Giao dịch là một thế giới thú vị nhưng đầy rủi ro. Mỗi khoảnh khắc giá cả thay đổi và trò chơi lợi nhuận-thua lỗ vẫn tiếp diễn. Nhiều người nghĩ rằng giao dịch chỉ là mua và bán đúng thời điểm, nhưng thực tế là nhà giao dịch thành công không phải là người luôn kiếm lợi nhuận, mà là người có thể bảo toàn vốn của mình ngay cả trong thời điểm thua lỗ. Đây là nghệ thuật của quản lý rủi ro.

Quản lý rủi ro có nghĩa là sử dụng vốn của bạn một cách khéo léo để nếu có thua lỗ, nó không thể làm mất toàn bộ tài khoản của bạn. Ví dụ, nếu bạn có một trăm triệu đồng, một nhà giao dịch thông minh sẽ không bao giờ đặt toàn bộ số tiền vào một giao dịch duy nhất, mà phân chia vốn thành các phần nhỏ. Điều này có lợi ở chỗ nếu có một hoặc hai giao dịch thua lỗ, thì phần vốn còn lại vẫn được an toàn và bạn vẫn có cơ hội để giành chiến thắng lần nữa.

Nhiều nhà giao dịch mới thường đặt một số tiền lớn vào một vị trí duy nhất do tham lam hoặc cảm xúc. Nếu thị trường đi ngược lại họ, toàn bộ vốn sẽ bị mất và họ sẽ ra khỏi trò chơi. Ngược lại, nhà giao dịch chuyên nghiệp luôn xác định trước mức thua lỗ tối đa mà họ có thể chịu đựng cho một giao dịch, và giữ kích thước vị trí của họ theo đó.

Tầm quan trọng của quản lý rủi ro trong giao dịch có thể được tóm tắt trong câu này:

"Thị trường sẽ luôn tồn tại, nhưng nếu vốn của bạn hết thì trò chơi sẽ kết thúc."

Vì lý do đó, nhà giao dịch thành công luôn nói:

Việc lập kế hoạch để tránh thua lỗ quan trọng hơn nhiều so với việc mơ về lợi nhuận.