Rezerwa Federalna obniżyła stopy procentowe o 25 punktów bazowych, obniżając podstawową stopę procentową do 3,75%-4,00%, co jest drugą z rzędu obniżką na posiedzeniu, zgodną z oczekiwaniami rynku. Rezerwa Federalna ogłosiła, że zakończy redukcję bilansu 1 grudnia. Powell: kolejna obniżka w grudniu nie jest jeszcze pewna; poziom inflacji nadal wydaje się nieco zbyt wysoki; rynek pracy wciąż się schładza, a tendencja CPI jest nieco poniżej oczekiwań.

Wracając do tematu:

Australijska Komisja Papierów Wartościowych i Inwestycji (ASIC) opublikowała zaktualizowane wytyczne dotyczące aktywów cyfrowych, rozszerzając zakres stosowania obowiązujących przepisów o usługach finansowych na działalność związaną z kryptowalutami, wyjaśniając, kiedy produkty i usługi aktywów cyfrowych mogą być uznawane za produkty finansowe na mocy prawa spółek. Najnowsza aktualizacja zastępuje wcześniejsze terminy dotyczące aktywów kryptograficznych szerszym terminem aktywa cyfrowe, obejmującym wirtualizację, tokenizację i produkty oparte na tokenach. Na mocy obowiązującego prawa może być wymagane posiadanie australijskiej licencji na usługi finansowe. Hongkońska Rada Monetarna opublikowała raport z drugiego etapu pilotażowego programu cyfrowego dolara hongkońskiego, przedstawiając wyniki i doświadczenia z eksperymentu. Hongkońska Rada Monetarna wskazała, że w przyszłości będzie kontynuować prace przygotowawcze w zakresie polityki, prawa i technologii, aby przygotować się do ewentualnego wprowadzenia cyfrowego dolara hongkońskiego do użytku osobistego i biznesowego. Bloomberg: Kanada prowadzi konsultacje w sprawie zasad regulacji stablecoinów i może ogłosić aktualizacje w przyszłotygodniowym budżecie federalnym. OpenAI ogłosiło zakończenie restrukturyzacji kapitału, uproszczenie struktury firmy, organizacja non-profit nadal kontroluje organizację nastawioną na zysk, a umowa ta umożliwi OpenAI uwolnienie się od podstaw non-profit i może prowadzić do wejścia na giełdę. CEO OpenAI, Sam Altman, stwierdził: biorąc pod uwagę przyszłe potrzeby kapitałowe firmy, IPO jest najbardziej prawdopodobną drogą.

Koreańska spółka notowana na giełdzie Bitplanet zwiększyła swoją pozycję o 9 BTC, łącznie posiadając 110,67 BTC. Amerykańska spółka notowana na giełdzie American Bitcoin Corp. zwiększyła swoją pozycję o około 1414 BTC, łącznie posiadając około 3865 BTC. ZOOZ Strategy Ltd. zwiększyła swoją pozycję o 94 BTC, łącznie posiadając 1036 BTC. Asystent dyrektora Generalnej Administracji Finansów Rządu Hongkongu (infrastruktura finansowa), Zhou Wenzheng, stwierdził, że zgodnie z otrzymanymi intencjami, obecnie siedem banków chce wprowadzić tokenizowane depozyty w tym roku. Glassnode stwierdził: wzrost BTC z 107 tys. USD, zbiegł się z ponownym przyrostem wpływów do ETF na rynku fizycznym BTC w USA, obecne wpływy są nadal poniżej 1000 BTC dziennie, znacznie słabsze niż w początkowym etapie tego cyklu, kiedy dzienna wartość przekraczała 2500 BTC. Popyt powraca, ale jego siła nie osiągnęła jeszcze poziomu poprzednich faz wzrostu. Matrixport stwierdził, że BTC nadal znajduje się w zakresie bocznym, podczas gdy akcje amerykańskie wielokrotnie osiągały nowe szczyty pod wpływem fali sztucznej inteligencji, krótkoterminowo zaleca się obserwację, a długoterminowy obraz się nie zmienił; jeśli Federal Reserve utrzyma politykę łagodną i będzie dalej obniżać stopy procentowe, rynek bardziej będzie oczekiwał jasnych sygnałów zewnętrznych. W historii zdarzało się to już wcześniej: po okresie stagnacji, zmienność skupia się w krótkim czasie. Bloomberg: W tym tygodniu na Wall Street pojawiło się kilka ETF skupionych na małych kryptowalutach, mimo że rząd USA nadal przebywa w stanie zawieszenia. Wskazówki SEC dotyczące zawieszenia pozwalają na automatyczne wejście niektórych zgłoszeń po 20 dniach, co przypadkowo pozwoliło na kontynuację procesu wprowadzania ETF kryptowalutowych.

