Cách sử dụng lệnh Trailing Stop Spot

Trang này chỉ nhằm mục đích cung cấp kiến thức và thông tin chung. Nội dung trên đây không cấu thành điều khoản pháp lý hoặc bất kỳ hình thức thỏa thuận pháp lý nào giữa bạn và Binance. Bạn không nên coi nội trên trang này là lời khuyên tài chính, pháp lý hoặc lời khuyên chuyên môn khác. Thông tin trên trang này có thể đã lỗi thời. Đối với các điều khoản pháp lý áp dụng cho Dịch vụ giao dịch Spot, vui lòng tham khảo Điều khoản sử dụng, Quy tắc sàn giao dịch và Quy tắc thanh toán bù trừ. Các điều khoản và điều kiện bổ sung cũng sẽ được quy định trong Điều khoản Dịch vụ Sao chép giao dịch Spot (nếu áp dụng cho dịch vụ này).

Lệnh Trailing Stop Spot là gì?

Lệnh Trailing Stop rất giống với lệnh Stop Limit nhưng giá kích hoạt của lệnh Trailing Stop sẽ bám theo vị thế của bạn khi thị trường biến động theo hướng có lợi và sẽ đóng vị thế nếu thị trường biến động theo hướng bất lợi đối với bạn. Với lệnh Trailing Stop Spot, bạn có thể đặt một lệnh được thiết lập sẵn ở một tỷ lệ phần trăm cụ thể so với giá thị trường.

Khi giá biến động theo hướng có lợi, lệnh Trailing Stop khóa lợi nhuận bằng cách cho phép giao dịch vẫn mở và tiếp tục có lợi nhuận miễn là giá biến động theo hướng có lợi. Trailing Stop không dịch chuyển ngược lại theo hướng còn lại. Khi giá biến động theo hướng ngược lại theo một tỷ lệ phần trăm được chỉ định, lệnh Trailing Stop sẽ được thực hiện dưới dạng lệnh Limit hoặc lệnh Thị trường. Khi một giao dịch không biến động theo hướng có lợi, lệnh Trailing Stop có thể giúp bạn giảm thiểu thua lỗ và bảo vệ lợi nhuận.

Lệnh Trailing Stop Spot hoạt động như thế nào?

Đối với một giao dịch Long, giá bán được cho là cao hơn giá gần nhất. Khi giá tăng, giá trailing sẽ tăng theo cùng với giá gần nhất và duy trì một khoảng cách phần trăm nhất định. Tuy nhiên, giá trailing sẽ ngừng bám theo nếu giá giảm. Một lệnh Limit bán hoặc lệnh Thị trường bán sẽ được đặt lên sổ lệnh nếu giá di chuyển nhiều hơn trailing delta đã được xác định trước so với mức giá cao nhất của nó và chạm đến giá trailing.

Lệnh trailing stop “mua” là ngược lại với lệnh trailing stop “bán”.

Đối với một giao dịch Short, giá mua được cho là thấp hơn giá gần nhất. Khi giá giảm, giá trailing sẽ giảm theo cùng với giá gần nhất và duy trì một khoảng cách phần trăm nhất định. Tuy nhiên, giá trailing sẽ ngừng bám theo nếu giá tăng. Một lệnh Limit mua hoặc lệnh Thị trường mua sẽ được đặt lên sổ lệnh nếu giá di chuyển nhiều hơn trailing delta đã được xác định trước so với mức giá thấp nhất của nó và chạm đến giá trailing.

Lưu ý: Giá kích hoạt và trailing delta phải được đáp ứng để kích hoạt một lệnh Limit hoặc lệnh Thị trường nhằm đóng giao dịch.

Ví dụ

(1) Đặt lệnh Trailing Stop Limit bán cho một giao dịch long

Giá thị trường của BTCUSDT là 8.500 USDT và bạn đặt một lệnh trailing stop với các thông số sau:

• Trailing Delta: 5%
• Giá kích hoạt: 8.500 USDT
• Giá giới hạn: 8.600 USDT

Giá trailing là 8.075 USDT và giá gần nhất là 8.500 USDT. Giá trailing sẽ đạt 15.200 USDT [Giá gần nhất* (1 - tỷ lệ hồi giá)] khi giá tăng lên 16.000 USDT.

Giá trailing sẽ dừng lại khi giá giảm. Khi giá tăng lên mức đỉnh là 18.000 USDT, giá trailing đạt 17.100 USDT. Khi giá giảm, giá dừng trailing sẽ lại dừng. Khi giá giảm hơn 5%, chạm hoặc thấp hơn giá trailing là 17.100 USDT, một lệnh bán (8.600 USDT) sẽ được đưa lên sổ lệnh.

Lưu ý:

Vì giá thị trường là 17.100, lệnh bán (8.600 USDT) sẽ được khớp ngay lập tức. Giá bán cuối cùng sẽ cao hơn nhiều so với giá giới hạn với lợi nhuận 8.500 USDT. Tuy nhiên, nếu bạn sử dụng lệnh Stop Limit với cùng tham số (giá dừng: 8.500 USDT, giá giới hạn: 8.600 USDT), lệnh sẽ được khớp ngay lập tức ở mức 8.600 USDT. So sánh cho thấy lệnh Trailing Stop có thể tối đa hóa doanh thu của bạn.

