Sự leo thang căng thẳng ở Trung Đông lại đưa thị trường vào chế độ thận trọng. Khi rủi ro địa chính trị tăng lên, hiệu ứng đầu tiên thường xuất hiện ở dầu mỏ và đô la; sau đó, cú sốc đến với tiền điện tử, thường chịu ảnh hưởng bởi những biến động nhanh chóng của sự tránh né rủi ro và thanh lý hàng loạt.
Đối với những ai tham gia giao dịch, môi trường này tạo ra cơ hội và cạm bẫy cùng lúc. Cơ hội vì độ biến động tăng lên và xuất hiện những biến động mạnh ở BTC, ETH và altcoin; cạm bẫy vì nhiều trong số những đợt tăng này là 'fakeouts' được thúc đẩy bởi tin tức, săn stop và giải chấp ép buộc. Trong những kịch bản như vậy, đòn bẩy quá mức thường là kẻ thù lớn nhất của trader.
Đối với những người thực hiện DCA dài hạn, cách đọc là khác nhau. Luận điểm không phụ thuộc vào việc dự đoán nến của ngày, mà là tích lũy các tài sản chất lượng trong các khoảng thời gian sợ hãi và giảm giá tương đối. Khi thị trường rơi vào hoảng loạn do sự kiện vĩ mô, DCA thường hiệu quả hơn so với việc cố gắng đoán đáy, miễn là điều đó được thực hiện với kỷ luật và kích thước vị thế tương thích với chân trời đầu tư.
Điều gì thay đổi đối với trader
Trader cần nhìn thấy ba hiệu ứng chính:
Biến động lớn hơn. Tin tức về việc phong tỏa Eo biển Hormuz, các cuộc tấn công và trả đũa làm thay đổi giá gần như theo thời gian thực, điều này mở rộng biên độ di chuyển của BTC và ETH.
Các đợt thanh lý nhanh chóng. Khi thị trường bị định vị quá nhiều theo một hướng, một tiêu đề tiêu cực có thể kích hoạt bán hàng dây chuyền và quét vị thế đòn bẩy.
Sự tương quan tạm thời. Trong những thời điểm căng thẳng, crypto có thể hành xử giống như tài sản rủi ro hơn là nơi trú ẩn, đặc biệt là trong ngắn hạn.
Trên thực tế, điều này ủng hộ các thiết lập bảo thủ hơn: các điểm vào nhỏ hơn, các lệnh dừng rõ ràng, lợi nhuận một phần và ít phơi bày hơn trong các sự kiện không chắc chắn cao.
Điều gì thay đổi đối với DCA
Đối với nhà đầu tư DCA dài hạn, logic là tận dụng sự không chắc chắn mà không cố gắng đoán trước. Nếu Bitcoin hoặc Ethereum điều chỉnh do sợ hãi địa chính trị, giá mua trung bình sẽ cải thiện theo thời gian, miễn là luận điểm cấu trúc vẫn còn hiệu lực. Trong các cuộc khủng hoảng như vậy, kỷ luật có giá trị hơn dự đoán.
Một cách tốt để suy nghĩ là như thế này:
Nếu bạn đầu tư từ 2 đến 5 năm hoặc lâu hơn, tiếng ồn trong ngày ít quan trọng hơn so với việc thực hiện nhất quán.
Nếu bạn chỉ mua khi hưng phấn, bạn sẽ phải trả giá quá cao.
Nếu bạn luôn mua, nhưng tôn trọng một quỹ dự phòng, bạn có thể hấp thụ sự giảm giá mà không bị ép bán.
Tình huống này thường lành mạnh cho DCA vì nó giảm khả năng mua ở đỉnh cảm xúc của thị trường. Tuy nhiên, nhà đầu tư cần tránh biến DCA thành mua mù quáng: nên giữ niềm tin vào các tài sản chất lượng cao và xem xét lại luận điểm khi bối cảnh cấu trúc thay đổi.