Atualmente, neste círculo, muitas pessoas estão curiosas, ou, em outras palavras, estão muito confusas sobre uma questão.

Eu estou me esforçando para negociar moedas, isso é ilegal?

Hoje Saul, vou explicar tudo para você de uma vez!

Na percepção geral do público, muitas vezes existe o mal-entendido de que "jogar com moedas virtuais é ilegal". No entanto, de acordo com as regras regulatórias atualmente em vigor em nosso país, a autoridade reguladora nunca proibiu de forma rígida todos os comportamentos pessoais relacionados a moedas virtuais. A regulamentação central se aplica a atividades financeiras ilegais relacionadas a moedas virtuais que envolvem operação e afetam o público. O simples fato de uma pessoa possuir e assumir riscos de investimento não constitui necessariamente uma ilegalidade.

Este texto organizará os documentos centrais de regulamentação no campo das criptomoedas na China, esclarecendo os limites legais das ações individuais.

Um, linha do tempo dos documentos centrais de regulamentação de criptomoedas na China

1. 5 de dezembro de 2013: Banco Popular da China e outros cinco ministérios (Notificação sobre a prevenção de riscos do Bitcoin) (Yin Fa [2013] No. 289)

Este é o primeiro documento formal de regulamentação sobre criptomoedas na China, estabelecendo a base da regulamentação de criptomoedas no país.

• Definição central: fica claro que o Bitcoin não é uma moeda legal, não possui o mesmo status legal que a moeda e não pode e não deve ser usado como moeda em circulação no mercado, sua natureza pertence a "bens virtuais específicos".

• Área proibida: apenas direcionada a instituições financeiras e instituições de pagamento, fica claramente proibido que essas instituições realizem serviços relacionados a Bitcoin, como câmbio, custódia, penhor e liquidação.

• Atitude em relação aos indivíduos: o documento reconhece claramente que "os cidadãos comuns, sob seu próprio risco, têm a liberdade de participar de transações de Bitcoin", não impôs nenhuma regra proibitiva sobre a posse ou transação de criptomoedas por indivíduos, nem caracterizou as ações individuais como ilegais.

2. 4 de setembro de 2017: Banco Popular da China e outros sete ministérios (Anúncio sobre a prevenção de riscos de emissão e financiamento de tokens) (comumente conhecido como "Anúncio 94")

Este documento foi emitido em resposta à onda de ICOs (emissão e financiamento de tokens) que estavam se espalhando na época, representando um ponto de inflexão importante na regulamentação de criptomoedas na China.

• Definição central: fica claro que a emissão de tokens e o financiamento são, na verdade, uma forma de captação de recursos não autorizada e ilegal, suspeita de venda ilegal de tokens, emissão ilegal de valores mobiliários, além de captação ilegal de recursos, fraudes financeiras, pirâmides e outras atividades criminosas, sendo totalmente proibida qualquer atividade de emissão e financiamento de tokens.

• Área proibida: as regulamentações centrais cobrem duas categorias de ações, uma é a emissão e financiamento de tokens voltados ao público, e a outra são os serviços comerciais das plataformas de negociação de criptomoedas, incluindo a proibição de plataformas de realizar câmbio de moeda legal e criptomoedas, intermediação de transações, precificação e serviços de intermediação de informações.

• Atitude em relação aos indivíduos: o documento não proíbe a posse de criptomoedas por indivíduos, nem proíbe a transferência de criptomoedas entre indivíduos de um a um e sem fins comerciais; o foco da regulamentação sempre foi nas atividades de financiamento voltadas ao público e nas atividades comerciais das plataformas, sem tocar na liberdade de posse e transferência privada dos indivíduos.

3. 24 de setembro de 2021: Banco Popular da China e outros dez ministérios (Notificação sobre a prevenção e tratamento de riscos de especulação em transações de criptomoedas) (Yin Fa [2021] No. 237)

Este é atualmente o documento central com o nível de eficácia mais alto e regras mais rigorosas no campo da regulamentação de criptomoedas na China, e também o documento mais mal interpretado pelo público.

• Definição central: fica claro que "as atividades comerciais relacionadas a criptomoedas são consideradas atividades financeiras ilegais", delimitando o escopo específico das atividades financeiras ilegais, incluindo: câmbio de criptomoedas, intermediação de transações de criptomoedas, emissão de tokens e financiamento, negociação de produtos derivados de criptomoedas, fornecimento de serviços de intermediação e precificação para transações de criptomoedas; ao mesmo tempo, fica claro que as bolsas de criptomoedas no exterior que oferecem serviços a residentes no país por meio da internet também são consideradas atividades financeiras ilegais.

