Nguyên lý và ứng dụng cốt lõi của phương trình nhà giao dịch

Phương trình của nhà giao dịch là một khung toán học quan trọng trong lĩnh vực giao dịch, nó giúp nhà giao dịch đánh giá tính hợp lý của cơ hội giao dịch từ góc độ xác suất và giá trị kỳ vọng. Dưới đây là phân tích chi tiết về phương trình của nhà giao dịch:

Một, cơ sở toán học của phương trình nhà giao dịch

Công thức cốt lõi của phương trình nhà giao dịch có thể được biểu diễn như sau:

Tỷ lệ thắng × Lợi nhuận kỳ vọng > Xác suất thua lỗ × Rủi ro

• Tỷ lệ thắng: xác suất thành công của giao dịch

  Lợi nhuận kỳ vọng: số tiền lợi nhuận trung bình khi giao dịch thành công

  Xác suất thua lỗ: 1 - tỷ lệ thắng

  Rủi ro: số tiền thua lỗ trung bình khi giao dịch thất bại

Bất đẳng thức này cho thấy, chỉ khi lợi nhuận kỳ vọng bên trái lớn hơn thua lỗ kỳ vọng bên phải, một giao dịch mới có tính hợp lý về mặt toán học.

Hai, thỏa hiệp giữa ba yếu tố của giao dịch

Giao dịch thành công cần đạt được sự cân bằng giữa ba yếu tố chính:

1. Tỷ lệ thắng: xác suất thành công của giao dịch

   
   

   • Tỷ lệ thắng cao thường cần các điều kiện vào lệnh chặt chẽ hơn và không gian cắt lỗ lớn hơn

     
     

     Chiến lược tỷ lệ thắng thấp thường đi kèm với tỷ lệ rủi ro trên lợi nhuận cao hơn

     
     

   Rủi ro : tổn thất tối đa của một giao dịch đơn lẻ
   

   • Kiểm soát rủi ro là chìa khóa để tồn tại lâu dài
     

     Cắt lỗ quá nhỏ có thể dẫn đến bị quét lỗ thường xuyên

   Lợi nhuận: không gian lợi nhuận tiềm năng

   • Cơ hội lợi nhuận cao thường có tỷ lệ thắng thấp
     Cần có tỷ lệ hợp lý giữa rủi ro và lợi nhuận (như 2:1 hoặc 3:1)

Nguyên tắc then chốt: tỷ lệ thắng cao, lợi nhuận cao, rủi ro thấp không thể có được đồng thời, tối đa chỉ có thể chọn hai.

Ba, ứng dụng thực tế của phương trình nhà giao dịch

1. Ứng dụng trong giao dịch đột phá

Trong giao dịch đột phá, phương trình nhà giao dịch có thể được áp dụng như thế này

• Trong môi trường đột phá mạnh, tỷ lệ thắng có thể ước tính khoảng 60%

  Trong khu vực dao động, tỷ lệ thắng ban đầu có thể chỉ 40%

  Bằng cách mở rộng cắt lỗ và tăng dần vị thế, có thể tăng tỷ lệ thắng một cách hợp lý

2. Điểm Z để đánh giá độ tin cậy của hệ thống

Điểm Z là chỉ số quan trọng để đánh giá tính ổn định của hệ thống giao dịch:

• Công thức tính toán: khoảng cách lợi nhuận trung bình / độ lệch chuẩn lợi nhuận

  Điểm Z của nhà giao dịch lướt sóng hàng đầu có thể đạt 5

  Điểm Z của hệ thống thông thường trong khoảng 2-3 đã được coi là tốt

  Hệ thống điểm Z cao có thể chịu đựng tỷ lệ rủi ro cao hơn (1-2%)

  Hệ thống điểm Z thấp cần thu nhỏ vị thế để tránh thua lỗ liên tiếp phá hủy tài khoản

3. So sánh các loại chiến lược khác nhau

Sự khác biệt trong hiệu suất của các chiến lược khác nhau trong phương trình của nhà giao dịch:

• Chiến lược Z cao : như High 2 hoặc Low 2 hình cờ lướt sóng nhanh, một lần rủi ro chốt lời, tỷ lệ thắng cao, biến động nhỏ
  

