Les marchés des options montrent les nerfs (et l'illiquidité) à l'approche du week-end et de la multitude de potentiels. L'écart de volatilité implicite entre vendredi et samedi est presque de 25 points de volatilité sur l'ensemble du marché, les expirations de vendredi manquant la variance attendue," a déclaré Jeff Anderson, responsable de l'Asie chez STS Digital, à CoinDesk.
La volatilité implicite, une métrique dérivée de la tarification des options, indique combien les traders s'attendent à ce que le prix de l'actif fluctue sur une période spécifique. Les options sont des contrats dérivés qui donnent à l'acheteur le droit d'acheter ou de vendre l'actif sous-jacent à un prix prédéterminé à une date ultérieure.
Tôt jeudi, les options expirant vendredi suggéraient une volatilité implicite annualisée de 56%, tandis que celles expirant samedi se négociaient à une volatilité de 80%. L'écart de 24 points indique des attentes d'une turbulence accrue des prix après le sommet de vendredi.