• Atitude em relação aos indivíduos: o documento apenas impõe restrições de nível civil, ou seja, "os atos jurídicos civis relacionados a investimentos de indivíduos em criptomoedas e produtos derivados que contrariam a ordem pública e os bons costumes são inválidos, e as perdas decorrentes disso são de responsabilidade do próprio", e não caracteriza a posse ou investimento pessoal em criptomoedas como uma violação administrativa, muito menos como crime.

Em termos simples, a ação de um indivíduo investir em criptomoedas não é protegida pela lei em nível civil; se perder dinheiro, não pode buscar alívio legal por meio de litígios, mas as autoridades regulatórias não imporão sanções administrativas apenas pela simples posse ou investimento em criptomoedas, uma vez que essa ação em si não constitui ilegalidade.

4. 1 de março de 2022: Tribunal Supremo do Povo revisou (Sobre a aplicação de algumas questões legais específicas em casos penais de captação ilegal de recursos)

Esta interpretação judicial é uma regra penal suplementar para a regulamentação de criptomoedas, definindo claramente que "absorver ilegalmente fundos por meio de transações com criptomoedas" é uma situação para a caracterização do crime de captação ilegal de depósitos do público, mas o foco central de sua regulamentação ainda é as atividades de financiamento voltadas ao público em geral e empreendimentos comerciais, e não a simples posse e investimento de indivíduos, esclarecendo ainda mais os limites da responsabilidade penal.

Dois, esclarecimento dos limites legais das ações individuais relacionadas a criptomoedas

Com base nos documentos regulatórios mencionados, podemos delinear claramente os limites legais e ilegais das ações individuais:

1. Comportamentos individuais que não constituem ilegalidade

• Os indivíduos podem, sob seu próprio risco, simplesmente manter criptomoedas;

• Transferência e doação de criptomoedas entre indivíduos de forma um a um e sem fins comerciais;

• Desde que não viole as regulamentações locais de controle de consumo de energia, indivíduos podem obter criptomoedas através da mineração (a simples posse da criptomoeda obtida por mineração não é ilegal).

2. Comportamentos individuais que são ilegais ou até criminosos

• Realizar câmbio de criptomoedas, intermediação de transações, custódia e liquidação com fins comerciais voltados ao público é considerado atividade financeira ilegal, e em casos graves pode constituir crime de operação ilegal;

• Utilizar criptomoedas para realizar captação ilegal de recursos, pirâmides, fraudes e outras atividades, constituirá crimes penais correspondentes;

• Utilizar criptomoedas para lavagem de dinheiro e transferência de fundos relacionados a crimes upstream constituirá crime de lavagem de dinheiro e crime de ajudar atividades criminosas na rede de informação;

• Praticar fuga de divisas e compra e venda ilegais de moeda estrangeira por meio de criptomoedas, em violação às (regulamentações de controle de câmbio), resultará em sanções administrativas, e em casos graves poderá constituir crime de fuga de divisas;

• Realizar atividades de mineração de criptomoedas em violação a ordens locais pode resultar em sanções administrativas.

Três, conclusão final

O sistema regulatório atual de criptomoedas na China tem como lógica central "proibir atividades financeiras ilegais, não proibindo a posse e o investimento por indivíduos que assumem seus próprios riscos", e nunca definiu de forma rígida que "brincar com criptomoedas é ilegal".

A linha vermelha da regulamentação é sempre clara: atividades financeiras relacionadas a criptomoedas voltadas ao público e com fins comerciais são consideradas atividades financeiras ilegais e são rigidamente proibidas; enquanto a simples posse e investimento de indivíduos, que assumem seus próprios riscos, não são consideradas ilegalidades, e apenas em nível civil não são protegidas pela lei, as perdas relacionadas são de responsabilidade do indivíduo.

Por fim, é imperativo alertar: atividades de especulação em criptomoedas perturbam gravemente a ordem econômica e financeira, gerando uma grande quantidade de atividades criminosas ilegais, como jogo, captação ilegal de recursos, fraudes, pirâmides, lavagem de dinheiro, entre outras, apresentando riscos patrimoniais e legais extremamente altos.

Mesmo que a simples posse ou investimento pessoal não constitua ilegalidade, também não é encorajada pela lei. Recomenda-se fortemente evitar atividades de especulação e negociação de criptomoedas, protegendo a segurança patrimonial e direitos legais próprios.#BTC #法律诉讼