За последние несколько недель Bitcoin пробил ключевую зону поддержки на высоких временных рамках, ту же зону, которая сформировала минимум в начале апреля. Как я упоминал в своих недавних обновлениях, этот пробой стал моим сигналом застраховать 50% моего спотового экспозиции, чтобы уменьшить краткосрочные риски. Это решение продолжает выполнять свою функцию.

Где мы сейчас

Цена теперь приближается к важной зоне поддержки на высоких временных рамках, которая выступала сильным сопротивлением на протяжении 2024 года и совпадает с 0.786 Фибоначчи POI. Это совпадение делает её потенциальной зоной отскока, где может сформироваться локальный минимум.

Тем не менее, я не спешу отменять хеджирование пока.

Перед тем как выходить, я хочу увидеть ясные доказательства силы, такие как:

- Устойчивый отскок от этой поддержки на высоких временных интервалах

- Восстановление ранее потерянного диапазона поддержки, который определял структуру дна в начале апреля

Пока эти условия не будут выполнены, терпение остается приоритетом.

Почему текущая стратегия все еще имеет смысл

В течение нескольких недель я подчеркивал, что пока BTC испытывает трудности с восстановлением диапазона поддержки на высоких временных интервалах $92K, лучший подход был:

- Поддерживайте диверсифицированный портфель в разных секторах

- Сохраняйте умеренное денежное распределение

- Хеджируйте спотовую подверженность, если произойдет сбой

Эта консервативная структура позволила нам участвовать в росте, сохраняя сетку безопасности на случай структурного сбоя — именно то, что мы видим сейчас.

Моя стратегия на будущее

Я придерживаюсь простоты и дисциплины:

- Пока изменений в распределении нет

- Поддерживайте подверженность оборонительным секторам

- Держите хеджирование активным

- Начните выходить из хеджей только если BTC подтвердит дно в диапазоне $66K–$68K

Этот подход позволяет оборонительным позициям компенсировать слабость рискованных активов, в то время как хеджирование продолжает снижать волатильность вниз.

Настоящий вопрос не в том, «находимся ли мы в медвежьем рынке?»

Не так важно, является ли это медвежьим рынком или глубокой коррекцией, как более широкая картина:

Как мы можем защитить прибыль, накопленную в ходе бычьего цикла?

На протяжении последних двух лет акцент был на максимизации прибыли. За последние несколько месяцев мой акцент сместился к сохранению капитала.

Вот почему я постоянно подчеркивал:

- Диверсификация

- Избегайте кредита

- Поддержание консервативного, осведомленного о рисках взгляда

Эта среда вознаграждает дисциплину, а не агрессию.