@Plasma $XPL #plasma $XPL Dimensiunea pozițiilor bazate pe pierderi înseamnă că dimensiunea fiecărei tranzacții este calculată pe baza celei mai mari pierderi posibile. Cu alte cuvinte, înainte de a tranzacționa, stabilești cea mai mare pierdere posibilă și apoi decizi dimensiunea tranzacțiilor tale pe baza acelei pierderi.
În sistemul meu de tranzacționare, cred că minimizarea riscului este mai importantă decât maximizarea profitului, deoarece capacitatea de a menține rentabilitatea netă pe termen lung necesită ca capitalul să nu aibă scăderi semnificative. Pe baza acestui lucru, lucrez continuu la îmbunătățirea ratei de câștig și a raportului profit-pierdere pentru a atinge obiectivul de maximizare a profitului.
Presupunând că capitalul meu total este de 10000 de yuani, îmi stabilesc limita maximă de pierdere pentru un singur trimestru la 10%, ceea ce înseamnă o sumă maximă de pierdere de 1000 de yuani. Pot împărți acești 1000 de yuani în 10 părți, fiecare parte fiind 100 de yuani, ceea ce servește ca pierdere maximă pe fiecare tranzacție. Dintr-o perspectivă psihologică, menținerea pierderii pe o singură tranzacție între 1% și 2% din capitalul total poate ajuta la menținerea unei bune mentalități de tranzacționare.
După ce ai determinat pierderea maximă pe tranzacție, poți apoi să determini punctul de intrare și punctul de stop-loss pentru activul selectat, ceea ce îți permite să calculezi raportul de stop-loss (odată ce punctul de intrare este setat, poți estima, de asemenea, raportul profit-pierdere, care cred că ar trebui să fie în general mai mare de 1.5 pentru a lua în considerare deschiderea unei poziții).
Dimensiunea poziției = Pierdere maximă pe tranzacție / Raport de stop-loss.
De exemplu, dacă pierderea maximă pe tranzacție este de 100 de yuani și raportul de stop-loss este de 5%, atunci 100 / 0.05 = 2000 de yuani, ceea ce calculează dimensiunea poziției pentru această tranzacție. Cu un capital de 10.000 de yuani, această poziție este echivalentă cu 20% din capital.
Dacă această tranzacție aduce în cele din urmă un profit, adaugă jumătate din banii câștigați la suma maximă de pierdere pentru trimestru, ceea ce servește atât pentru a acumula profituri, cât și pentru a bloca o parte din câștiguri.
Apoi, la începutul fiecărui trimestru, toate fondurile sunt recalculated.
Folosind metoda de determinare a poziției pe baza pierderii, vei găsi beneficiile:
Primul beneficiu este că pierderea pe tranzacție este predeterminată, așa că dacă vrei să îmbunătățești rentabilitatea, poți încerca să reduci raportul de stop-loss cât mai mult posibil atunci când deschizi o poziție, ceea ce înseamnă creșterea raportului profit-pierdere. Intrând în puncte mai potrivite decât deschizând poziții în mod oarbă.
Pentru că dacă raportul de stop-loss este prea mare, poziția va fi inevitabil mai ușoară, făcând raportul risc-recompensă să nu merite. Acest lucru îți determină sistemul de tranzacționare să optimizeze continuu punctele de intrare; dacă poziția nu este potrivită, este mai bine să nu intri decât să acționezi în mod oarbă.
Al doilea beneficiu este că pentru active cu volatilitate diferită, toleranța la risc este aceeași. De exemplu, o criptomonedă foarte volatilă și indicele S&P 500, relativ mai puțin volatil, au ambele aceeași pierdere maximă pe tranzacție, astfel că poziția pentru activul cu volatilitate mai mică va fi inevitabil mai mare, în timp ce poziția pentru activul cu volatilitate mai mare va fi relativ mai mică.
Aceasta se aplică, de asemenea, comerțului cu contracte; trebuie doar să includeți levierul în formulă. Presupunând că pierderea maximă pe tranzacție este tot 100 de yuani, levierul este de 2 ori, iar raportul de stop-loss este de 5%, atunci dimensiunea poziției = pierderea maximă pe tranzacție / levier / raportul de stop-loss = 100 / 2 / 0.05 = 1000 de yuani. Vei observa că cu cât levierul este mai mare, cu atât dimensiunea poziției este mai mică. Da, eu nu folosesc niciodată un levier mare pentru că prioritizez gândirea despre tranzacționare din perspectiva pierderii maxime.
Să discutăm despre considerațiile practice ale determinării poziției pe baza pierderii:
În primul rând, focusul pe tranzacționare ar trebui să se schimbe pentru a îmbunătăți ratele de câștig și raporturile profit-pierdere, mai degrabă decât să urmărească în mod oarbă poziții mari și rapoarte de stop-loss mici.
Presupunând că raportul de stop-loss este doar 2%, dar rata de câștig este doar 1/10, ceea ce înseamnă că din 10 tranzacții, 9 ating stop-loss-ul, chiar dacă pierderea pe tranzacție este fixă, pierderea totală rămâne mare. Este asemănător cu a paria că una dintre acele tranzacții va aduce un raport profit-pierdere foarte mare. În plus, această metodă va atinge frecvent stop-loss-uri, ceea ce poate avea un impact psihologic semnificativ asupra tranzacționării.
În al doilea rând, ce să faci dacă există pierderi consecutive multiple într-un singur trimestru? O modalitate este să îți reduci activ frecvența de tranzacționare și să revizuiești motivele pentru ratele scăzute de câștig în tranzacțiile anterioare; o altă modalitate este să împarți suma de pierdere rămasă mai fin, reducând pierderea maximă pe tranzacție, permițând mai multe oportunități de tranzacționare (deși dimensiunea corespunzătoare a poziției va scădea, de asemenea).
În al treilea rând, ce se întâmplă dacă suma maximă de pierdere pentru un singur trimestru este epuizată? Sugestia mea este să părăsești temporar piața, să te concentrezi pe îmbunătățirea abilităților interne, să îți îmbunătățești înțelegerea și sistemul de tranzacționare, să revizuiești tranzacțiile anterioare, să citești cărți sau să iei o pauză pentru a-ți schimba starea de spirit. Reîntoarce-te pe piață în următorul trimestru. Uneori, alegerea de a nu tranzacționa este mult mai bună decât tranzacționarea.
În al patrulea rând, pierderea maximă pentru un singur trimestru, fie că acest interval este un singur trimestru, o singură lună sau o jumătate de an, este determinată de obiceiurile fiecărei persoane de tranzacționare. În general, cu cât perioada de timp este mai mare, cu atât raportul maxim de pierdere poate fi crescut, și invers.
Toți acești parametri pot fi ajustați flexibil; cheia este să găsești parametrii care se aliniază cu obiceiurile și ritmul tău de tranzacționare și apoi să îi execuți cu hotărâre.