J'ai appris ça à mes dépens : je ne poursuis plus les breakouts à faible capitalisation, peu importe à quel point ça semble "tôt".
Il y a eu une période où je pensais que capturer un run de 5M → 50M de capitalisation était le moyen le plus rapide de monter en niveau. Et oui, ça peut arriver — mais ce que je ne comprenais pas à l'époque, c'est à quel point ces mouvements sont facilement orchestrés. Quelques portefeuilles coordonnés, une liquidité faible, et soudainement le graphique ressemble à une "demande organique". En réalité, ce ne sont que des baleines qui peignent des bougies et appâtent les particuliers dans la liquidité de sortie.
Le tournant pour moi a été de me retrouver piégé dans l'un de ces runs. Le prix montait en flèche, le volume semblait fou, et j'ai sauté dedans en pensant que j'allais surfer sur la prochaine jambe. Au lieu de ça, l'écart s'est élargi, les achats ont ralenti pendant quelques minutes, puis une grosse vente a fait exploser le graphique. La glissement a pris effet, la liquidité a disparu, et je n'ai même pas pu sortir près de mon stop — classique cascade. Ce qui semblait être de la force était en fait de la distribution.
Maintenant ma règle est simple : si un mouvement dépend du buzz + d'une faible liquidité, je sors. Je préfère rater un 10x que de me faire farmer par des mécaniques que je ne peux pas contrôler. Les tendances durables laissent des empreintes — les pompes manipulées laissent des pièges.
#kernel