  Chiến lược Z thấp: như đột phá đơn giản tại đỉnh/thấp gần nhất của mười nến, tỷ lệ thắng thấp, phụ thuộc vào một số giao dịch lớn có lợi

Bốn, sự khác biệt giữa nhà giao dịch chuyên nghiệp và nhà giao dịch nghiệp dư

Nhà giao dịch chuyên nghiệp và nhà giao dịch nghiệp dư có sự khác biệt căn bản khi áp dụng phương trình của nhà giao dịch:

1. Sự khác biệt trong cơ chế tâm lý

• Nhà giao dịch nghiệp dư :
  Sợ hãi khi có lợi, kết thúc sớm lợi nhuận

  Hy vọng khi thua lỗ, giữ chặt vị thế thua lỗ

  Hình thành mô hình "thắng nhỏ thua lớn" chết người
  

  Nhà giao dịch chuyên nghiệp:

  Sợ thua lỗ, kịp thời cắt lỗ

  Hình thành "cắt lỗ để lợi nhuận chạy" là mô hình lợi nhuận

  Lợi nhuận kỳ vọng, để lợi nhuận chạy

2. Sự khác biệt trong hệ thống thực hiện

Nhà giao dịch chuyên nghiệp đã xây dựng hai trụ cột lớn:

1. Phòng thủ cơ học :
   

   • Sử dụng cắt lỗ không thể thương lượng

     Xem cắt lỗ như "công cụ bảo toàn vốn tối thượng"

   Tấn công có kỷ luật :
   Áp dụng tăng dần theo hình kim tự tháp (chỉ tăng khi có lợi)
   Sử dụng tiền của thị trường để cung cấp vốn cho việc tăng dần

Năm, suy nghĩ mở rộng về phương trình của nhà giao dịch

1. Công thức kết quả giao dịch của Shitai Meiya

Chuyên gia giao dịch tương lai Mỹ Shitai Meiya đã đề xuất một công thức vĩ mô hơn: Kết quả giao dịch = Hiểu biết về thị trường × (Chiến lược giao dịch + Nhận thức bản thân) công thức này nhấn mạnh: Hiểu biết về thị trường là cơ sở

Chiến lược giao dịch và nhận thức bản thân quan trọng như nhau

Kết quả giao dịch dài hạn là kết quả của toàn bộ sự đầu tư của nhà giao dịch

2. Phương trình Fisher và độ hoạt động của thị trường

Phương trình Fisher (MV=PT) tiết lộ mối quan hệ giữa độ hoạt động của thị trường và giá cả:

Thị trường giao dịch sôi động (V tăng) sẽ dẫn đến giá P tăng

Điều này cung cấp góc nhìn vĩ mô để xác định xu hướng thị trường

1. Dự đoán tỷ lệ thắng

   • Đặt cắt lỗ (rủi ro)

     Đánh dấu mục tiêu (lợi nhuận)
     

   Áp dụng phương trình để xác minh :
   Tính toán tỷ lệ thắng × lợi nhuận kỳ vọng so với xác suất thua lỗ × rủi ro

   Chỉ xem xét giao dịch khi bên trái lớn hơn bên phải
   

   Luyện tập với vị thế nhỏ:

   Luyện tập với vị thế nhỏ "hoàn toàn không quan tâm đến việc mất mát"

   Trước tiên ổn định điểm Z trên 2, sau đó xem xét mở rộng quy mô

   Tối ưu hóa liên tục

   • Ghi lại tỷ lệ thắng, rủi ro, lợi nhuận của mỗi giao dịch
     

     Thường xuyên xem xét lại và điều chỉnh tham số

Lời nhắc quan trọng: không có giao dịch hoàn hảo, liên tục thực hiện giao dịch có kỳ vọng tích cực, lợi thế nhỏ sẽ tích lũy thành lợi nhuận đáng kể theo thời gian.

Phương trình của nhà giao dịch cung cấp khung đánh giá khoa học cho quyết định giao dịch, nhưng thành công cuối cùng vẫn phụ thuộc vào khả năng thực hiện kỷ luật và kiểm soát tâm lý của nhà giao dịch. Như đã nhấn mạnh trong (Nhật ký của nhà giao dịch), điều khó nhất để chiến thắng trên thị trường không phải là thị trường mà là chính nhà giao dịch.