Diferența în baza futures între CME și Deribit reflectă diferitele apetituri de risc în diferite regiuni.
Aceasta se arată pe o bază anualizată de o lună, în esență, primele pentru futures față de prețurile spot, care sunt în continuare mai mari decât la omologul său offshore, Deribit.
Scăderea mai pronunțată a activului de bază offshore sugerează o disponibilitate mai mică pentru poziții lungi cu efect de levier”, a scris Cipolaro. „Diferența în expansiune dintre activul de bază CME și Deribit funcționează ca un indicator în timp real pentru apetitul de risc geografic.”