VWAP 代表成交量加權平均價。它是最強大、也最受歡迎的技術指標之一，常被日內（當天）交易者用來根據價格與交易量來判斷股票的真實平均價格。
而普通移動平均線只看收盤價，VWAP 會把每個價格點上實際成交了多少股納入計算。這能讓你更準確地瞭解真實的市場價值所在位置。
VWAP 公式
你的製圖軟件會自動完成這一步，但瞭解其中的邏輯同樣很有幫助：交易者如何使用 VWAP
交易者會在圖表上把 VWAP 線視為市場效率的基準，用它來判斷動能，並找出進場或出場點：
偏多（在 VWAP 之上）：如果股價在 VWAP 線之上，表示買方支付的價格高於日內平均價格。動能偏向上行，交易者通常會尋找買入（做多）的機會。
偏空（在 VWAP 之下）：如果價格在 VWAP 線之下，則代表該股票被視為處於下行趨勢。賣方在驅動市場，交易者往往會考慮做空。
動態支撐與阻力：VWAP 線常常像是心理磁鐵。價格往往會回拉到 VWAP 線，在那裡找到支撐或阻力，然後再從其上反彈。
機構級基準：大型機構（例如避險基金或共同基金）會使用 VWAP 來執行龐大的訂單。他們認為在 VWAP 之下買入、在 VWAP 之上賣出是一筆「不錯的交易」，以免不小心擾動市場價格。$NVDAB
需要特別留意的關鍵限制
僅限日內：VWAP 會從開盤鈴聲開始累積資料，並在每個交易日一開始就完全重置。它不適用於波段交易或長期投資。
收盤前的延遲效應：由於它是計算累積資料，隨著交易日進行，VWAP 線對價格尖峰的敏感度會降低。若在上午 10:00 出現一波大量成交，VWAP 線會被很容易推動；但同樣的成交量在下午 3:30 幾乎不會讓它有太大變化。