По北京时间 13 июня, Трамп на своей социальной платформе Truth Social запустил настоящую бомбу: США и Иран достигли соглашения о прекращении конфликта, и 14-го числа будет официально подписан меморандум с 14 пунктами, после чего Ормузский пролив "незамедлительно откроется".
С 28 февраля над миром уже почти 110 дней витает угроза войны, и похоже, что она наконец начинает рассеиваться. Подтверждение от министерства иностранных дел Пакистана и заместителя председателя Совета национальной безопасности Ирана Набояна делает это соглашение практически неоспоримым. Набоян даже оптимистично заявил, что текущая версия меморандума "лучше, чем предыдущая".
С 14 июня рынок виртуальных валют начал уверенно расти, цена биткойна стремительно преодолела 64385 долларов, отскочив более чем на 5.8% от минимума на уровне 59100 долларов на этой неделе. Эфириум также последовал за ним, достигнув уровня 1680 долларов. Вскоре XRP, BNB, DOGE, SOL, ZEC и другие основные альткойны тоже резко выросли, график стал зеленым.
Данные показывают, что за последние 24 часа почти 80000 человек были принудительно ликвидированы, общая сумма ликвидации составила 130 миллионов долларов. Тем временем, биткойн-ETF в пятницу получил 8500 миллионов долларов чистого притока, что стало максимальным однодневным притоком за четыре недели, ETF-фонды впервые с серии недельных оттоков показали чистую покупку.
Общая рыночная капитализация крипты за один день подскочила на 70 миллиардов долларов.
Все понимают, что открытие Ормузского пролива означает. Это означает, что цепочка "высокие цены на нефть → высокая инфляция → высокие ставки" наконец-то достигла точки поворота на уровне политики. Трамп даже отметил, что Иран "больше не стремится к обладанию ядерным оружием". Если цены на нефть упадут, то ФРС, которая была связана данными по инфляции, получит долгожданное пространство для смягчения политики.
Боковая сторона мира: подписание соглашения ≠ окончание негативных новостей
Несмотря на то, что содержание "14 меморандумов" активно обсуждается, касаясь прекращения огня, снятия блокады и разморозки активов, Трамп многократно публично опровергал версии, утеченные иранскими СМИ, утверждая, что они не имеют ничего общего с "договоренностью, достигнутой обеими сторонами в письменной форме". Это больше похоже на информационную войну, где обе стороны пытаются проверить карты друг друга.
Представитель иранского МИД ясно заявил, что 14 число не является днем подписания окончательного соглашения, "не исключая возможности подписания в ближайшие дни". Прекращение огня — это лишь первый шаг, обе стороны далеки от консенсуса по наиболее ключевым вопросам ядерной программы. Второе поле боя после прекращения огня — это борьба за столом переговоров, только начинается. У Трампа в кармане, очевидно, по-прежнему есть "конечное средство", которое может перевернуть стол в любой момент.
Пересмотр оценки
С окончанием прекращения огня этот надутый премиум был мгновенно снят, и логика оценки биткойна была вынуждена вернуться к чистейшим макроэкономическим основам.
А сейчас "макро" — это самый большой переменный фактор, таинственный новый председатель ФРС — Ваши.
Политическая позиция Ваши крайне запутанная: с одной стороны, он подчеркивает независимость ФРС, настаивая на сокращении баланса, даже склоняясь к проактивной жесткой политике; с другой стороны, недавно он неожиданно подал голубиные сигналы, считая, что текущие ставки могут быть слишком высокими и поддерживая снижение ставок. Рынок не может понять его истинные намерения.
На фоне позитивных новостей о прекращении огня, Standard Chartered быстро повторила свои прогнозы по биткойну: минимум текущего цикла составляет 59000 долларов, цель на конец года остается 100000 долларов.
После шума
Риск повышения ставок со стороны Ваши все еще на горизонте. Его ястребиный фон и увлечение «реформами» означают, что как только данные по инфляции немного поднимутся, он может в любой момент отозвать свои голубиные заявления, нанеся рынку мощный удар.
IPO SpaceX продолжает вытягивать ликвидность из рынка. Этот капитализированный гигант стоимостью 2 триллиона долларов своим IPO создает беспрецедентный эффект всасывания средств на весь рынок. Он заставляет большое количество капитала покидать рискованные активы, включая крипторынок, чтобы подписаться на эту "акцию века".
По сути, движущей силой этого ралли на крипторынке стала не какая-то масштабная новая инвестиция, а типичный "Short Squeeze" — медведи, столкнувшись с неожиданными позитивными новостями, были вынуждены бездумно закупать для закрытия позиций, что и привело к росту цен.
Это игра со статическим капиталом, технический отскок. Когда топливо для закрытия коротких позиций иссякнет, и внимание рынка вновь сосредоточится на политике ставок Ваши и финансовом черном дыры SpaceX, настоящие испытания только начнутся.
#特朗普转发伊朗协议消息 #美伊和谈巴方称协议文本已定 #巴基斯坦称美伊协议或将24小时完成 $BTC
