Bitcoin krita līdz zemākajam līmenim kopš 30. aprīļa agrās Āzijas tirdzniecības stundās pirmdien, nokrītot līdz $76,500, jo jaunas ASV-Irānas spriedzes izraisīja spiesto pārdošanu visā kriptovalūtu tirgū. Viens sociālo mediju ieraksts no prezidenta Trampa, kurā brīdināts, ka "laiks skrien", uz brīdi pacēla Brent naftas cenu virs $112 par barelu, iznīcināja $677 miljonus kriptovalūtu pozīciju 24 stundu laikā un stipri pazemināja altcoin vērtības — izdzēšot visas Bitcoin peļņas kopš 1. maija dažu stundu laikā.

Kas izraisīja kustību: Trampa brīdinājums par Irānu

Pārdošana sākās CME nākotnes darījumu atvēršanas laikā plkst. 23:00 UTC svētdien, kad Tramps sociālajos tīklos paziņoja, ka Irānai labāk "jāsteidz, ātri, vai arī no viņiem nekas neatliks." Šis komentārs signalizēja par sarūkošām izredzēm uz miera sarunām, ko tirgi bija piesardzīgi novērtējuši kā ceļu uz deeskalāciju — un reakcija uz riska aktīviem bija tūlītēja.

Brent nafta īslaicīgi pārsniedza $112 par barelu pēc iepriekšējā ieraksta, pirms nedaudz atkāpās. WTI pieauga virs $103 dažu stundu laikā, pirms labojās līdz apmēram $101. Tirdzniecības resurss Capital.com norādīja uz apvienojošo makro dinamiku: "Augstāka nafta nozīmē karstāku nākotnes inflāciju, nostiprinot augstākas ilgstošas Fed gaidas un paaugstinot gan dolāru, gan ienesīgumu — grūta kombinācija."

ASV akciju nākotnes darījumi nedaudz samazinājās, S&P 500 un Nasdaq 100 nākotnes darījumi katrs kritās starp 0.25% un 0.3%. Bitcoin kritās apmēram par 2.4% līdz $76,500 CME atvēršanas brīdī, pirms turpināja zaudējumus vēlāk Āzijas stundās, kopējais trīs dienu kritums sasniedzot 7% no nesenā $83,000 augstuma.

Likvidācijas: $677 miljoni 24 stundu laikā, 500% pieaugums.

Piespiedu atleģēšana, kas pavadīja kustību, bija smaga. Kopējās kriptovalūtu likvidācijas visās biržās sasniedza $677 miljonus 24 stundu laikā — 500% pieaugums no iepriekšējās sesijas. No šī kopējā, $607 miljoni nāca no garajām pozīcijām, ar Bitcoin garajām pozīcijām, kas veidoja $190 miljonus. Tirgus kopējās nākotnes darījumu notional apjoms pieauga par 65% līdz $159 miljardiem tajā pašā periodā, bet atvērtā interese samazinājās par 1.48% līdz $125 miljardiem — kombinācija, kas norāda uz piespiedu pozīciju slēgšanu, nevis jauniem virziena pārdošanas darījumiem.

Likvidācijas kaskāde sekoja $607 miljoniem garo pozīciju iznīcināšanas tikai dažas dienas agrāk un paplašina modeli, kurā vienpusēja garo pozīciju izvietošana tiek atkārtoti sodīta, jo Bitcoin nav spējis skaidri pārtraukt 200 dienu kustīgo vidējo rādītāju pie $82,000.

Atvasinājumi: BCH piesātināts shorts, ZEC bulli turas stingri.

Atvasinājumu tirgus parādīja izteikti atšķirīgu pozicionēšanu starp monētām. Bitcoin Cash atvērta interese pieauga par 13% līdz 1.47 miljoniem monētu — visvairāk kopš 6. aprīļa — kamēr gada procentu likmes kritās līdz negatīvajam 72%, visnegatīvākajām starp lielajām kriptovalūtām. 24 stundu kumulatīvā apjoma delta bija arī visnegatīvākā tirgū, atspoguļojot agresīvu pārdošanu tirgus cenās. Pieaugoša atvērta interese kopā ar ļoti negatīvām finansēšanas likmēm un negatīvu CVD norāda uz ļoti piesātinātu short tirdzniecību, kas var strauji atgriezties, ja noskaņojums izmainās.

