Hầu hết mọi người mất tiền trong giao dịch do sự kết hợp của lý do tâm lý, chiến lược và cấu trúc. Dưới đây là phân tích các yếu tố chính:
1. Thiếu giáo dục & kỳ vọng thực tế
Tâm lý làm giàu nhanh: Nhiều nhà giao dịch bị lôi cuốn bởi những câu chuyện về lợi nhuận nhanh và đánh giá thấp rủi ro.
Kiến thức không đầy đủ: Họ thường không hiểu các khái niệm chính như quản lý rủi ro, kích thước vị trí, hoặc động lực thị trường.
2. Quyết định dựa trên cảm xúc
Sợ hãi và tham lam: Những cảm xúc này dẫn đến quyết định kém - như bán tháo hoảng loạn hoặc theo đuổi các đợt tăng giá.
Thiếu kỷ luật: Các nhà giao dịch thường từ bỏ chiến lược của họ sau vài thất bại hoặc đưa ra quyết định bốc đồng.
3. Quản lý rủi ro kém
Sử dụng đòn bẩy quá mức: Sử dụng margin hoặc giao dịch với các vị trí lớn có thể làm tăng tổn thất.
Không sử dụng lệnh dừng lỗ: Hoặc đặt chúng quá rộng/nhỏ.
Mạo hiểm quá nhiều cho mỗi giao dịch: Ngay cả một chiến lược tốt cũng có thể thất bại nếu một tổn thất lớn xóa sạch lợi nhuận trước đó.
4. Không có kế hoạch giao dịch rõ ràng
Giao dịch ngẫu nhiên: Vào giao dịch mà không có lợi thế hoặc chiến lược đã được kiểm chứng.
Không ghi chép hoặc xem xét: Hầu hết các nhà giao dịch không theo dõi hiệu suất hoặc phân tích sai lầm.
5. Giao dịch quá mức
Bị thúc đẩy bởi sự nhàm chán hoặc ảo tưởng rằng nhiều giao dịch = nhiều lợi nhuận.
Tăng chi phí giao dịch và mệt mỏi về cảm xúc.
6. Đánh giá thấp thị trường
Thị trường rất cạnh tranh - bạn đang đối đầu với các tổ chức có công cụ, dữ liệu và kinh nghiệm tốt hơn.
Nhiều nhà giao dịch bán lẻ cố gắng đoán thị trường hoặc dự đoán các sự kiện tin tức - cả hai đều rất khó.
7. Tập trung ngắn hạn
Hầu hết mọi người tập trung vào giao dịch trong ngày, điều này có tần suất cao và căng thẳng cao, yêu cầu độ chính xác và lợi thế mạnh.
Đầu tư dài hạn với một chiến lược thường có cơ hội tốt hơn cho hầu hết cá nhân.
Tóm lại:
Hầu hết các nhà giao dịch thất bại vì họ:
Giao dịch theo cảm xúc,
Không quản lý rủi ro,
Không có lợi thế nhất quán,
Và coi giao dịch như cờ bạc thay vì là một doanh nghiệp dựa trên kỹ năng.