一、分析 logiki wielkości i małych w strukturze rynku
核心事件：空头发动突袭，打破长期震荡区间
背景：在前四天，价格主要在一个相对高位的区间（大致在2980-3060）内反复震荡，形成了多日的价值区间（VA）重叠和复杂的分布形态（双峰、正态、异常分布）。这代表了多空双方在该区域陷入僵局，但整体结构仍处于相对高位。
行动：今日开盘，空头集中力量发动了迅猛的向下攻击。价格从前一日的VA区间（3005-3048）直接暴跌，一举击穿了前数日构筑的整个震荡区间的下沿支撑（关键区域在2980-3000）。
Dowody: Długi segment 2999~2884 'mały ogon' i 2884~2874 'rzadki obszar' są decydującymi dowodami na atak niedźwiedzi. Długi ogon pokazuje, że w trakcie spadku prawie nie napotkano skutecznego oporu, a rzadki obszar wskazuje, że cena szybko przeskoczyła w tym obszarze z powodu koncentracji sprzedaży, tworząc strefę próżni. Zwykle jest to odzwierciedlenie dominującej przewagi aktywnej sprzedaży (niedźwiedzi).
Obecny układ: Niedźwiedzie kontrolują sytuację, byki są w defensywie
Lokalizacja: Ceny obecnie wynoszą 2825, znajdują się w pobliżu dolnej granicy dzisiejszego VA (VAL: 2814). To kluczowa lokalizacja. Jeśli niedźwiedzie będą w stanie utrzymać ceny poniżej dzisiejszego VAL, to dzisiejszy gwałtowny spadek stanie się skutecznym przełamaniem trendu; jeśli byki będą w stanie wypchnąć ceny z powrotem do wnętrza dzisiejszego VA (szczególnie powyżej VWAP 2859), może to oznaczać korektę odbicia po gwałtownym spadku.
Forma: Dzisiejszy rozkład 'b' z długim dolnym cieniem (ogonem) zazwyczaj uważany jest za wczesny sygnał zatrzymania spadku po stronie sprzedaży lub próbne zlecenie kupna. Jednak z powodu ogromnego spadku i rzadkiego obszaru, ten ogon bardziej prawdopodobnie reprezentuje 'realizację zysków przez niedźwiedzie' lub 'częściowe zlecenia kupna na dnie', a nie początek kontrataku przez byki. Prawdziwy kontratak byków wymaga, aby ceny wróciły i ustabilizowały się powyżej rzadkiego obszaru.
Początkowa równowaga: Ogromny początkowy zakres równowagi (2998~2830) odzwierciedlał dramatyczne wahania kierunkowe i uwolnienie emocji w czasie otwarcia, co również oznacza, że przez cały dzień może następować przetwarzanie tego ogromnego wahania.
Podsumowanie logiki byków i niedźwiedzi:
Logika niedźwiedzi: Skutecznie przeprowadzono 'wysoką ofensywę', wykorzystując czas otwarcia, kiedy płynność była stosunkowo słaba, jednym zrywem osłabiono obronę byków, która trwała przez kilka dni (zakres 2980-3060). Ich celem jest przekształcenie struktury rynku z wahań na wysokich poziomach w trend spadkowy. Obecnie jesteśmy w fazie konsolidacji osiągniętych wyników, kluczowe poziomy obrony/nacisku to dzisiejsze VAH (2875) i rzadki obszar (2874-2884).
Logika byków: W kluczowym poziomie wsparcia (dolna granica VA z ostatnich dni) całkowicie zawiodła, wpadając w pełną pasywność. Każde zlecenie kupna pojawiające się obecnie na niskim poziomie (w pobliżu 2825) powinno mieć na celu obronę dzisiejszego dołka (koniec ogona) i próbę wypchnięcia ceny z powrotem do wewnątrz dzisiejszego VA, aby udowodnić, że rynek nie spada jednostronnie. Jednak byki potrzebują ogromnej energii, aby pokonać dopiero co utworzoną silną strefę oporu (2875-2884).
2. Następnie najprawdopodobniej wystąpią ceny na ścieżce
Na podstawie powyższej logiki przewiduję następujące trzy scenariusze w kolejności prawdopodobieństwa:
Ścieżka pierwsza: Kontynuacja trendu niedźwiedzi, poszukiwanie nowej równowagi (najwyższe prawdopodobieństwo)
Opis sytuacji: Obecne wahania w pobliżu VAL (2814) są kontynuacją spadku. Po krótkiej przerwie niedźwiedzie kontynuują nacisk na obniżenie ceny poniżej dolnego punktu dzisiejszego długiego ogona (2830? To miejsce wymaga wyjaśnienia, użytkownik nie dostarczył najniższego punktu ogona, zakłada się, że to w pobliżu 2830).
Kluczowy sygnał:
Ceny nie mogą skutecznie wzrosnąć powyżej dzisiejszego VWAP (2859), każda próba odbicia kończy się brakiem siły.
Utrata objętości poniżej aktualnie uformowanego niskiego punktu krótkoterminowego (tj. końca ogona).
Obszar docelowy: Ceny będą nadal szukać nowego wsparcia i budować nowe przedziały wartości. Pierwszym celem może być poziom psychologiczny 2800, a głębszym celem mogą być wcześniejsze dołki lub dalsze wsparcie TPO (użytkownik nie dostarczył danych o dłuższym okresie).