Zcash stāstīja pretējo stāstu. Atvērta interese pieauga trešo dienu pēc kārtas, pārsniedzot 2 miljonus monētu, ar 24 stundu CVD, kas bija vispozitīvākais starp lielajiem, ko virzīja agresīva pirkšana. Pie 4%, gada procentu likme joprojām ir labi zem pārsiltiem līmeņiem. Monēta ir pieaugusi par 111% šajā ceturksnī, neskatoties uz neseno atkāpšanos — pozicionēšanas struktūra, kas liecina, ka bulli paliek kontrolē, ja plašais tirgus stabilizējas.

Bitcoin 30 dienu implicitās svārstīguma indekss pieauga līdz 42% no 40% kopš 9. maija, saglabājot savu apgriezto attiecību ar spot cenu. MOVE indekss — kas seko svārstīguma līmenim ASV Valsts obligācijās un kalpo kā barometrs globālajam finanšu stresam — pieauga par 14% piektdien, tā lielākais vienas dienas pieaugums kopš 26. marta. Turpmāks pieaugums Valsts obligāciju tirgus svārstīgumā varētu ievērojami paaugstināt Bitcoin implicitās svārstīguma līmeni. Deribit lielie bloku darījumi parādīja skaidru noslieci uz Bitcoin straddle — likmes uz strauju kustību jebkurā virzienā neatkarīgi no tā, kurā virzienā cenas dodas — liecinot, ka daži tirgotāji pašreizējo implicitās svārstīguma līmeni uzskata par lētu un pozicionējas svārstīguma izlaušanās gadījumam.

Altcoin: BCH un DOGE vada zaudējumus, RUNE un KAIA izceļas ar pretēju tendenci.

Altcoin izpildījums bija ievērojami zemāks nekā Bitcoin un pārējiem lielajiem. Bitcoin Cash kritās par 10% kopš pusnakts UTC, vadot zaudējumus starp lielajām monētām. Dogecoin kritās par 4.5%, velkot CoinDesk Memecoin Select Index uz leju par 2.2% — sliktākais sesijas rādītājs. Ether kritās apmēram par 3.5% līdz aptuveni $2,116, iznīcinot aprīļa ralliju pēc likvidāciju viļņa. DeFi Select Index zaudēja apmēram 1.1%, kamēr Bitcoin dominējošais CoinDesk 20 zaudēja apmēram 0.6% — vēlreiz demonstrējot Bitcoin relatīvo noturību plašas tirgus vājuma laikā.

Divas monētas izcēlās ar pretējo tendenci. Thorchain RUNE pieauga par 3.8%, kad tā sāka atgūties no pagājušās nedēļas $10 miljonu krustojuma ekspluatācijas. KAIA turpināja savu spēcīgo neseno pieaugumu, pieaugot par 1.6% kopš pusnakts un 3.5% 24 stundu laikā, kad ikdienas tirdzniecības apjoms gandrīz trīskāršojās līdz $53 miljoniem.

Galvenie atbalsta līmeņi: $76,000 ir jātur vai $65,000 parādīsies redzeslokā.

Analītiķi cieši vēro $76,000 līmeni kā robežu starp neērto korekciju un dziļāku strukturālo sabrukumu. MN Capital dibinātājs Maikls van de Poppe teica, ka tūlītējam atbalstam pie $76,000 jātur, lai "novērstu tirgus sabrukumu," ar citiem atbalsta līmeņiem, ko vērot, ja šis rajons tiek zaudēts, sēžot $71,000 līdz $73,000 pieprasījuma zonā un lokālajā minimumā pie $65,000 — kas norāda uz potenciālu 16% kritumu no pašreizējām līmeņiem.

Mērķis $65,000 sakrīt ar apgrieztu V formas modeli ikdienas grafika un atspoguļo korekcijas apmēru, ko Bitcoin piedzīvoja pēc tam, kad tika noraidīts no 200 dienu kustīgā vidējā rādītāja 2025. gada aprīlī — vēsturiska paralēle, ko vairāki analītiķi ir norādījuši kā brīdinājuma salīdzinājumu pašreizējai situācijai.

Analītiķis CryptoJelleNL norādīja uz lāču novirzi relatīvā spēka indeksā, kad Bitcoin saskārās ar pretestību pie $82,000 kā tehnisko katalizatoru pašreizējai atkāpšanai, piebilstot: "Vai lāči atgriežas pie stūres?"

Ar naftu virs $100, obligāciju ienesīgums paaugstināts, Fed procentu likmju paaugstināšanas iespējas tuvu 50%, un ģeopolitiskā eskalācija paātrinās, makro vide piedāvā maz tuvākā termiņa atvieglojumu Bitcoin cenas struktūrai. $76,000 atbalsta līmenis pirms pirmdienas ASV sesijas ir vissvarīgākais tehniskais tests, ar ko Bitcoin saskaras kopš tā atjaunošanās aprīlī.