Giá Bitcoin đã giảm mạnh xuống dưới 80,000 đô la, xóa sổ 4,600 đô la giá trị chỉ trong một cuối tuần. Đồng tiền điện tử hàng đầu trên thị trường đã giảm 4.3% so với đô la Mỹ trong một trong những đợt điều chỉnh lớn nhất mà chúng ta đã thấy gần đây.
Thị trường tiền điện tử đã mất một lượng lớn 160 tỷ đô la khi giá giảm mạnh. Giá trị của Bitcoin đã ổn định ở mức 78,770 đô la vào tối Chủ nhật. Các đồng tiền kỹ thuật số khác cũng bị ảnh hưởng nặng nề - Ethereum giảm 10.5% trong khi XRP giảm 6.6%.
Hãy phân tích những gì đã gây ra những biến động giá lớn này. Chúng ta sẽ xem cách các nhà đầu tư lớn đang phản ứng và tìm kiếm các mẫu hình có thể cho thấy sự phục hồi có thể đi theo hướng nào tiếp theo.
Giải phẫu sự sụt giảm giá Bitcoin xuống 80K đô la
Sự giảm gần đây của Bitcoin xuống dưới 80,000 đô la cho thấy sự phức tạp của các lực lượng thị trường tương tác. Tiền điện tử này đã giảm xuống 77,077 đô la, đạt mức thấp nhất trong ba tuần với mức giảm 7%. Cú giảm này xảy ra khi người bán đẩy giá xuống từ mức cao nhất mọi thời đại 88,377 đô la vào tháng Ba.
Các dấu hiệu cảnh báo xuất hiện trong các chỉ báo kỹ thuật trước khi giảm. Các đường trung bình động trong biểu đồ 4 giờ chỉ hướng xuống và RSI ở dưới điểm giữa. Một mô hình giảm giá xuất hiện khi đường trung bình động 50 ngày xuống dưới đường trung bình động 200 ngày. Các nhà giao dịch gọi đây là "giao điểm chết", thường cảnh báo về áp lực giảm giá nhiều hơn phía trước.
Sự bán tháo đã tiết lộ ba mức hỗ trợ chính cho Bitcoin:
80,000 đô la phục vụ như một rào cản tâm lý
76,606 đô la trở thành phương án dự phòng nếu mức đầu tiên không thành công
73,777 đô la là phòng thủ cuối cùng trước khi giảm sâu hơn
Thị trường đã phản ứng mạnh mẽ. Khối lượng giao dịch đã tăng 300% so với mức trung bình của giờ trước trong đợt bán tháo cao điểm. Các nhà đầu tư lớn đã chuyển hơn 100 giao dịch trên 1,000 BTC đến các sàn giao dịch, điều này gợi ý về việc bán tháo lớn từ các tổ chức.
Đà giảm đã gia tăng khi các thanh lý gia tăng. Các nhà giao dịch đã mất 778 triệu đô la trong các vị thế tiền điện tử dài hạn trong vòng 24 giờ, biến đây thành sự kiện thanh lý lớn nhất trong sáu tuần. Hiệu ứng tuyết lăn này đã đẩy Bitcoin giảm cùng với các thị trường truyền thống, khi 250 triệu đô la trong các vị thế Bitcoin dài đã biến mất trong một ngày.
Niềm tin thị trường đã giảm nhanh chóng. Chỉ số Sợ hãi và Tham lam tiền điện tử đã giảm 11 điểm xuống 23, cho thấy "sợ hãi cực đoan". Đây là một sự thay đổi lớn so với chỉ số "tham lam" 72 chỉ một tuần trước.
Sự suy giảm của Bitcoin phù hợp với những rắc rối rộng lớn hơn trên thị trường. Các hợp đồng tương lai chứng khoán Mỹ cũng giảm mạnh khi lo ngại về thuế và chiến tranh thương mại gia tăng.
Dữ liệu trên chuỗi tiết lộ về hành vi của tiền thông minh
Dữ liệu trên chuỗi tiết lộ hành vi của các nhà đầu tư tổ chức và cá voi trong thời gian biến động giá Bitcoin. Ví dụ, ví cá voi đã chuyển hơn 6,000 BTC (khoảng 60 triệu đô la) đến các sàn giao dịch châu Á trong một ngày khi thị trường sụp đổ. Ngày hôm sau, thêm 2,000 BTC (20 triệu đô la) đã được đưa vào các sàn giao dịch, điều này cho thấy hoạt động lớn từ các tổ chức.
Sự tỉnh dậy của một cá voi Bitcoin không hoạt động đã tạo ra sóng trong thị trường sau 5-7 năm không hoạt động. Cá voi này đã chuyển một lượng lớn BTC trị giá 674 triệu đô la. Hoạt động này diễn ra ngay khi Bitcoin giảm xuống mức thấp trong 24 giờ là 83,609 đô la vào thứ Sáu. Những chuyển giao lớn này từ các ví không hoạt động thường báo hiệu những thay đổi giá lớn sắp tới.
Các số liệu thanh lý kể một câu chuyện kịch tính. Các thanh lý Bitcoin dài hạn đã vượt qua 247 triệu đô la chỉ trong 24 giờ. Điều này tạo ra cái mà các nhà phân tích gọi là "thanh lý nối tiếp" - một phản ứng dây chuyền nơi các đợt bán buộc kích hoạt thêm nhiều thanh lý khác. Mỗi lần thanh lý đã đẩy giá trị của Bitcoin giảm xuống và buộc nhiều vị thế có đòn bẩy phải đóng lại.
