C'est peut-être l'une des actions d'application de la loi les plus surréalistes de l'histoire de la crypto.
Le FBI n'a pas seulement mené une enquête hors chaîne.
Ils ont directement plongé et ont créé un vrai token ERC-20.
Le nom s'appelle NexFundAI.
L'emballage est très familier : IA, fonds d'investissement, revenus passifs, 1000 milliards d'unités en circulation, site officiel, modèle économique des tokens, piscine de trading Uniswap.
Autrement dit, ça ressemble à n'importe quel 'token conceptuel IA' sur le marché.
Mais cette fois, l'équipe derrière le projet n'est pas anonyme.
C'est le FBI.
Des agents sous couverture se sont fait passer pour l'équipe du projet pour approcher des market makers crypto et ont formulé une demande très directe :
Aide-nous à faire monter le volume des transactions.
Puis la meilleure partie arrive.
Les documents du DOJ montrent que ZM Quant, CLS Global et MyTrade ont été accusés d'avoir convenu de manipuler le volume ou le marché pour NexFundAI.
Un autre market maker connu, Gotbit, a également été poursuivi lors de la même opération pour avoir généré de faux volumes de transactions pour plusieurs projets, son fondateur ayant été condamné à 8 mois de prison, et la société ayant été sanctionnée de près de 23 millions de dollars en actifs crypto.
Ce n'est pas une théorie du complot.
C'est un cas ouvertement écrit dans les documents du département de la justice américain.
Le plus incroyable, c'est ce que Liu Zhou, le fondateur de MyTrade, a déclaré.
Lors d'un appel avec le 'projet', il a expliqué la logique de manipulation de volume très clairement :
Les bots market makers doivent faire en sorte qu'il semble qu'il y ait des transactions chaque heure sur la chaîne ;
Ils doivent créer des mouvements de 'montagnes russes' esthétiques ;
L'objectif est d'attirer les acheteurs de la communauté que tu ne 'connais pas et que tu ne cares pas'.
Parce qu'ils doivent perdre de l'argent pour que les manipulateurs gagnent de l'argent.
Cette phrase révèle presque le scénario sous-jacent de nombreux altcoins.
Le cas de CLS Global est encore plus direct.
Les documents de la SEC montrent qu'à l'étape où CLS a activement échangé NexFundAI, ses transactions représentaient près de 90 % du nombre total de transactions de ce token, ainsi qu'environ 98 % du volume.
En d'autres termes, une crypto qui semble 'populaire' est presque entièrement échangée par des bots entre eux.
C'est là que ça devient vraiment flippant :
Tu penses que ce que tu vois est un consensus du marché.
En réalité, ce n'est peut-être que des bots.
Tu penses que le volume des transactions signifie qu'il y a des acheteurs.
En réalité, c'est peut-être juste le même portefeuille qui échange de manière répétée.
Tu penses que les candlesticks s'améliorent naturellement.
En réalité, c'est peut-être un scénario écrit à l'avance, attendant que les petits investisseurs entrent pour acheter.
Plus ironique encore, ce projet 'd'appât' créé par le FBI, NexFundAI, a réellement attiré de vrais acheteurs.
Les documents de la SEC mentionnent qu'en plus des manipulateurs de volume, il semble aussi que d'autres individus ou entités aient acheté NexFundAI.
C'est là que l'ensemble de l'histoire mérite une réflexion de la part du marché.
Les petits investisseurs ne sont pas dupés par le white paper.
Et ils ne sont pas non plus trompés par la technologie.
Souvent, c'est le volume des transactions et la tendance haussière qui les bercent.
C'est un rappel pour tous les traders :
Dans le marché des altcoins, le volume des transactions n'est pas égal à la demande réelle.
Faire monter le prix ne signifie pas qu'il y a un consensus.
Des candlesticks beaux peuvent aussi simplement être le résultat de quelqu'un qui a payé pour les dessiner.
Ce qui mérite vraiment d'être surveillé, ce n'est pas seulement combien le prix a augmenté.
Mais plutôt :
Qui achète ?
La demande est-elle réelle ?
D'où vient la liquidité ?
Le projet continue-t-il de livrer ?
Le volume des transactions est-il concentré dans quelques portefeuilles et bots ?
Cette fois, le FBI n'a pas seulement arrêté quelques market makers.
C'est plutôt comme s'ils avaient déplacé une partie de la boîte noire des altcoins directement sous la lumière du jour.
C'est pourquoi, la prochaine fois que je verrai un petit coin exploser avec un volume soudain, je ne demanderai pas d'abord 'Est-ce que je peux encore acheter ?'
Je vais d'abord demander :
Est-ce que c'est vraiment de la chaleur sur le marché, ou juste une illusion fabriquée ?