Người mới bắt đầu nên bắt đầu với các dự án có rủi ro thấp

Người mới bắt đầu cần xem: Làm thế nào để chọn dự án DeFi đầu tiên? Hướng dẫn từ cơ bản đến tránh rủi ro

Trong những năm gần đây, tài chính phi tập trung (DeFi) đã thu hút sự chú ý của các nhà đầu tư toàn cầu nhờ vào lợi suất cao và tính mở. Tuy nhiên, đối với những người mới tiếp xúc với lĩnh vực này, thị trường với nhiều dự án đa dạng và thuật ngữ phức tạp thường khiến họ chùn bước. Bài viết này sẽ giúp bạn làm rõ suy nghĩ, bắt đầu từ con số không để chọn dự án DeFi phù hợp với bản thân.

Bước đầu tiên: Xác định mục tiêu - Bạn chọn DeFi vì lý do gì?
Trước khi nghiên cứu sâu, hãy suy nghĩ về nhu cầu cốt lõi của bạn:
1. Theo đuổi lợi nhuận?
- Ví dụ: Staking thanh khoản (Liquid Staking), nông nghiệp lợi suất (Yield Farming) và các hướng có lợi suất cao, nhưng cần chấp nhận rủi ro cao.
- Gợi ý: Người mới nên ưu tiên chọn các dự án có xếp hạng rủi ro là "thấp" hoặc "trung bình" (tham khảo công cụ xếp hạng của nền tảng).

2. Quan tâm đến an toàn tài sản?
- Ví dụ: các giao thức bảo hiểm ủy thác hoặc công cụ quản trị DAO, cần cân nhắc giữa lợi nhuận và bảo đảm an toàn.
- Danh sách cần kiểm tra: Dự án có được kiểm toán bởi bên thứ ba không? Có chương trình thưởng cho lỗi bảo mật không?

Bước thứ hai: Sàng lọc các chỉ số cốt lõi - Ba quy tắc vàng
1. Hạ tầng có ổn định không?
Kiểm toán mã hợp đồng thông minh**
Xác minh tính an toàn của mã thông qua các nền tảng như CertiK hoặc ConsenSys Diligence, tránh mất mát tài sản do lỗi bảo mật (ví dụ: Poly Network đã mất 600 triệu đô la do lỗi bảo mật).

Thiết kế kinh tế mã thông báo**
Chú ý đến "tỷ lệ lạm phát" và "chu kỳ mở khóa". Mã thông báo có lạm phát cao (như các dự án sớm) có thể tăng giá trong ngắn hạn, nhưng giá trị lâu dài còn nghi vấn. Có thể so sánh với các sản phẩm cạnh tranh trong cùng lĩnh vực:
Ví dụ: Sự khác biệt trong tỷ lệ phân phối phần thưởng khai thác thanh khoản giữa Aave và Compound.
2. Độ hoạt động của cộng đồng và sự minh bạch của đội ngũ
- Theo dõi tần suất cập nhật dự án trên mạng xã hội (Twitter/X, Telegram), tốc độ phản hồi của thông báo chính thức (Announcements) phản ánh hiệu quả hoạt động.
Nền tảng đội ngũ**: Các thành viên phát triển có công khai các tác phẩm trước đây không? Họ có kinh nghiệm trong ngành công nghiệp blockchain không? (tham khảo: Hồ sơ triển khai hợp đồng của Etherscan)

3. Tính thanh khoản và rủi ro tuân thủ
- Kiểm tra xem nền tảng có hỗ trợ tiền pháp định gửi và rút (Ví ủy thác thân thiện hơn với người mới) và độ sâu của các đồng tiền chính không.
Điểm chú ý về tuân thủ**: Dự án có chủ động xin cấp giấy phép không? Ví dụ: Các giao thức DeFi được Coinbase Ventures đầu tư cần tuân thủ các yêu cầu quy định của Mỹ.