino alla zona di ipervenduto ma senza segnali di divergenza dal fondo.

Attualmente, l'area di supporto chiave per Ethereum si trova tra 2750 e 2800 dollari; se riesce a stabilizzarsi e rimbalzare, potrebbe testare la resistenza a 2900 dollari; se continua a scendere, potrebbe ulteriormente scendere a 2700 dollari o addirittura 2650 dollari.

Dal punto di vista fondamentale, Ethereum affronta le proprie sfide. Le soluzioni Layer2 stanno deviando le transazioni dalla rete principale, le basse commissioni di Gas hanno portato a una riduzione del volume di ETH bruciato, le aspettative di deflazione si sono attenuate e il supporto fondamentale è diminuito. Nel mercato dei contratti, la perdita di 2900 dollari ha innescato una serie di liquidazioni forzate, con un aumento delle vendite a margine che ha amplificato il calo.

Riferimento per le operazioni di mercato a valle

Strategia a breve termine (trading intraday, posizioni non superiori a 24 ore) concetto principale: operare seguendo il trend, evitare di comprare in modo impulsivo, prestare attenzione alle opportunità di vendita dopo i rimbalzi, fare attenzione ai rischi di rapidi movimenti di prezzo. Riferimento per l'operazione di Bitcoin: se rimbalza nell'intervallo di 85500-86000 dollari, si può considerare di vendere short con piccole quantità, impostando lo stop loss sopra 86500 dollari. Obiettivo iniziale a 84000 dollari, poi a 83000 dollari. Riferimento per l'operazione di Ethereum: se rimbalza nell'intervallo di 2820-2850 dollari, si può considerare di vendere short con piccole quantità, impostando lo stop loss sopra 2880 dollari. Obiettivo iniziale a 2750 dollari, poi a 2700 dollari.

Strategia di medio termine (trading di swing, posizioni da 3 a 7 giorni) concetto principale: attendere segnali chiari di stabilizzazione, non affrettarsi a comprare in basso, se i supporti chiave vengono rotti si può considerare di aumentare le posizioni. Segnale rialzista per Bitcoin: se sul grafico giornaliero appare la forma 'bullish engulfing' e il volume aumenta, o se appare una divergenza dal fondo intorno a 82000 dollari, si può considerare di posizionarsi long con piccole quantità, mirando all'intervallo di 86000-88000 dollari. Segnale ribassista per Ethereum: se il prezzo scende sotto 2700 dollari, dopo un rimbalzo a 2750 dollari che conferma la resistenza, si può considerare di aumentare le posizioni short, mirando all'intervallo di 2600-2550 dollari. Suggerimento per la gestione delle posizioni: non detenere più del 5% del capitale totale in un singolo asset, impostare stop loss mobili per evitare di rimanere bloccati.

Con l'arrivo della notte, la lotta tra orsi e tori nel mercato delle criptovalute continua. Questa volatilità di mercato sottolinea nuovamente che, in una fase di transizione della politica macroeconomica, la fragilità del trading ad alta leva è particolarmente evidente. Gli analisti di Citigroup e Tagus Capital ritengono che la funzione di copertura dall'inflazione di Bitcoin non sia stabile e che il suo prezzo sia maggiormente influenzato dalla liquidità, dalla propensione al rischio e dal flusso di fondi verso le azioni tecnologiche.

Per gli investitori a lungo termine, un profondo aggiustamento del mercato potrebbe portare a opportunità di posizionamento, a patto di mantenere una riserva di liquidità adeguata e di attendere segnali chiari di arresto del calo. Nel lungo termine del mercato delle criptovalute, mantenere la capacità di sopravvivenza è più importante che perseguire guadagni a breve termine.