Основная структура макроэкономической торговли криптовалютой (Непроизводственные данные + CPI + Процентные ставки)
👉 Непроизводственные данные → Занятость
👉 CPI → Инфляция
👉 Процентная ставка → Стоимость капитала
Влияние:
👉 Ликвидность → Определяет движение Bitcoin
Одно, как распределяются три основных данных?
1️⃣ Непроизводственные данные (NFP) = Сила экономики
• Сильно → Экономика перегрета → Склонность к росту ставок
• Слабо → Экономика замедляется → Склонность к снижению ставок
2️⃣ CPI (индекс потребительских цен)
• Выше ожиданий → Инфляция серьезная → Негатив для криптовалют
• Ниже ожиданий → Инфляция снижается → Позитив для криптовалют
3️⃣ Процентная ставка (определяется Федеральной резервной системой США)
• Повышение ставки → Изъятие средств → Криптовалюта падает
• Снижение ставки → Льготное финансирование → Криптовалюта растет
Два, оценка комбинации
Ситуация 1: Самый сильный бычий рынок
• Непроизводственные данные: слабые
• CPI: снижение
• Процентная ставка: готовится к снижению
💥 Всплеск ликвидности
• Bitcoin резко вырос
• Всплеск альткойнов (Alt season)
Ситуация 2: Самый сильный медвежий рынок
• Непроизводственные данные: сильные
• CPI: рост
• Процентная ставка: продолжает расти
💀 Ужесточение ликвидности
• BTC падает
• Альткойны падают еще сильнее
Ситуация 3: Ложный позитив
• Непроизводственные данные: слабые
• CPI: рост
• Экономика ухудшается + Инфляция все еще высока
⚠️ Стагфляция (Stagflation)
📉 Криптовалюта обычно:
• Сначала растет (думая, что ставки будут снижены), затем падает (потому что ставки не могут быть снижены)
Ситуация 4: Ложный негатив
• Непроизводственные данные: сильные
• CPI: снижение
• Экономика хороша + Инфляция снижается
👉 Мягкая посадка (Soft landing)
📈 Криптовалюта:
• Возможно колебание перед ростом
Три, ритм торговли
🕒 Перед публикацией данных
👉 Рынок будет «предварительно оценивать»
• Смотреть ожидаемое значение
Обнародование в момент (0–30 минут)
👉 Вводные данные рынка
Через 1–4 часа после публикации
👉 Это и есть «истинное направление»
Четыре, углубленный
1️⃣ Смотреть «ожидание vs реальность»
👉 Есть ли «суперожидания»
2️⃣ Смотреть «реакцию рынка»
• Негативные данные → Не падает
= Очень сильно (основные игроки накапливают)
3️⃣ Смотреть ожидания процентных ставок
Смотреть, как рынок считает, что Федеральная резервная система США будет действовать
Итоги
1️⃣ CPI (самый важный)
2️⃣ Непроизводственные данные (вспомогательные)
3️⃣ Ожидания процентной ставки (определяет направление)