L'enquêteur blockchain ZachXBT a déclaré que les individus décrits par Radha Stirling comme des "entrepreneurs crypto" détenus aux Émirats étaient en réalité des acteurs malveillants liés à des crimes majeurs en rapport avec la crypto. Selon ChainCatcher, il a allégué que le groupe était impliqué dans des escroqueries crypto d'ingénierie sociale à fort impact et dans l'extorsion de données.

ZachXBT a ajouté que les forces de l'ordre avaient saisi 18,9 millions de dollars en fonds volés liés à l'affaire.