Giám đốc điều hành CryptoQuant Ki Young Ju thấy tín hiệu giảm giá trong dòng chảy trao đổi. Ông tin rằng thị trường bò Bitcoin đã kết thúc, dựa trên sự gia tăng của Bitcoin Realized Cap trong khi vốn hóa thị trường vẫn phẳng. Điều này cho thấy tiền mới đang vào mà không ảnh hưởng đến giá - một tín hiệu giảm giá rõ ràng. "Trong một thị trường bò thực sự, những khoản vốn nhỏ thúc đẩy các biến động giá lớn. Khi dòng vốn lớn không thể làm thay đổi tình hình, điều đó có nghĩa là chúng ta đã ở trong một thị trường gấu".
Những người nắm giữ dài hạn vẫn đứng vững bất chấp sự biến động của thị trường. Chi tiêu của họ vẫn ở mức thấp nhất kể từ tháng 5 năm 2021. Nhóm này vẫn kiểm soát gần 40% tài sản mạng. Những người nắm giữ ngắn hạn phải đối mặt với một thực tế khác với khoảng 3.4 triệu BTC trong tình trạng thua lỗ - mức cao nhất kể từ tháng 7 năm 2018.
Mô hình giá báo hiệu khả năng phục hồi tiềm năng
Bitcoin cho thấy những dấu hiệu hứa hẹn về khả năng phục hồi sau nhiều lần giảm sâu. Mỗi lần nhận ra tổn thất gia tăng đã dẫn đến nhiều lần phục hồi trong vài tháng qua, mặc dù những lần này chưa phát triển thành động lực tăng trưởng bền vững.
Các chỉ báo kỹ thuật hiển thị một số tín hiệu tăng giá. Chỉ số sức mạnh tương đối (RSI) cho thấy dấu hiệu di chuyển lên khi cố gắng vượt qua mức trung bình. Chỉ báo hội tụ phân kỳ trung bình động (MACD) đã hiển thị một giao cắt tích cực, điều này cho thấy sức mạnh tăng giá đang gia tăng trong ngắn hạn.
Sự bật lên của Bitcoin từ cú sụt giảm mạnh xuống 81,254 đô la đã mang lại hy vọng mới cho các nhà đầu tư. Tiền điện tử đã ghi nhận một sự phục hồi đáng chú ý 2.9% sau khi chạm 81,332 đô la. Sự kiên cường này có thể thu hút sự quan tâm mua mới.
Các mức kháng cự chính cần theo dõi bao gồm:
84,576 đô la đến 86,000 đô la (cản trở ngay lập tức)
89,000 đô la (kháng cự lớn nơi các đợt tăng trước đó bị chững lại)
95,000 đô la (trung bình động đơn giản 111 ngày)
Ngưỡng quan trọng 80,000 đô la vẫn là điều cần bảo vệ. Bitcoin có thể giảm xuống 76,606 đô la và sau đó xuống 73,777 đô la nếu mức này không thành công.
Cảm xúc thị trường dường như đang thay đổi. Chỉ số Sợ hãi và Tham lam đã giảm xuống vùng "sợ hãi cực đoan". Điều này đã từng là một chỉ báo trái chiều trong lịch sử - sợ hãi cực đoan thường báo hiệu cơ hội mua vào.
Hành vi của những người nắm giữ ngắn hạn củng cố tiềm năng phục hồi. Họ tiếp tục giữ đồng coin mặc dù trong tình trạng thua lỗ, dự đoán một sự đảo chiều tăng giá sắp tới. Dữ liệu dòng chảy ròng trao đổi xác nhận áp lực bán giảm, điều này có thể tạo nền tảng cho sự phục hồi giá của Bitcoin.
Bitcoin có xu hướng phục hồi sau các điều chỉnh lớn. Tiền điện tử này đã tăng hơn 3% trong một khoảng thời gian 24 giờ để giao dịch trên 84,400 đô la từ mức thấp gần đây. Điều này gợi ý rằng thị trường có thể đang tìm lại được sự ổn định.
Kết luận
Sự sụt giảm kịch tính của Bitcoin xuống dưới 80,000 đô la chắc chắn đánh dấu một bước ngoặt trong thị trường tiền điện tử. Mức giảm 4.3% đã làm xáo trộn nhiều nhà đầu tư, nhưng các xu hướng trong quá khứ cho thấy những đợt điều chỉnh này thường dẫn đến những sự phục hồi mạnh mẽ. Sự di chuyển của tiền thông minh, đặc biệt là khi các ví cá voi không hoạt động bỗng dưng hoạt động trở lại và các giao dịch lớn xảy ra, gợi ý về vị trí có tính toán hơn là bán tháo hoảng loạn.
Các chỉ số thị trường cho thấy tín hiệu hỗn hợp. Các giao điểm chết cảnh báo áp lực giảm, trong khi các chỉ số RSI và MACD gợi ý về một sự phục hồi có thể. Mức hỗ trợ 80,000 đô la vẫn là một chiến trường quan trọng. Khả năng của Bitcoin giữ vững mức này có thể xác định xem giá có phục hồi về mức 89,000 đô la hoặc kiểm tra hỗ trợ thấp hơn tại 76,606 đô la hay không.
Những người nắm giữ dài hạn đã cho thấy sự kiên cường ấn tượng và giữ chi tiêu của họ ở mức thấp, không giống như phản ứng của các nhà giao dịch ngắn hạn. Hành vi này, cùng với áp lực bán giảm và dữ liệu dòng chảy trao đổi khuyến khích, gợi ý rằng Bitcoin có thể sớm ổn định. Các nhà giao dịch nên theo dõi chặt chẽ những chỉ báo này vì chúng có thể tiết lộ sự biến động giá lớn tiếp theo theo cả hai hướng.
