W świecie tradingu i inwestycji często mówi się, że rynek porusza się od jednej strefy płynności do drugiej. Ta koncepcja leży u podstaw wielu strategii i pomaga zrozumieć, dlaczego ceny poruszają się w ten, a nie inny sposób. Przyjrzyjmy się, co to oznacza i jak to działa.

Czym jest płynność?

Mówiąc prosto, płynność to dostępność pieniędzy lub, dokładniej, zleceń (ofert kupna lub sprzedaży) na rynku. Rynek zawsze szuka miejsc, w których można zrealizować dużą liczbę zleceń, ponieważ pozwala to dużym graczom, takim jak banki i inwestorzy instytucjonalni, łatwo wchodzić i wychodzić z pozycji, nie powodując nagłych skoków cen.

Płynność gromadzi się w określonych punktach, które dla tradera mogą wydawać się po prostu poziomami wsparcia lub oporu. Na przykład mogą to być:

* Poziomy z dużymi wolumenami.

* Historyczne maksima i minima.

* Liczby okrągłe (na przykład 100, 1000).

* Strefy, w których uruchomiło się wiele zleceń stop-loss (zleceń automatycznego zamknięcia stratnej pozycji).

Jak rynek "poluje" na płynność?

Wyobraź sobie, że jesteś dużym graczem, który musi kupić ogromny wolumen aktywów, powiedzmy, akcji. Jeśli po prostu wystawisz dużą zlecenie, cena natychmiast wzrośnie, a Ty kupisz część akcji po niekorzystnej cenie. Aby tego uniknąć, duży gracz musi znaleźć miejsce, gdzie jest wielu sprzedających.

To dlatego rynek często porusza się w kierunku stref, gdzie, jak się przypuszcza, zgromadziło się wiele zleceń stop-loss lub zleceń limit. Gdy cena osiąga taką strefę, uruchamiają się tysiące zleceń, a duży gracz może spokojnie zająć lub zamknąć swoją pozycję, wykorzystując tę płynność.

Ma miejsce swojego rodzaju "polowanie na zlecenia stop" (stop hunt). Cena wykonuje nagły ruch, likwidując traderów, których zlecenia stop-loss znajdowały się na tym poziomie, a dopiero potem odwraca się w odpowiednim kierunku.

Cykl "od płynności do płynności"

Ten proces powtarza się w kółko. Rynek porusza się w określonym kierunku, osiąga pierwszą strefę płynności, wykorzystuje ją, a następnie zaczyna ruch w kierunku następnej.

* Gromadzenie. Cena konsoliduje się, gromadząc zlecenia i płynność w określonej strefie.

* Manipulacja. Duży gracz wywołuje nagły ruch, aby "złapać" płynność ukrytą za widocznymi poziomami.

* Ekspansja. Po zebraniu płynności cena zaczyna kierunkowy ruch w stronę następnego celu — następnej strefy płynności.

* Odwrócenie. Po osiągnięciu nowej strefy płynności cykl się powtarza.

Ten cykl — gromadzenie-manipulacja-ekspansja-odwrócenie — jest fundamentalny dla zrozumienia, jak porusza się cena. Rynek nigdy nie stoi w miejscu, ciągle szuka, gdzie znajduje się następna "partia" płynności, aby duży kapitał mógł efektywnie działać.

Jak to wykorzystać w tradingu?

Zrozumienie, że rynek porusza się od płynności do płynności, pomaga traderowi:

* Unikaj "polowania na zlecenia stop": nie stawiać zleceń stop-loss tuż za oczywistymi poziomami wsparcia i oporu.

* Prognozować ruch ceny: rozumieć, dokąd prawdopodobnie cena się uda w następnej chwili, aby "zabrać" płynność.

* Szukać punktów wejścia: wchodzić w transakcję po tym, jak "polowanie na zlecenia stop" już się odbyło, a cena potwierdziła odwrócenie.

Ostatecznie rynek to złożony mechanizm, w którym duzi gracze wykorzystują płynność dla swoich celów, a mniejsi traderzy muszą nauczyć się czytać te ruchy i podążać za nimi. Rozumiejąc tę koncepcję, będziesz w stanie postrzegać rynek nie jako losowy ruch, ale jako celowe poszukiwanie płynności. #liquidate $SOL $XRP