28 października, wpływy do ETF na fizyczny BTC w USA wyniosły 202,4 mln USD, wpływy do ETF na ETH wyniosły 246 mln USD. Circle wyemitowała dodatkowo 750 mln USD stabilnej waluty; Tether i Circle, po krachu rynku 11 października, wyemitowały razem 8,5 mld USD stabilnej waluty. Dane z raportu CoinShares z ostatniego tygodnia wskazują, że produkty inwestycyjne w zakresie aktywów cyfrowych przyciągnęły 921 mln USD, co wynika z podniesienia pewności rynku po danych CPI USA, które były niższe niż oczekiwano. Analityk ETF z Bloomberga, Eric Balchunas: ETF zabezpieczony Solana od Bitwise, który został wprowadzony na giełdzie amerykańskiej, osiągnął wartość obrotu 56 mln USD w dniu swojego debutu, co jest najwyższą wartością obrotu wśród wszystkich nowych ETF w tym roku – bardzo silny początek. Gigant technologiczny IBM ogłosił wprowadzenie platformy operacyjnej dla aktywów cyfrowych IBM Digital Asset Haven, dedykowanej bankom, instytucjom rządowym i przedsiębiorstwom, zapewniającej bezpieczne zarządzanie i rozwijanie operacji z aktywami cyfrowymi; platforma pozwala bankom i instytucjom administracyjnym zarządzać pełnym cyklem życia aktywów cyfrowych za pomocą jednego rozwiązania, w tym depozytami i rozliczeniami. Oracle (ORCL.N) ogłosił, że centrum danych dotyczących aktywów cyfrowych zostanie wprowadzone w przyszłym roku. Trump skrytykował Fed, oskarżając Powella o zbyt powolne działania w kwestii obniżki stóp procentowych. Trump przewiduje, że gospodarka USA osiągnie wzrost 4% w pierwszym kwartale 2026 roku. Trump krytykuje Powella za niezbyt szybkie obniżki stóp, twierdząc, że Fed jest zbyt późny w stosunku do europejskich kolegów, co szkodzi zaufaniu przedsiębiorstw. Trump stwierdził, że Powell albo jest bezradny, albo złym człowiekiem i wkrótce opuści urząd.

Federalny Bank Rezerw (Fed) zgodnie z oczekiwaniami obniżył stawkę o 25 punktów bazowych, obniżając stawkę podstawową o 25 punktów bazowych do poziomu 3,75%-4,00%, co stanowi drugie kolejne obniżenie w ciągu dwóch sesji, zgodnie z oczekiwaniami rynku. Komunikat Fedu informuje, że redukcja bilansu zostanie zakończona 1 grudnia; Komisja ścisłe monitoruje ryzyka w obu aspektach swojej misji, uznając, że ryzyko spadku zatrudnienia wzrosło. Rada Fedu, Milan, wyraziła sprzeciw wobec decyzji o obniżeniu stawki o 25 punktów bazowych, argumentując, że powinno to być 50 punktów bazowych. Przewodniczący Fedu, Powell: obniżki stóp w sierpniu i dziś są racjonalnymi działaniami zarządzania ryzykiem, ale przyszłość nie będzie wyglądać tak samo; dalsze obniżki stopy w grudniu nie są pewne; stopa inflacji po wykluczeniu wpływów celnowych jest już bliska celu 2%; inflacja wciąż jest nieco zbyt wysoka; rynek pracy nadal się ochładza, ponieważ polityka jest ograniczająca, dalsze skracanie bilansu nie przynosi większych korzyści; trend CPI jest nieco niższy niż przewidywane. W środę notowania indeksów giełdowych w USA rozpoczęły się z wzrostem indeksu Nasdaq o 0,4%, spadkiem indeksu S&P 500 o 0,03%, wzrostem złota o 0,3% do 3966 USD/uncja. BTC spadł o 3,3%, ETH spadł o 4,3%. ETF na BTC w wersji fizycznej w tym miesiącu zebrał 421 mln USD wpływu, odwracając trend spadku z września, wynoszący 1,23 mld USD. Analityk Kobeissi: obniżka stóp przez Fed w momencie, gdy indeks S&P 500 osiągnął nowy szczyt, to piąty raz w historii; w czterech poprzednich przypadkach indeks S&P 500 wzrósł po 12 miesiącach, z przeciętnym wzrostem 12 miesięcy bliskim 20%. Fed działa bardzo łagodnie – obniżka o 25 punktów bazowych i zakończenie redukcji bilansu – ale Powell podkreślił na konferencji prasowej, że obniżka w grudniu nie jest pewna, co zniechęca rynki; prawdopodobieństwo obniżki w grudniu spadło z 92% do 70%. Dalsze obniżki i zakończenie redukcji bilansu w ramach łagodnej polityki pieniężnej mają na celu uzyskanie dobrego wyniku na rynku kryptowalut.