Nếu chọn lệnh thị trường, do biến động thị trường cực đoan, giá khớp của lệnh thị trường có thể thấp hơn hoặc cao hơn giá giao dịch gần nhất mà người dùng có thể đã thấy. Vui lòng cân nhắc độ sâu thị trường và biến động giá.

(2) Đặt lệnh Trailing Stop mua giới hạn cho một giao dịch Short

Giá thị trường của BTCUSDT là 9.000 USDT và bạn đặt một lệnh Trailing Stop với các tham số sau:

• Trailing Delta: 5%
• Giá kích hoạt: 9.000 USDT
• Giá giới hạn: 8.900 USDT

Giá dừng trailing là 9.450 USDT và giá gần nhất là 9.000 USDT. Giá trailing đạt 8.925 USDT [Giá gần nhất* (1 + trailing delta)] khi giá giảm xuống 8.500 USDT.

Giá trailing sẽ dừng lại khi giá tăng. Khi giá di chuyển xuống mức thấp nhất là 8.000 USDT, giá trailing sẽ là 8.400 USDT. Khi giá tăng, giá trailing lại dừng. Khi giá tăng hơn 5% và chạm hoặc vượt giá trailing là 8.400 USDT, một lệnh mua (8.900 USDT) sẽ được đưa vào sổ lệnh.

Nếu chọn lệnh thị trường, do biến động thị trường cực đoan, giá khớp của lệnh thị trường có thể thấp hơn hoặc cao hơn giá giao dịch gần nhất mà người dùng có thể đã thấy. Vui lòng cân nhắc độ sâu thị trường và biến động giá.

Cách đặt lệnh Trailing Stop Spot

Có hai điều kiện để kích hoạt lệnh Trailing Stop.

Lệnh Trailing Stop mua sẽ được kích hoạt nếu:

• Giá kích hoạt ≥ Giá thấp nhất
• Tỷ lệ hồi giá ≥ Trailing Delta

Lệnh Trailing Stop bán sẽ được kích hoạt nếu: 

• Giá kích hoạt ≤ Giá cao nhất
• Tỷ lệ hồi giá ≥ Trailing Delta

1.  Giá kích hoạt

Giá kích hoạt là mức giá bạn mong muốn để kích hoạt Trailing Stop. Nếu không đặt giá kích hoạt, giá kích hoạt sẽ mặc định là giá thị trường.

Để đặt lệnh Trailing Stop mua, giá kích hoạt phải thấp hơn giá thị trường. Ngược lại, giá kích hoạt phải cao hơn giá thị trường để đặt lệnh Trailing bán.

Giá cao nhất/thấp nhất của thị trường phải chạm đến hoặc vượt quá giá kích hoạt để đáp ứng điều kiện.

2. Trailing Delta

Trailing Delta là tỷ lệ phần trăm biến động theo hướng ngược lại mà bạn sẵn sàng chấp nhận. Trailing Delta dao động từ 0,1% đến 20,0% bằng cách nhập thủ công tỷ lệ vào trường “Trailing Delta”. Ngoài ra, các tùy chọn như “1%” hoặc “2%” có sẵn để chọn nhanh.

3. Giá giới hạn

Giá giới hạn xác định giá lệnh được gửi ra thị trường sau khi lệnh Trailing Stop được thực hiện dưới dạng lệnh Limit. Bạn có thể đặt giá giới hạn mong muốn.

Lưu ý quan trọng:

• Việc thiết lập trailing delta và giá kích hoạt tối ưu có thể là một quá trình khó khăn.
• Để lệnh Trailing Stop phát huy hiệu quả, trailing delta không nên quá nhỏ hoặc quá lớn và giá kích hoạt không nên quá gần hoặc quá xa so với giá thị trường. Khi trailing delta quá nhỏ hoặc giá kích hoạt quá gần, lệnh Trailing Stop sẽ quá gần với giá vào lệnh và dễ bị kích hoạt bởi các biến động thị trường hằng ngày thông thường. Khi đó, giao dịch không có đủ dư địa để dịch chuyển theo hướng có lợi trước khi xảy ra bất kỳ biến động giá đáng kể nào. Giao dịch sẽ bị đóng/thoát tại thời điểm thị trường chỉ vừa giảm tạm thời rồi phục hồi, từ đó dẫn đến một giao dịch thua lỗ.
• Khi trailing delta quá lớn, lệnh Trailing Stop chỉ có thể bị kích hoạt bởi các biến động thị trường cực đoan, điều này có nghĩa là bạn đang chấp nhận rủi ro thua lỗ lớn một cách không cần thiết.
• Trailing delta cao hơn thường là lựa chọn tốt hơn trong các giai đoạn biến động mạnh trong khi trailing delta thấp hơn phù hợp hơn trong điều kiện thị trường bình thường.
• Không có trailing delta và giá kích hoạt tối ưu lý tưởng. Bạn nên điều chỉnh chiến lược lệnh Trailing Stop của mình theo thời gian do biến động giá liên tục trên thị trường. Bạn luôn nên cân nhắc kỹ lưỡng liệu một giao dịch có phù hợp với mức độ chấp nhận rủi ro, kinh nghiệm đầu tư, tình trạng tài chính và các yếu tố khác có thể liên quan đến bạn hay không. Ngoài phạm vi biến động giá, hãy luôn xác định trailing delta và giá kích hoạt dựa trên mức lợi nhuận mục tiêu và mức thua lỗ có thể chấp nhận trong phạm vi năng lực của bạn.