Les données de l'indicateur d'Imbalance de Volume Perp-Spot sur Binance montrent un écart significatif entre les volumes de trading sur le marché des futures perpétuels et le marché au comptant, coïncidant avec l'Ethereum se négociant près de 1 630 $. Selon les données, l'indicateur a grimpé à environ 0,90, se rapprochant de son plus haut historique, tandis que son score Z de la moyenne mobile sur 30 jours a atteint environ 2,53, indiquant que la lecture actuelle est nettement plus élevée que sa moyenne historique récente.

Cet indicateur mesure la relation entre les volumes de trading des futures perpétuels et ceux du marché au comptant et est utilisé pour évaluer si l'activité spéculative sur les marchés dérivés dépasse l'activité réelle sur le marché au comptant. Lorsque l'indicateur augmente, cela reflète une dépendance accrue aux contrats perpétuels par rapport au trading au comptant, signalant souvent une spéculation accrue et une utilisation plus importante de l'effet de levier.

Les données montrent que le volume de trading dans les contrats perpétuels a atteint environ 5,57 millions d'unités, contre seulement environ 290 000 unités sur le marché spot, mettant en évidence une divergence substantielle entre les deux. De plus, un score Z supérieur à 2 suggère que cet écart est devenu particulièrement important par rapport à sa moyenne historique, ce qui en fait un développement à surveiller pour les investisseurs et les analystes.

D'un point de vue marché, des augmentations substantielles de cet indicateur sont souvent associées à une plus grande sensibilité des prix à l'activité sur les marchés dérivés. Des changements soudains dans les positions des traders peuvent déclencher des mouvements de prix brusques par le biais de liquidations ou du dénouement de positions à effet de levier.

Écrit par Arab Chain