Znaczenie rynku: Potwierdziło to skuteczność gwałtownego spadku na otwarciu, rynek wchodzi w wyraźny krótkoterminowy trend spadkowy.
Ścieżka druga: Słabe wahania w zakresie, budowanie nowego niskiego VA (prawdopodobieństwo średnie)
Opis sytuacji: Niedźwiedzie po osiągnięciu ogromnych wyników tymczasowo wstrzymują działania, a byki nie mają siły, by zorganizować dużą kontratak. Ceny kształtują wąski, niedźwiedzi zakres w pobliżu dolnej granicy dzisiejszego początkowego obszaru równowagi (np. 2800-2860).
Kluczowy sygnał:
Ceny uzyskują wsparcie na 2814 (VAL), ale odbicie jest zawsze ograniczane poniżej 2875 (VAH) lub dolnej granicy rzadkiego obszaru (2874).
Wzór TPO zaczyna gromadzić się w następnych okresach w obecnej lokalizacji (w pobliżu 2825) tworząc nowy pojedynczy szczyt lub płaską formę, wolumen maleje.
Obszar docelowy: W nowym zakresie wahań (np. 2810-2870) wielokrotnie pocierać.
Znaczenie rynku: Rynek potrzebuje czasu na przetworzenie nagłego gwałtownego spadku, obie strony osiągają tymczasową słabą równowagę na nowym, niższym poziomie, aby przygotować się do wyboru kierunku. To często jest etap przejściowy do ścieżki pierwszej lub trzeciej.
Ścieżka trzecia: Silne odbicie byków, wypełnienie rzadkiego obszaru (prawdopodobieństwo niskie, ale wymaga czujności)
Opis sytuacji: Otwarcie z gwałtownym spadkiem okazało się 'pułapką niedźwiedzi' lub nadmierną reakcją. Silne zlecenia kupna napływają, co prowadzi do silnego odbicia cen, które nie tylko wraca do dzisiejszego VA, ale również stara się wypełnić i ustabilizować się powyżej rzadkiego obszaru (2884-2874).
Kluczowy sygnał:
Ceny silnie i z wolumenem przełamały dzisiejsze VWAP (2859) i dotknęły VAH (2875).
Sukces wypełnienia rzadkiego obszaru i ustabilizowania się powyżej 2884. To najważniejszy sygnał do odwrócenia krótkoterminowego trendu, ponieważ zaprzecza to najpłynniejszemu odcinkowi w ataku niedźwiedzi.
Może towarzyszyć większym fundamentom lub pozytywnym emocjom rynkowym.
Obszar docelowy: Pierwszym celem odbicia jest test dolnej granicy wczorajszego VA (3005), ale będzie to ogromne wyzwanie.
Znaczenie rynku: Struktura rynku nie została całkowicie zniszczona, gwałtowny spadek to 'czyszczenie pływających akcji', długoterminowy lub wyższy wzór wahań nadal nie uległ zmianie. Ale to wymaga ogromnej energii zakupowej, co w obecnej strukturze technicznej jest dość trudne do osiągnięcia.
Kluczowe punkty obserwacyjne i pomysły na transakcje
Kluczowy opór: 2874-2884 (rzadki obszar) i 2875 (dzisiejsze VAH) są twierdzą obronną niedźwiedzi, a także 'liną życia' dla byków. Jakiekolwiek wahania lub spadki w tym miejscu są dowodem na to, że siła niedźwiedzi nadal istnieje.
Kluczowe wsparcie: 2814 (dzisiejsze VAL) oraz dolny punkt dzisiejszego długiego ogona. Jeśli zostanie złamane, znacznie zwiększy to prawdopodobieństwo ścieżki pierwszej (kontynuacja spadku).
VWAP (2859): Jako punkt podziału dla byków i niedźwiedzi w ciągu dnia, jest to pierwszy ważny wskaźnik obserwacji siły odbicia.
Czynnik czasowy: Z powodu ogromnego początkowego zakresu, dzisiejszy czas może głównie skupić się na konsolidacji na niskich poziomach lub niewielkich odbiciach, przygotowując się na kierunek następnego dnia. Uważnie obserwuj ostateczne uformowanie się wzoru TPO na zamknięciu.
Ostrzeżenie o ryzyku: Dzisiejsze VA (2814-2875) z powodu dramatycznych wahań na otwarciu, jego skuteczność może być niższa niż stabilne VA z ostatnich dni. VA z ostatnich dni w pobliżu 3000 obecnie przekształciło się w silny obszar oporu powyżej.
Podsumowanie: Obecna struktura rynku jest zdominowana przez niedźwiedzie, a gwałtowny spadek na otwarciu ma duże znaczenie techniczne. Najbardziej prawdopodobny rozwój to ścieżka pierwsza (kontynuacja spadku) lub ścieżka druga (słabe wahania na niskim poziomie). Traderzy powinni utrzymać strategię sprzedaży na wzrostach, aż cena odzyska obszar powyżej 2884. Jakiekolwiek działania byków mające na celu uzyskanie odbicia powinny być bardzo ostrożne, a stop-loss powinien być ściśle ustawiony poniżej kluczowego wsparcia.
\u003ct-146/\u003e\u003cc-147/\u003e
Moje pomysły na transakcje umieszczę w sekcji komentarzy
Ogólnie skupiamy się na sprzedaży