Это глубокий анализ всей цепочки поставок инфраструктуры AI. Я разбил цепочку поставок по уровням и отметил соответствующие названия и коды акций. Все коды богатства здесь!
Инфографика всей цепочки поставок инфраструктуры AI. Эта инфографика демонстрирует полный цикл от верхнего уровня материалов подложки до источников лазеров, оптических модулей и в конечном итоге к платформе вычислительных мощностей AI и физическому AI (роботам).
Один. Вверх по цепочке: материалы подложки (красный узел)
Полупроводники на основе GaAs (арсенид галлия), InP (фосфид индия) и другие - источники оптической связи.
AXT ( $AXTI ): Американская компания AXT
JX金属 (TYO: 5765): Японская JX Metals
住友电工 (TYO: 5802):住友电气工业
全新光电 (台股: 2455): Quanxin Optoelectronics
旺矽 (台股: 6223): 旺矽科技
Два. Эпитаксия (оранжевый узел)
Рост пленок на подложке - ключевой этап для производительности оптических чипов.
欧亚光电 (台股: 3081): 欧亚光电
IQE (伦敦: $IQE ): IQE Ltd.
Три. Лазеры/EML (темно-красный узел)
Ключевой узел цепочки поставок, определяющий качество оптических сигналов.
Sivers Semiconductors (Стокгольм: $SIVE / OTC: SIVEF): Sivers Semiconductor
Coherent (美股: $COHR ): Coherent, Inc.
Lumentum (美股: $LITE ): Lumentum Holdings
MACOM (美股: $MTSI ): MACOM Technology Solutions
Четыре. Оптические модули и оптические соединения (синий узел)
Упаковка лазеров в высокоскоростные модули для центров обработки данных.
中际旭创 (A股: 300308): Zhongji Xuchuang
新易盛 (A股: 300502): 新易盛
古河电工 (TYO: 5801): 古河电气工业
Fabrinet (美股: $fn ): Fabrinet
Marvell (美股: $MRVL ): Marvell Technology Group
Пять. Кремниевые фотоэлементы/оптические вычисления (фиолетовый узел)
Пионеры следующего поколения технологий связи.
POET Technologies (美股: $POET ): POET Technologies
X-FAB (Европа: $XFAB ): X-FAB Silicon Wafer Foundry
Alphawave/OpenLight (美股: $AWE ): Alphawave IP
采钰科技 (台股: 6789): Caiyu Technology
高通 (美股: $QCOM ): Qualcomm, Inc.
Шесть. Хранение и продвинутая упаковка (синий узел)
Необходимое оборудование для вычислительных чипов, решающее проблему стенки памяти.
SK海力士 (韩股: 000660): SK Hynix
美光 (美股: $MU ): Micron Technology
三星电子 (韩股: 005930): Samsung Electronics
欣兴电子 (台股: 3037): Xinxing Electronics
日月光 (台股: 3711 / 美股: $ASX ): 日月光投控
鸿海 (台股: 2317): Hon Hai Precision (Foxconn)
Семь. Полупроводниковое оборудование (серый квадрат)
Полный производственный процесс, включая тестирование, фотолитографию, связывание и т.д.
Advantest (日股: 6857 / 美股: $ATEYY ): Advantest
ASMPT (港股: 0522): ASMPT
Aixtron (немецкие акции: $AIXA ): Aixtron
Veeco (美股: $VECO ): Veeco
闻泰科技 (A股: 600745):闻泰科技
Восемь. Платформы вычислительных мощностей AI (центральный черный узел)
Центр управления экосистемой AI.
英伟达 (美股: NVDA): Nvidia
谷歌 (美股: GOOGL): Google
苹果 (美股: AAPL): Компания Apple
英特尔 (美股: INTC): Intel
博通 (美股: AVGO): Broadcom Inc.
AMD (美股: AMD): Advanced Micro Devices
亚马逊 (美股: AMZN): Amazon
Meta (美股: META): Платформа Meta
微软 (美股: MSFT): Microsoft
甲骨文 (美股: ORCL): Oracle
联发科 (台股: 2454): MediaTek
世芯电子 (台股: 3661): 世芯-KY
维谛技术 (美股: VST): 维谛技术 (электрические установки)
星座能源 (美股: $CEG ): Конstellation Energy (электрические установки)
Девять. ОЕМ/специальные полупроводниковые заводы (зеленый узел)
高塔半导体 (美股: TSEM): Tower Semiconductor
Soitec (французская акция: $SOI ): Soitec
格芯 (美股: $GFS ): GlobalFoundries
Десять. Роботы/Физический AI (розовый/пурпурный узел)
AI вступает в физический мир через конечные приложения.
特斯拉 (美股: TSLA): Тесла
Allegro MicroSystems (美股: $ALGM ): Allegro Microsystems
MP Materials (美股: $MP ): MP Materials
Ouster (美股: $OUST ): Ouster
Ambarella (美股: $AMBA ): Ambarella
Vicor (美股: VICR): Компания Vicor
Novanta (美股: NOVT): Novanta
Harmonic Drive (日股: 6324): Harmonic Drive
莱迪思半导体 (美股: LSCC): Lattice Semiconductor
三花智控 (A股: 002050): Санхуа Смарт Контроль
Итоговая сводка логики цепочки поставок
Основная логическая цепочка всей схемы:
Компаунды подложки/эпитаксия → Оптические чипы/лазеры (узел: Sivers) → Оптические модули → Платформа вычислительных мощностей (Nvidia/Google) → Физический AI терминал (Tesla/Optimus)
Параллельная синергия: Хранение (HBM) и продвинутая упаковка (CoWoS) поддерживают выдающуюся производительность вычислительных мощностей.
Поддержка производства: полупроводниковое оборудование на каждом этапе.
Энергетическая безопасность: электроснабжение центров обработки данных (VST/CEG) - последняя линия обороны при расширении вычислительных мощностей.